تراجعت أسعار الذهب يوم الثلاثاء، مع استقرار الدولار الأمريكي، بينما يترقب المستثمرون تعليقات رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول وكذلك بيانات الوظائف في البلاد للحصول على مزيد من الدلائل حول توقعات أسعار الفائدة.

انخفضت المعاملات الفورية للذهب بنسبة 0.2% عند 2326.82 دولار للاونصة الساعة 0443 بتوقيت جرينتش. وهبطت العقود الاجلة للذهب الامريكي 0.1% لـ 2335.70 دولار.

تلقى الدولار دعم من ارتفاع عوائد السندات الأمريكية، مما يجعل الذهب أقل جاذبية.

ارتفعت عوائد السندات لأجل 10 سنوات إلى أعلى مستوياتها منذ أواخر مايو يوم الاثنين، حيث أرجع المحللون هذا التحرك إلى توقعات فوز دونالد ترامب بالرئاسة الأمريكية وزيادة الرسوم الجمركية والاقتراض الحكومي.

صرح كيلفن وونج، كبير محللي السوق لمنطقة آسيا والمحيط الهادئ في أوندا، إنه لكي تتجاوز أسعار الذهب النطاق الحالي، يحتاج السوق إلى رؤية المزيد من نقاط البيانات الضعيفة التي تزيد من احتمال خفض سعر الفائدة الفيدرالي في سبتمبر.

تعمل اسعار الفائدة المنخفضة على تقليل تكلفة الفرصة البديلة لحيازة الذهب ذو العائد الصفري.

سوف يبحث المتداولون عن إشارات بشأن تخفيضات أسعار الفائدة عندما يتحدث باول في وقت لاحق اليوم. تشمل البيانات الأخرى محل التركيز بما فيها التوظيف ومؤشر مديري المشتريات لقطاع الخدمات ومحضر اجتماع السياسة الأخير للاحتياطي الفيدرالي المقرر يوم الأربعاء، بالإضافة إلى تقرير وظائف غير الزراعيين المقرر صدوره يوم الجمعة.

انكمش قطاع التصنيع الامريكي في يونيو، في حين يشير انخفاض مقياس الأسعار التي تدفعها المصانع مقابل مستلزمات الإنتاج إلى أن التضخم قد يستمر في الانخفاض.

هبطت المعاملات الفورية للفضة بنسبة 0.5% لـ 29.29 دولار للاونصة ، وتراجع البلاتين 0.3% عند 975.22 دولار واستقر البلاديوم 1% لـ 981.43 دولار.

قفز اليورو يوم الاثنين بعد فوز مقنع وتاريخي لليمين المتطرف الفرنسي في الجولة الأولى من الانتخابات البرلمانية والذي جاء أقل قليلا من بعض التوقعات، مما جعل النتيجة النهائية تعتمد على الصفقات الحزبية قبل الجولة الثانية في نهاية الأسبوع المقبل.

في الوقت ذاته ، حام الين حول أدنى مستوياته في 38 عام بعد أن أظهرت البيانات أن الاقتصاد الياباني انكمش أكثر مما تم الإبلاغ عنه في البداية في الربع الأول، مما ترك المتداولين في حالة تأهب لعلامات التدخل لدعم العملة.

أظهرت استطلاعات الرأي بعد فوز حزب التجمع الوطني اليميني المتطرف بزعامة مارين لوبان بالجولة الأولى من الانتخابات البرلمانية الفرنسية يوم الأحد بفارق كبير، على الرغم من أن المحللين أشاروا إلى أنه فاز بحصة أقل من الأصوات عما توقعته بعض استطلاعات الرأي في البداية، مما أثار ارتفاع في الأسهم والسندات.

ارتفع اليورو 0.4% في أحدث تعاملات إلى 1.0759 دولار، وهو أعلى مستوى في أسبوعين تقريبا. وتراجع حوالي 1.2% منذ فوز اليمين الفرنسي المتطرف في الانتخابات البرلمانية الأوروبية في أوائل يونيو، مما دفع الرئيس إيمانويل ماكرون إلى الدعوة لإجراء انتخابات مبكرة في فرنسا.

