تعافت أسعار النفط يوم الخميس من انخفاض حاد في الجلسة السابقة ، مدعومة بشح الامدادات من النفط وذروة الاستهلاك في الصيف ، بعد أن أثار رفع كبير لسعر الفائدة الأمريكية مخاوف من تباطؤ النمو الاقتصادي وانخفاض الطلب على الوقود.

ارتفعت العقود الآجلة لخام برنت 86 سنت أو 0.7% إلى 119.37 دولار للبرميل الساعة 0644 بتوقيت جرينتش بينما ارتفعت العقود الآجلة لخام غرب تكساس الوسيط  الامريكي إلى 116.27 دولار للبرميل بزيادة 96 سنت أو 0.8%.

تراجعت الأسعار أكثر من 2% ليلا بعد أن رفع الاحتياطي الفيدرالي سعر الفائدة الرئيسي بمقدار ثلاثة أرباع نقطة مئوية ، وهي أكبر زيادة منذ عام 1994.

تراجع مؤشر الدولار من أعلى مستوياته في 20 عام ، مما خفف الضغط الهبوطي على أسعار النفط. الدولار القوي يجعل النفط المسعّر بالعملة الامريكية أكثر تكلفة لحاملي العملات الأخرى ، مما يحد من الطلب.

يركز المستثمرون على شح الإمدادات والطلب القوي حيث قيدت العقوبات الغربية الوصول إلى النفط الروسي.

قال هوي لي ، الاقتصادي في بنك OCBC في سنغافورة : "كانت جلسة متقلبة بشكل عام في جميع الأسواق تقريبا أمس".

في ليبيا ، انهار إنتاج النفط بسبب إغلاق مرافق الإنتاج والتصدير كتكتيك في حالة الجمود السياسي في البلاد. قال متحدث باسم وزارة النفط يوم الثلاثاء إن الإنتاج انخفض إلى ما بين 100 ألف و 150 ألف برميل يوميا ، وهو جزء يسير من 1.2 مليون برميل يوميا العام الماضي.

كما أن التفاؤل بأن الطلب الصيني على النفط سوف ينتعش مع تخفيف قيود كورونا يدعم توقعات الأسعار.

صرح بادن مور ، رئيس أبحاث السلع الأساسية في بنك أستراليا الوطني: "انتعاش معنويات الطلب في الصين ، والزيادة الموسمية المتوقعة في الطلب على النفط في منظمة التعاون الاقتصادي والتنمية في أغسطس ، تترك مخاطر الأسعار في الاتجاه الصعودي حتى الربع الثالث من عام 2022".

تراجعت اسعار الذهب يوم الخميس ، حيث تعافى الدولار طفيفا بعد رفع سعر الفائدة الكبير ولكن المتوقع على نطاق واسع من قبل البنك المركزي الأمريكي ، وهو ما أدى إلى انخفاض العملة في الجلسة السابقة.

انخفضت المعاملات الفورية للذهب بنسبة 0.1% لـ 1831.29 دولار للاونصة الساعة 0546 بتوقيت جرينتش ، في حين ارتفعت العقود الاجلة للذهب الامريكي بنسبة 0.7% لـ 1832.60 دولار.

تزيد اسعار الفائدة الامريكية قصيرة الاجل وعوائد السندات المرتفعة من تكلفة الفرصة البديلة لحيازة المعدن ، والذي لا يدر أي عائد.

وافق الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي يوم الأربعاء على رفع سعر الفائدة بمقدار 75 نقطة أساس ، وهو أكبر ارتفاع له منذ أكثر من ربع قرن ، لوقف ارتفاع التضخم ووضع علامة على تباطؤ الاقتصاد.

أدى إعلان الاحتياطي الفيدرالي إلى انخفاض عوائد السندات الحكومية الأمريكية طويلة الاجل ودفع الدولار بعيدا عن أعلى مستوياته في عقدين ، وهو ما أدى إلى ارتفاع الذهب بنسبة 1.9% في الجلسة السابقة.

في الوقت ذاته ، ارتفعت الأسهم الآسيوية يوم الخميس ، حاملة زخم من ارتفاع الأسهم العالمية خلال الليل.

