انخفض الذهب قليلا يوم الخميس، لكنه ظل قريبا من أعلى مستوياته القياسية فوق مستوى 3600 دولار ، حيث ضغط انتعاش طفيف للدولار وعمليات جني أرباح على الأسعار، بينما يترقب المستثمرون بيانات تضخم أسعار المستهلكين الأمريكية المقرر صدورها في وقت لاحق اليوم.

تراجعت المعاملات الفورية للذهب بنسبة 0.3% عند 3629.23 دولار الساعة 0811 بتوقيت جرينتش. سجل المعدن مستوى قياسي مرتفع عند 3673.95 دولار يوم الثلاثاء. وهبطت العقود الاجلة للذهب الامريكي 0.4% لـ 3666.7 دولار.

ارتفع مؤشر الدولار بنسبة 0.2% إلى أعلى مستوى له في أسبوع تقريبا مقابل العملات المنافسة، مما يجعل الذهب المسعر بالدولار أكثر تكلفة للمشترين الأجانب.

أظهرت بيانات صدرت يوم الخميس انخفاض غير متوقع في أسعار المنتجين الامريكية في أغسطس، نتيجة لانخفاض هوامش خدمات التجارة والزيادات الطفيفة في تكاليف السلع.

عززت بيانات أضعف من المتوقع لوظائف غير الزراعيين الأسبوع الماضي، إلى جانب التقديرات المعدلة التي كشفت عن انخفاض قدره 911 ألف وظيفة خلال الـ 12 شهر حتى مارس، توقعات تخفيف السياسة النقدية.

يترقب المستثمرون الآن طلبات اعانة البطالة الأسبوعية وبيانات مؤشر أسعار المستهلكين الأمريكي، المقرر صدورها الساعة 12:30 بتوقيت جرينتش. ويتوقع استطلاع أجرته رويترز زيادة شهرية بنسبة 0.3% في أسعار المستهلكين لشهر أغسطس، وزيادة في مؤشر أسعار المستهلكين بنسبة 2.9% على أساس سنوي، مقارنة بـ 2.7% في يوليو.

من المتوقع على نطاق واسع أن يخفض الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس في اجتماعه يوم الأربعاء المقبل، بينما سعر المستثمرون احتمال بنسبة 8% لخفضها بمقدار 50 نقطة أساس.

عادة ما يدعم انخفاض أسعار الفائدة الذهب الذي لا يدر عائد.

من ناحية اخرى ، هبطت المعاملات الفورية للفضة بنسبة 0.2% عند 41.05 دولار للاونصة. تراجع البلاتين 0.6% لـ 1377.37 دولار وانخفض البلاديوم 0.1% لـ 1172.45 دولار.

تراجعت أسعار النفط قليلا يوم الخميس بفعل مخاوف من تراجع الطلب الأمريكي ومخاطر فائض الامدادات، لكن الخسائر كانت محدودة بفعل المخاوف بشأن الهجمات في الشرق الأوسط وحرب روسيا في أوكرانيا.

انخفضت العقود الاجلة لخام برنت 11 سنت أو 0.16% إلى 67.38 دولار للبرميل الساعة 06:18 بتوقيت جرينتش، وتراجعت العقود الاجلة لخام غرب تكساس الوسيط الأمريكي 13 سنت أو 0.2% إلى 63.54 دولار.

ارتفعت العقود بأكثر من 1 دولار لكل منها يوم الأربعاء في أعقاب الهجوم الاسرائيلي على قيادة حماس في قطر في اليوم السابق، وفي الوقت الذي سارعت فيه بولندا إلى اطلاق دفاعاتها الجوية والناتو لاسقاط طائرات مسيرة يشتبه أنها روسية تسللت إلى مجالها الجوي خلال هجوم على غرب أوكرانيا.

أعلنت ادارة معلومات الطاقة الأمريكية ارتفاع مخزونات النفط الخام بمقدار 3.9 مليون برميل في الأسبوع المنتهي في 5 سبتمبر، متجاوزة توقعات بانخفاض قدره مليون برميل. كما ارتفعت مخزونات البنزين، مضيفة 1.5 مليون برميل، متجاوزة توقعات بانخفاض 200 ألف برميل.

يعني ضعف الاقتصاد أن من المتوقع أن يخفض الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي أسعار الفائدة الأسبوع المقبل.

فيما يتعلق بالامدادات ، قررت منظمة البلدان المصدرة للبترول وحلفاؤها، المعروفون باسم أوبك+، يوم الأحد زيادة الانتاج اعتبارا من أكتوبر.

انخفضت أسعار الذهب قليلا يوم الخميس، لتحوم قرب أعلى مستوياتها القياسية، مع ترقب المستثمرين لبيانات تضخم أسعار المستهلكين الأمريكية المقرر صدورها في وقت لاحق اليوم، عقب أرقام أسعار المنتجين التي جاءت أضعف من المتوقع، والتي عززت توقعات خفض الفائدة الأسبوع المقبل.