دفع ارتفاع اليورو الدولار للانخفاض قليلا مقابل سلة من العملات، على الرغم من تراجع العملة الأمريكية بعد أن أظهرت بيانات يوم الجمعة تباطؤ التضخم الامريكي في مايو، مما عزز التوقعات بأن الاحتياطي الفيدرالي سيبدأ في خفض أسعار الفائدة في وقت لاحق من هذا العام.

وانخفض مؤشر الدولار بنسبة 0.14% إلى 105.57، وهو أدنى مستوى له في أسبوع واحد.

مقابل الدولار، ارتفع الاسترليني 0.27% إلى 1.268 دولار .

يشير تسعير السوق الآن إلى احتمال بنسبة 63% تقريبا لخفض الاحتياطي الفيدرالي في سبتمبر، مقارنة باحتمال 55% قبل شهر.

ارتفعت أسعار النفط يوم الاثنين، مدعومة بتوقعات بعجز في الامدادات ناجم عن ذروة استهلاك الوقود في الصيف وتخفيضات أوبك+ في الربع الثالث، على الرغم من أن الرياح المعاكسة للاقتصاد العالمي وارتفاع الانتاج من خارج أوبك+ حدت من المكاسب.

ارتفعت العقود الاجلة لخام برنت 33 سنت أو 0.4% إلى 85.33 دولار للبرميل الساعة 0439 بتوقيت جرينتش ، في حين بلغت العقود الاجلة لخام غرب تكساس الوسيط الأمريكي 81.86 دولار للبرميل، مرتفعة 32 سنت أو 0.4%.

وارتفع الخامان نحو 6% في يونيو ، مع تسوية برنت فوق 85 دولار للبرميل في الأسبوعين الماضيين، بعد أن مددت منظمة البلدان المصدرة للبترول وحلفاؤها، المعروفة باسم أوبك+، معظم تخفيضاتها العميقة لانتاج النفط بشكل جيد إلى عام 2025.

ودفع ذلك المحللين إلى توقع عجز في الامدادات في الربع الثالث، حيث يؤدي الطلب على وسائل النقل وتكييف الهواء خلال الصيف إلى انخفاض مخزونات الوقود.

أفادت ادارة معلومات الطاقة  يوم الجمعة أن إنتاج النفط والطلب على المنتجات الرئيسية ارتفع إلى أعلى مستوى في أربعة أشهر في أبريل، مما دعم الأسعار.

أظهر مؤشر خاص أن نشاط المصانع بين الشركات المصنعة الصينية الصغيرة نما بأسرع وتيرة منذ عام 2021 بفضل الطلبيات الخارجية، حتى في الوقت الذي أشار فيه مسح أوسع إلى ضعف الطلب المحلي والاحتكاكات التجارية أدت إلى انكماش آخر في القطاع الصناعي. وتعد الصين ثاني أكبر مستهلك في العالم وأكبر مستورد للنفط الخام.

استقرت أسعار الذهب يوم الاثنين بعد بيانات أظهرت تراجع التضخم الامريكي، مما عزز الآمال في أن يبدأ الاحتياطي الفيدرالي خفض أسعار الفائدة هذا العام.

لم تتغير المعاملات الفورية للذهب عند 2324.44 دولار للاونصة الساعة 0427 بتوقيت جرينتش. وقفزت الاسعار بأكثر من 4% في الربع الثاني.

تراجعت العقود الآجلة للذهب الامريكي 0.2% إلى 2336.10 دولار.

أظهرت بيانات يوم الجمعة أن مؤشر نفقات الاستهلاك الشخصي ارتفع بنسبة 2.6% بعد ارتفاعه بنسبة 2.7% في أبريل. وكانت قراءات التضخم لشهر مايو متماشية مع توقعات الاقتصاديين.

يسعر المتداولون فرصة بنسبة 64% لاول خفض لاسعار الفائدة في سبتمبر. ويؤدي انخفاض أسعار الفائدة إلى تقليل تكلفة الفرصة البديلة لحيازة المعدن الذي لا يدر عائد.

يتحول تركيز السوق إلى تصريحات رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول يوم الثلاثاء، يليها محضر اجتماع السياسة الأخير للاحتياطي الفيدرالي يوم الأربعاء وبيانات سوق العمل الأمريكية في وقت لاحق من الأسبوع.