ومع ذلك ، فإن المستثمرين الرئيسيين الذين لديهم مراكز كبيرة في الذهب يعرفون أن التوقعات الاقتصادية لا تزال صعبة ولا يزالوا  يفضلوا الاحتفاظ بالمعدن كأصل آمن ، كما قال بريان لان ، العضو المنتدب في GoldSilver Central.

استقرت المعاملات الفورية للفضة عند 21.64 دولار للاونصة ، وهبط البلاتين بنسبة 0.1% لـ 938.59 دولار ، وهبط البلاديوم بنسبة 0.2% لـ 1857.72 دولار.

تراجعت مبيعات التجزئة الأمريكية بشكل غير متوقع في مايو حيث انخفضت مشتريات السيارات ، وأدى ارتفاع أسعار البنزين إلى مستويات قياسية الى الانفاق بعيدا عن السلع الأخرى.

صرحت وزارة التجارة يوم الأربعاء إن مبيعات التجزئة انخفضت بنسبة 0.3% الشهر الماضي. تم تعديل البيانات الخاصة بشهر أبريل بانخفاض لتظهر زيادة المبيعات بنسبة 0.7% بدلا من 0.9% كما ورد سابقا. كان الاقتصاديون الذين استطلعت رويترز آراءهم توقعوا زيادة مبيعات التجزئة بنسبة 0.2% ، مع تقديرات تتراوح من انخفاض يصل إلى 1.1% إلى ارتفاع يصل إلى 0.5%.

قفز متوسط ​​السعر الوطني للبنزين إلى أعلى مستوى له على الإطلاق عند 4.439 دولار للغالون الواحد في مايو ، وفقا لبيانات من إدارة معلومات الطاقة الأمريكية.

كما يعكس الانخفاض في مبيعات التجزئة الدوران التدريجي للإنفاق من السلع إلى الخدمات. مبيعات التجزئة هي في الغالب سلع ، ولا يتم تعديلها للتضخم. الحانات والمطاعم هي فئة الخدمات الوحيدة في التقرير.

ارتفعت أسعار المستهلكين السنوية بأكبر قدر فيما يقرب من 40 عام ونصف في مايو. مع تآكل مكاسب الأجور بسبب التضخم ، يتجه المستهلكون إلى المدخرات التي تراكمت خلال جائحة كورونا ، ويأخذون الديون للحفاظ على الإنفاق.

قال سام بولارد ، كبير الاقتصاديين في ويلز فارجو في شارلوت : "لقد ساعد وجود مخزون كبير من مدخرات الأسر المستهلكين على إدارة ضغوط التضخم المتصاعدة حتى هذه اللحظة".

من المرجح أن تظل مبيعات التجزئة في حالة ركود حيث قام الاحتياطي الفيدرالي بتشديد السياسة النقدية بشدة لتهدئة الطلب وخفض التضخم مرة أخرى إلى هدف 2%.

من المتوقع أن يرفع البنك المركزي الأمريكي سعر الفائدة في وقت لاحق يوم الأربعاء للمرة الثالثة هذا العام ، مع زيادة قدرها 3/4 نقطة مئوية يُنظر إليها على أنها محتملة ، وربما إشارات لمزيد من الزيادات الكبيرة في المستقبل

باستثناء السيارات والبنزين ومواد البناء والخدمات الغذائية ، لم تتغير مبيعات التجزئة في مايو. تم تعديل البيانات الخاصة بشهر أبريل بالخفض لتظهر زيادة مبيعات التجزئة الأساسية بنسبة 0.5% بدلا من 1% كما ورد سابقا.

ارتفعت اسعار الذهب بنسبة 1% يوم الاربعاء مدعومة بتراجع الدولار الامريكي وعوائد السندات الامريكية ، قبل رفع أسعار الفائدة المحتمل من جانب الاحتياطي الفيدرالي.

قفزت المعاملات الفورية للذهب بنسبة 0.9% لـ 1824.80 دولار للاونصة الساعة 1002 بتوقيت جرينتش ، في حين ارتفعت العقود الاجلة للذهب الامريكي بنسبة 0.8% لـ 1827.30 دولار.

انخفض مؤشر الدولار بنسبة 0.4% خلال اليوم ، بعد ان وصل بالقرب من اعلى مستوى في عقدين في الجلسة السابقة ، في حين تراجعت عوائد السندات الامريكية لاجل 10 سنوات من اعلى مستوياتها في عدة سنوات.