تراجعت المعاملات الفورية للذهب 0.2% عند 3632.48 دولار للاونصة الساعة 0621 بتوقيت جرينتش. وسجل المعدن مستوى قياسي مرتفع عند 3673.95 دولار يوم الثلاثاء.

انخفضت العقود الاجلة للذهب الامريكي 0.3% إلى 3669.80 دولار.

انخفضت أسعار المنتجين الامريكية بشكل غير متوقع في أغسطس، نتيجة لانخفاض هوامش خدمات التجارة والزيادات الطفيفة في تكاليف السلع.

يركز المستثمرون الآن على بيانات مؤشر أسعار المستهلكين الأمريكية، المقرر صدورها الساعة 12:30 بتوقيت جرينتش، حيث توقع استطلاع أجرته رويترز ارتفاع شهري بنسبة 0.3% في أغسطس، بعد ارتفاع بنسبة 0.2% في يوليو. ومن المتوقع أن يكون مؤشر أسعار المستهلك قد نما بنسبة 2.9% على أساس سنوي، مقارنة بنسبة 2.7% في يوليو.

عززت بيانات وظائف غير الزراعيين التي جاءت أضعف من المتوقع الأسبوع الماضي، إلى جانب التقديرات المعدلة التي كشفت عن انخفاض قدره 911 ألف وظيفة خلال الـ 12 شهر حتى مارس، توقعات التيسير النقدي. وستوفر بيانات طلبات إعانة البطالة الأسبوعية، المقرر صدورها أيضا الساعة 12:30 بتوقيت جرينتش، مزيد من الرؤى حول سوق العمل.

من المتوقع على نطاق واسع أن يخفض الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس في اجتماعه يوم الأربعاء المقبل، بينما يسعر المستثمرون احتمال ضئيل لخفضها بمقدار 50 نقطة أساس.

عادة ما تدعم أسعار الفائدة المنخفضة الذهب الذي لا يدر عائد.

في الوقت ذاته، استأنفت إدارة الرئيس الأمريكي دونالد ترامب يوم الأربعاء حكم قضائي فيدرالي أوقف مؤقتا اقالة ليزا كوك، حاكمة الاحتياطي الفيدرالي.

من ناحية اخرى ، انخفضت المعاملات الفورية للفضة 0.3% عند 41.07 دولار للاونصة. وهبط البلاتين 0.2% لـ 1383.10 دولار وارتفع البلاديوم 0.3% لـ 1175.86 دولار.

ارتفعت أسعار النفط يوم الأربعاء بعد أن هاجمت اسرائيل قيادة حماس في قطر، وأسقطت بولندا طائرات مسيرة، وسعت الولايات المتحدة لفرض عقوبات جديدة على مشتري النفط الروسي، لكن المخاوف بشأن فائض الامدادات من النفط الخام حدت من المكاسب.

ارتفعت العقود الاجلة لخام برنت 56 سنت أو 0.8% إلى 66.95 دولار للبرميل الساعة 08:35 بتوقيت جرينتش، وزادت العقود الاجلة لخام غرب تكساس الوسيط الأمريكي بمقدار 56 سنت أو 0.9% إلى 63.19 دولار للبرميل.

استقرت الأسعار على ارتفاع بنسبة 0.6% في جلسة التداول السابقة بعد أن أعلنت اسرائيل أنها هاجمت قيادة حماس في الدوحة.

ارتفع كلا الخامين القياسيين بنحو 2% بعد وقت قصير من الهجوم، لكنهما استعادا بعد ذلك الكثير من مكاسبهما.

من ناحية اخرى ، تصاعدت التوترات الجيوسياسية أيضا عندما أسقطت بولندا طائرات مسيرة خلال هجوم روسي واسع النطاق في غرب أوكرانيا يوم الأربعاء، مسجلة بذلك أول اطلاق نار من دولة عضو في الناتو في الحرب. مع ذلك، لم يكن هناك تهديد وشيك بانقطاع الامدادات.

في غضون ذلك، حث الرئيس الأمريكي دونالد ترامب الاتحاد الأوروبي على فرض رسوم جمركية بنسبة 100% على الصين والهند كاستراتيجية للضغط على الرئيس الروسي فلاديمير بوتين، وفقا لمصادر.

تعد الصين والهند من أبرز مشتري النفط الروسي، الذي ساهم في دعم خزائن روسيا منذ غزوها لأوكرانيا عام 2022.

كما يتوقع المتداولون أن يخفض الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة في اجتماعه يومي 16 و17 سبتمبر ، مما سيعزز النشاط الاقتصادي والطلب على النفط.

لكن توقعات الامدادات لا تزال سلبية. حذرت ادارة معلومات الطاقة الأمريكية من أن أسعار النفط الخام العالمية ستتعرض لضغوط كبيرة في الأشهر المقبلة بسبب ارتفاع المخزونات مع زيادة انتاج أوبك+.