انخفضت المعاملات الفورية للفضة بنسبة 0.2% لـ 29.06 دولار ، وهبط البلاتين 0.7% لـ 986.08 دولار واستقر البلاديوم عند 972.74 دولار.

أظهر مسح للقطاع الخاص أن نشاط الصناعات التحويلية في الصين، المستهلك الرئيسي للمعادن، نما بأسرع وتيرة في أكثر من ثلاث سنوات. ويتناقض ذلك مع مؤشر مديري المشتريات الرسمي الذي صدر يوم الأحد وأظهر انخفاض في نشاط التصنيع.

صرح محللون إنه في حين أن المناظرة الرئاسية الأمريكية الأولى في سباق 2024 لم تركز إلا قليلا على السياسة الخارجية، فإن الأداء المهتز للرئيس جو بايدن سيجعل حلفاء أمريكا يستعدون لعودة دونالد ترامب.

كان أنصار بايدن يأملوا أن تؤدي المناظرة إلى تبديد المخاوف من أنه أكبر من أن يخدم في الخدمة العسكرية، لكن العديد من المشرعين والمحللين والمستثمرين قالوا إن الحدث أعطى ترامب دفعة.

قال كونيهيكو مياكي، الدبلوماسي الياباني السابق ومدير الأبحاث الحالي في معهد كانون للدراسات العالمية : "السيد ترامب لم يفز، لكن السيد بايدن ربما انهار من الداخل".

بالنسبة لليابان وكوريا الجنوبية، وهما من أقرب حلفاء الولايات المتحدة في آسيا، توترت العلاقات مع إدارة ترامب في بعض الأحيان بسبب مطالبته بمزيد من المدفوعات للمساعدات العسكرية وكذلك التوترات التجارية.

صرح بيتر لي، الباحث في معهد أسان للدراسات السياسية في سيول، النقاش سلط الضوء بشكل أكبر على احتمال ظهور إدارة ترامب ثانية. وقال لي إنه يتوقع أن يكون ترامب "صارم للغاية" في المرة الثانية في الضغط على الحلفاء لزيادة إنفاقهم الدفاعي.

وبدأ ترامب أيضا حرب جمركية مع الصين، ثاني أكبر اقتصاد في العالم، وفرض رسوم جمركية بنسبة 60% أو أعلى على جميع البضائع الصينية إذا فاز في انتخابات 5 نوفمبر.

رحب المستشار الألماني أولاف شولتز في السابق باحتمالات إعادة انتخاب بايدن. لكن شخصية دفاعية بارزة في الائتلاف الحاكم أعربت يوم الجمعة عن أسفها لأداء بايدن وحثت الديمقراطيين على إيجاد مرشح آخر.

خلال المناظرة، اتهم ترامب بايدن بعدم الوقوف في وجه الصين فيما يتعلق بالتجارة. وقال أيضا إن الرئيس الصيني شي جين بينغ والرئيس الكوري الشمالي كيم جونغ أون والرئيس الروسي فلاديمير بوتين "لا يحترمون" بايدن وإنه يقود البلاد "إلى الحرب العالمية الثالثة".

ورد بايدن بالقول إن مقترحات ترامب بشأن الرسوم الجمركية ستؤدي إلى ارتفاع التكاليف على المستهلكين الأمريكيين، وإنه "يحتضن" أمثال كيم وبوتين.

وقال بوتين إن ذلك لم يحدث فرق يذكر بالنسبة لروسيا الموجودة في البيت الأبيض، ورفض الكرملين يوم الجمعة التعليق على ما وصفه بأنه شأن داخلي أمريكي.

على أي حال، بدأ حلفاء الولايات المتحدة، بما في ذلك اليابان وألمانيا، في وضع الأساس لعودة ترامب المحتملة في الأشهر الأخيرة.

ارتفعت أسعار النفط في التداولات الآسيوية يوم الجمعة وتتجه لتحقيق قفزة أسبوعية ثالثة على التوالي، مدعومة بتزايد التوقعات بأن البنك المركزي الأمريكي سيبدأ قريبا في خفض أسعار الفائدة وتعزيز هوامش التكرير المعقدة.

ارتفعت العقود الاجلة لخام برنت 48 سنتا بما يعادل 0.56% إلى 86.87 دولار للبرميل الساعة 0620 بتوقيت جرينتش.