صرح أولي هانسن المحلل في ساكسو بنك ، الذهب عالق بين "أولئك الذين يركزون على العوائد وتأثيرها السلبي المحتمل على الذهب ، وفي مقابل ذلك ، لدينا بالفعل مخاطر متزايدة بسبب الركود التضخمي".

يترقب المستثمرون الان قرار لجنة السوق المفتوحة الفيدرالية بشأن سعر الفائدة ، المقرر صدوره الساعة 1800 بتوقيت جرينتش.

شجعت بيانات التضخم الأمريكية التي جاءت أعلى من المتوقع الأسبوع الماضي المستثمرين على تسعير رفع سعر الفائدة بمقدار 75 نقطة أساس بدلا من 50 نقطة أساس من قبل الاحتياطي الفيدرالي لكبح ضغوط الأسعار المتزايدة.

ومع ذلك ، فإن التوقعات بالتشديد الصارم للسياسة أثارت مخاوف من تأثير سلبي محتمل على النمو الاقتصادي العالمي.

بينما يُنظر إلى الذهب غالبا على أنه أصل آمن في أوقات عدم اليقين الاقتصادي ، فإن ارتفاع أسعار الفائدة وعوائد السندات يزيد من تكلفة الفرصة البديلة لحيازة المعدن الذي لا يدر عائد ويعزز الدولار.

ارتفعت المعاملات الفورية للفضة بنسبة 1.8% لـ 21.46 دولار للاونصة ، في حين ارتفع البلاتين حوالي 3.2% وكان اخر ارتفاع بنسبة 2.9% عند 946.87 دولار. وارتفع البلاديوم بنسبة 1.6% عند 1843.99 دولار.

صرحت وكالة الطاقة الدولية يوم الأربعاء ، إن الطلب العالمي على النفط سيرتفع أكثر من 2% إلى مستوى قياسي مرتفع عند 101.6 مليون برميل يوميا في 2023 ، على الرغم من أن أسعار النفط المرتفعة للغاية وضعف التوقعات الاقتصادية أضعفت التوقعات المستقبلية.

وقالت وكالة الطاقة الدولية ومقرها باريس أيضا في تقريرها الشهري إن الامدادات مقيدة بسبب العقوبات المفروضة على روسيا بسبب غزوها لأوكرانيا.

وقالت وكالة الطاقة الدولية: "لا تزال المخاوف الاقتصادية قائمة ، حيث أصدرت العديد من المؤسسات الدولية مؤخرا توقعات متشائمة" ، وتوقعت أن يرتفع الطلب 2.2 مليون برميل يوميا ، أو 2.2%  في عام 2023 مقارنة بعام 2022 وأن يتجاوز مستويات ما قبل الوباء.

وقال التقرير "بالمثل ، فإن تشديد سياسة البنك المركزي وتأثير ارتفاع الدولار الأمريكي وارتفاع أسعار الفائدة على القوة الشرائية للاقتصادات الناشئة يعني أن المخاطر على توقعاتنا تتركز على الجانب السلبي".

ستحقق الاقتصادات المتقدمة في منظمة التعاون الاقتصادي والتنمية معظم نمو الطلب في عام 2022 ، بينما ستقود الصين المكاسب في عام 2023 مع خروجها من اغلاق كوفيد 19.

صرحت وكالة الطاقة الدولية إن قيود الصين الأخيرة على انتشار فيروس كورونا تضع أكبر مستورد للنفط في العالم في طريقه لأول انخفاض في الطلب هذا القرن.

أدى تعافي الطلب الإجمالي والقيود المفروضة على الامدادات بسبب العقوبات المفروضة على روسيا والزيادات الحذرة في الإنتاج من قبل أوبك + إلى دفع أسعار النفط إلى ما فوق 139 دولار للبرميل في مارس. تم تداول خام برنت بالقرب من 120 دولار يوم الأربعاء.

لكن وكالة الطاقة الدولية قالت إن الإمدادات ستلائم الطلب قريبا ، مضيفة: "بعد سبعة أرباع متتالية من عمليات السحب الضخمة للمخزون ، من المفترض أن يساعد تباطؤ نمو الطلب وزيادة المعروض النفطي العالمي حتى نهاية العام أسواق النفط العالمية على استعادة التوازن."