ارتفعت أسعار الذهب يوم الأربعاء، متماسكة فوق مستوى 3600 دولار للاونصة الحرج ، مدعومة بتوقعات خفض أسعار الفائدة الأمريكية هذا الشهر، في حين كانت تقارير التضخم الرئيسية المقرر صدورها هذا الأسبوع محط أنظار المستثمرين.

ارتفعت المعاملات الفورية للذهب بنسبة 0.5% عند 3644.54 دولار للاونصة الساعة 0652 بتوقيت جرينتش ، بعد ان سجلت مستوى قياسي مرتفع عند 3673.95 دولار يوم الثلاثاء.

استقرت العقود الاجلة للذهب الامريكي عند 3683 دولار.

ستراقب عن كثب بيانات تضخم أسعار المنتجين الامريكية ، المقرر صدورها الساعة 12:30 بتوقيت جرينتش، وقراءة تضخم أسعار المستهلكين يوم الخميس، بحثا عن أي مؤشرات حول مسار أسعار الفائدة للاحتياطي الفيدرالي.

صرحت الحكومة يوم الثلاثاء بأن الاقتصاد الأمريكي أضاف 911 ألف وظيفة خلال الـ 12 شهر المنتهية في مارس مقارنة بالتقديرات السابقة، مما يشير إلى أن نمو الوظائف كان متعثر بالفعل قبل فرض الرئيس دونالد ترامب رسوم جمركية صارمة على الواردات.

كما أشارت بيانات وظائف غير الزراعيين الأمريكية الصادرة الأسبوع الماضي إلى ضعف ظروف سوق العمل، وأثبتت جدوى خفض أسعار الفائدة في اجتماع السياسة النقدية للاحتياطي الفيدرالي في سبتمبر.

تسعر الأسواق تسعير كامل لاحتمال خفض الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس، بينما يبلغ احتمال خفض أكبر بمقدار 50 نقطة أساس حوالي 6%.

ارتفعت أسعار الذهب بنسبة 38% حتى الآن هذا العام، بعد ارتفاع بنسبة 27% في عام 2024، مدعومة بضعف الدولار، وتراكم قوي للسيولة لدى البنوك المركزية، وسياسات نقدية تيسيرية، وتزايد حالة عدم اليقين العالمي.

يحقق الذهب الذي لا يدر عائد أداء جيد عادة في بيئة أسعار الفائدة المنخفضة.

من ناحية اخرى ، ارتفعت المعاملات الفورية للفضة 0.6% لـ 41.14 دولار للاونصة. وارتفع البلاتين 1.1% لـ 1383.90 دولار واستقر البلاديوم عند 1147.98 دولار.

تراجع الدولار قرب أدنى مستوى له في سبعة أسابيع يوم الثلاثاء، مع استعداد المستثمرين لمراجعات البيانات الامريكية التي قد تشير إلى وضع أسوء لسوق العمل مما كان متوقع في البداية، مما يعزز احتمالات قيام الاحتياطي الفيدرالي بتخفيضات أعمق في أسعار الفائدة.

وتراجع الدولار بنسبة 0.2% مقابل الين إلى 147.21 ، بينما ارتفع الاسترليني بنسبة 0.1% إلى 1.3558 دولار. انخفض اليورو إلى 1.1752 دولار بعد أن لامس أعلى مستوى له منذ 24 يوليو.

مقابل سلة من العملات الرئيسية، انخفض الدولار إلى ادنى مستوى عند 97.25، وهو أدنى مستوى له منذ أواخر يوليو، قبل صدور المراجعات الأولية لبيانات الوظائف للفترة من أبريل 2024 إلى مارس 2025.

يتوقع الاقتصاديون مراجعة هبوطية تصل إلى 800 ألف وظيفة، مما قد يشير إلى تأخر الاحتياطي الفيدرالي في جهوده الرامية إلى تحقيق أقصى قدر من التوظيف.

تتزايد تدريجيا توقعات المتداولين بتيسير أكثر جرأة من الاحتياطي الفيدرالي. وقد استوعبت أسواق المال تماما خفض بمقدار 25 نقطة أساس، كما ارتفعت احتمالات خفض كبير بمقدار 50 نقطة أساس إلى ما يقرب من 12%.

ساهمت التوقعات المتزايدة بتخفيف السياسة النقدية من الاحتياطي الفيدرالي في رفع المعاملات الفورية للذهب إلى مستوى قياسي عند 3659.10 دولار للأونصة يوم الثلاثاء.

في وقت لاحق من هذا الأسبوع، من المتوقع على نطاق واسع أن يبقي البنك المركزي الأوروبي أسعار الفائدة دون تغيير في اجتماعه للسياسة النقدية يوم الخميس.

انقسم الاقتصاديون الشهر الماضي حول احتمالية قيام البنك المركزي الأوروبي بخفض أسعار الفائدة بشكل أكبر، لكن المشاعر تغيرت مع البيانات الأخيرة التي أظهرت استقرار التضخم بالقرب من هدف 2%، ووصول معدل البطالة إلى أدنى مستوياته على الاطلاق.