وارتفعت العقود الاجلة لخام غرب تكساس الوسيط الأمريكي 52 سنت أو 0.64% إلى 82.26 دولار للبرميل.

ارتفعت العقود الاجلة لخام برنت وخام غرب تكساس الوسيط بنسبة 2% تقريبا حتى الآن هذا الأسبوع، حيث يتجه كلا الخامين القياسيين أيضا لتحقيق مكاسب تزيد قليلا عن 6% على أساس شهري.

أدت التوقعات المتزايدة لدورة تيسير وشيكة من الاحتياطي الفيدرالي إلى ارتفاع المخاطر في أسواق الأسهم. ويتوقع المتداولون الآن فرصة بنسبة 64% لإجراء أول خفض من الاحتياطي الفيدرالي في سبتمبر، ارتفاعا من 50% قبل شهر.

قد يكون تخفيف أسعار الفائدة بمثابة نعمة للنفط لأنه قد يزيد الطلب من المستهلكين.

يتجه الدولار لتحقيق ثاني مكاسب فصلية على التوالي وقفز إلى أعلى مستوى في نحو أربعة عقود مقابل الين المتضرر يوم الجمعة مع اختبار المتعاملين مبدئيا عزم اليابان على الدفاع عن عملتها، بينما يترقبوا بيانات التضخم الأمريكية الحاسمة.

أطلق المرشح الجمهوري للرئاسة الأمريكية دونالد ترامب سلسلة من الهجمات الكاذبة في بعض الأحيان على الرئيس جو بايدن في أول مناظرة انتخابية لهما في أتلانتا، مع ارتفاع الدولار حيث تعثر بايدن بسبب كلماته عدة مرات في التعاملات المبكرة.

سجل الين 161.27 للدولار، وهو أدنى مستوياته منذ 1986، وتراجع اليورو 0.1% وبلغ في أحدث تعاملات 1.0693 دولار.

وقال جيسون وونج، استراتيجي السوق في BNZ في ولنجتون: "لقد كان أداء بايدن سيء".

وأضاف أن ذلك يزيد من احتمالات رئاسة ترامب وفرض تعريفات جمركية على الواردات، مشيرا إلى أن المتداولين يشترون الدولار لكن التحركات كانت متواضعة إلى حد ما.

يعادل مؤشر الدولار أعلى مستوى له في ثمانية أسابيع يوم الأربعاء عند 106.13 وسجل ارتفاع بنسبة 1.5% خلال الربع حتى الآن.

وهذا هو المكسب الفصلي الثاني على التوالي حيث قلصت الأسواق توقعاتها لخفض أسعار الفائدة الأمريكية خلال الأشهر الستة الماضية. ومن المقرر أن يصدر مقياس التضخم المفضل للاحتياطي الفيدرالي، وهو مؤشر نفقات الاستهلاك الشخصي ، في وقت لاحق يوم الجمعة. وإذا تباطأ نموها السنوي إلى 2.6% في مايو ، كما يتوقع الاقتصاديون، فقد يفتح ذلك الطريق أمام التخفيضات في وقت لاحق من هذا العام.

استقر الاسترليني يوم الجمعة عند 1.2633 دولار واستقر على نطاق واسع خلال الربع مع ترقب الأسواق للانتخابات العامة في بريطانيا الأسبوع المقبل وما إذا كان حزب العمال - إذا فاز بأغلبية ساحقة متوقعة - يمكنه إحياء الاقتصاد الراكد.

وكان الين أكبر الخاسرين في هذا الربع، حيث انخفض بنسبة 6% مقابل الدولار منذ نهاية مارس وأكثر من 12% في عام 2024 حتى الآن.

شجع انخفاض أسعار الفائدة اليابانية على بيع الين مقابل العملات ذات العوائد المرتفعة حتى مع بدء ارتفاع العوائد اليابانية وتحذير المسئولين من جولة أخرى من التدخل في العملة.

استبدلت اليابان كبير دبلوماسيي العملة ماساتو كاندا يوم الجمعة بخبير التنظيم المالي أتسوشي ميمورا. وقال وزير المالية شونيتشي سوزوكي إن السلطات "تشعر بقلق عميق" بشأن تأثير تحركات الين "السريعة والأحادية الجانب".