وقالت وكالة الطاقة الدولية إن التوازن قد يضطرب بسبب تشديد العقوبات على روسيا ، وتعافي الطلب الصيني ، وانقطاع الإمدادات في ليبيا ، ومحدودية الطاقة الإنتاجية الفائضة بين دول أوبك +.

صرح معهد ايفو يوم الأربعاء إنه من المتوقع أن ينمو الاقتصاد الألماني بشكل أضعف مما كان متوقع في السابق هذا العام بسبب العواقب الاقتصادية للحرب في أوكرانيا.

خفض المعهد توقعاته لعام 2022 للنمو الألماني إلى 2.5% من 3.1% كانت متوقعة سابقا في مارس ، بينما عدل توقعاته للتضخم إلى 6.8% ، مرتفعا من 5.1% في وقت سابق.

وقال تيمو وولميرشايزر ، الخبير الاقتصادي في إيفو ، "في بداية العام ، أدى ارتفاع الأسعار إلى فقدان القوة الشرائية بين الأسر الخاصة ، وبالتالي انخفاض في استهلاك السلع".

من المتوقع أن تتراجع أسعار السلع الأساسية واختناقات الامدادات  تدريجيا في النصف الثاني من العام ، بحسب وولميرشايزر ، مع توقع ايفو أن يصل النمو الألماني إلى 3.7% في عام 2023.

قفز اليورو بعد ان صرح مجلس ادارة البنك المركزي الأوروبي إنه سيعقد اجتماع طارئ يوم الأربعاء لمناقشة عمليات البيع الأخيرة في أسواق السندات الحكومية ، مما أدى إلى تشتيت انتباه المتداولين لفترة وجيزة قبل اجتماع الاحتياطي الفيدرالي الذي يحظى باهتمام كبير.

ارتفعت العملة الاوروبية الموحدة بأكثر من 0.55% مقابل الدولار لـ 1.0475 دولار ، عقب الاعلان عن الاجتماع ، الذي يأتي بعد أن ارتفع الفارق بين عوائد ألمانيا ودول الجنوب الأكثر مديونية ، وخاصة إيطاليا ، إلى أعلى مستوياته في أكثر من عامين.

من المقرر أن يختتم اجتماع السياسة النقدية للاحتياطي الفيدرالي في وقت لاحق يوم الأربعاء ، وتقوم الأسواق بتسعير رفع أسعار الفائدة بمقدار 75 نقطة أساس حيث يحاول صناعي السياسة كبح جماح التضخم المتفشي.

ارتفاع اليورو  يعني ان مؤشر الدولار ، الذي يقيس اداء العملة الأمريكية مقابل العملات الرئيسية ، انخفض بنسبة 0.3% إلى 105.09.

تغير الاسترليني تغير محدود عند 1.2010 دولار بعد أن تراجع إلى أدنى مستوى في 15 شهر مقابل الدولار عند 1.1934 دولار في اليوم السابق ، ولم يساعده احتمال إجراء استفتاء جديد على الاستقلال الاسكتلندي.

يشير تسعير السوق إلى وجود فرصة بنسبة 95% لرفع سعر الفائدة بمقدار 75 نقطة أساس في اجتماع الاحتياطي الفيدرالي ، وفقا لأداة فيد وونش .

جاء الارتفاع الحاد في التوقعات في أعقاب التقارير الإعلامية ، أولا من قبل صحيفة وول ستريت جورنال ، أن زيادة أكبر في الأسعار من المرجح ان تحدث بعد أن أظهرت البيانات الصادرة الأسبوع الماضي أن مؤشر أسعار المستهلكين الأمريكي ارتفع بنسبة 8.6% في 12 شهر حتى مايو ، وهي أكبر زيادة سنوية في أربعة عقود.

حقق الدولار الأمريكي مكاسب بالفعل في الأشهر القليلة الماضية بفضل رفع الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة قبل معظم البنوك المركزية الرئيسية الأخرى ، وتعزز في الأسابيع الأخيرة حيث يسعى المستثمرون إلى الملاذات الامنة خوفا من التأثير الاقتصادي للظروف المالية المتشددة بسرعة.

ولكن مع توقع مثل هذه الزيادة الكبيرة في أسعار الفائدة بالفعل ، فقد يواجه الدولار صعوبة في تحقيق المزيد من الارتفاع بعد قرار بنك الاحتياطي الفيدرالي.