صرح معهد إيفو الألماني للأبحاث الاقتصادية يوم الخميس إن الاقتصاد الألماني من المرجح أن يركد هذا العام، متخليا عن توقعاته السابقة بنمو 0.4%.

وقال رئيس قسم البحوث الاقتصادية في معهد إيفو تيمو وولمرشاوسر "الاقتصاد الألماني عالق ويتأرجح في حالة ركود، في حين تشعر بلدان أخرى بالتحسن".

انكمش الاقتصاد الألماني في الربع الثاني، مما أثار مخاوف من ركود آخر. ويعرف الركود بأنه ربعان متتاليان من الانكماش الاقتصادي.

وعندما سئل عما إذا كان يتوقع ركود، قال وولمرشاوسر إنه يتجنب عمدا استخدام المصطلح.

وفي توقعاته المحدثة، قال معهد إيفو إنه يتوقع أن ينمو الاقتصاد بنسبة 0.9% العام المقبل، وهو أقل من توقعات سابقة بلغت 1.5%، وبنسبة 1.5% في عام 2026.

استمر التضخم في الانخفاض هذا العام ومن المتوقع أن يبلغ 2.2%، انخفاضا من 5.9% في العام السابق. وسيستمر مساره النزولي، حيث ينخفض ​​إلى 2% في عام 2025 و1.9% في عام 2026، وفقا لتوقعات معهد إيفو.

وعلى الرغم من تراجع التضخم، سيظل الاستهلاك ضعيف، وفقا للمعهد.

ارتفعت أسعار النفط قليلا بعد أن هبطت إلى أدنى مستوياتها في عدة أشهر في وقت سابق حيث قد يؤجل المنتجون الرئيسيون زيادة الانتاج المخطط لها للشهر المقبل وتراجعت المخزونات الأمريكية، على الرغم من أن المكاسب كانت محدودة بسبب مخاوف الطلب المستمرة.

ارتفعت العقود الاجلة لخام برنت 35 سنت أو 0.48% إلى 73.05 دولار للبرميل الساعة 0607 بتوقيت جرينتش بعد أن انخفضت 1.4% في الجلسة السابقة إلى أدنى مستوى إغلاق لها منذ 27 يونيو 2023. ارتفعت العقود الاجلة لخام غرب تكساس الوسيط الأمريكي 35 سنت أو 0.51% إلى 69.55 دولار بعد أن انخفضت 1.6% يوم الأربعاء إلى أدنى مستوى اغلاق منذ 11 ديسمبر.

صرحت أربعة مصادر من منظمة البلدان المصدرة للبترول (أوبك) لرويترز يوم الأربعاء إن المنظمة وحلفاء بقيادة روسيا، المعروفين باسم أوبك+، يناقشون تأجيل زيادة إنتاج النفط المقرر أن تبدأ في أكتوبر مع هبوط الأسعار.

في الأسبوع الماضي، كان من المقرر أن تمضي أوبك+ قدما في زيادة إنتاجها بمقدار 180 ألف برميل يوميا في أكتوبر، كجزء من خطة للتراجع تدريجيا عن أحدث تخفيضات لها بمقدار 2.2 مليون برميل يوميا.

لكن النهاية المحتملة لنزاع يوقف الصادرات الليبية والطلب الصيني الضعيف دفع المجموعة إلى إعادة النظر.

من المقرر أن تصدر بيانات مخزونات النفط الأمريكية الأسبوعية من إدارة معلومات الطاقة يوم الخميس الساعة 1430 بتوقيت جرينتش.

تترقب الأسواق أيضا المزيد من مؤشرات البيانات الاقتصادية الكلية الأمريكية التي سيتم إصدارها في وقت لاحق من يوم الخميس.

تغير الذهب تغير طفيف يوم الخميس مع بقاء المستثمرين على الحياد قبل صدور بيانات الوظائف الامريكية التي قد تقدم المزيد من الدلائل حول حجم خفض أسعار الفائدة المتوقع هذا الشهر.

استقرت المعاملات الفورية للذهب عند 2494.73 دولار للاونصة الساعة 0440 بتوقيت جرينتش. وتراجعت العقود الاجلة للذهب الامريكي 0.1% لـ 2524.90 دولار.

يميل الذهب الذي لا يدر عائد إلى الأداء الجيد عندما تكون أسعار الفائدة منخفضة. كما يُعتبر تحوطً ضد عدم اليقين الاقتصادي والسياسي.

أظهرت البيانات الصادرة خلال الليل أن عدد الوظائف الشاغرة الامريكية انخفضت إلى أدنى مستوى لها في ثلاثة أعوام ونصف في يوليو، مما يشير إلى أن سوق العمل تفقد زخمها، لكن الخفض في حد ذاته ربما لا يكفي لتبرير خفض أسعار الفائدة بمقدار نصف نقطة مئوية من الاحتياطي الفيدرالي هذا الشهر.

صرحت رئيسة الاحتياطي الفيدرالي في سان فرانسيسكو ماري دالي إن خفض أسعار الفائدة ضروري للحفاظ على صحة سوق العمل.

رفع المتداولون احتمالات خفض أسعار الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس في 18 سبتمبر إلى 45% من 38%. يعد تقرير وظائف غير الزراعيين المقرر صدوره يوم الجمعة محور لتوقعات الاحتياطي الفيدرالي.

صرح تيم ووترر، كبير محللي السوق في KCM Trade ، إنه إذا جاءت أرقام وظائف غير الزراعيين أقل من التوقعات، فإن ذلك من شأنه أن يعيد خفض بمقدار 50 نقطة أساس إلى الصورة، مما قد يؤثر سلبا على الدولار ويعزز الذهب.

وقال ووترر: "ربما لم يتم الوصول إلى أعلى مستويات الذهب في عام 2024 بعد، حيث يعد مستوى 2600 دولار هدف قابل للتطبيق قبل نهاية العام".

كما يترقب المستثمرون تقرير وظائف القطاع الخاص ، وقراءة عن قطاع الخدمات الامريكي، وبيانات طلبات إعانة البطالة المقرر صدورها في وقت لاحق اليوم.

تراجعت المعاملات الفورية للفضة بنسبة 0.2% لـ 28.21 دولار للاونصة ، وقفز البلاتين 0.9% لـ 910.50 دولار وهبط البلاديوم 0.3% عند 930.76 دولار.

سجلت الاسهم الاوروبية أدنى مستوياتها في أسبوعين يوم الأربعاء، حيث اهتزت الأسواق العالمية بسبب المخاوف من تباطؤ وشيك في الولايات المتحدة وضعف الاقتصاد الصيني.

انخفض مؤشر ستوكس 600 الأوروبي بنسبة 1%، مع انخفاض جميع الأسواق الأوروبية الرئيسية بين 0.7% و1%. وارتفع مؤشر ستوكس للتقلبات إلى أعلى مستوى منذ 9 أغسطس.

تتبع الخسائر عمليات بيع ليلية في مؤشرات وول ستريت الرئيسية، والتي سجلت جميعها أكبر انخفاضات يومية بنسبة مئوية منذ أوائل أغسطس، مع ضعف المعنويات بسبب بيانات التصنيع الضعيفة.

انخفض نشاط التصنيع في الصين إلى أدنى مستوى في ستة أشهر في أغسطس، مما أثر على أسهم السلع الفاخرة في أوروبا مثل LVMH Holdings وRichemont وChristian Dior.

في البيانات الاقتصادية، تلقى نشاط الأعمال في منطقة اليورو دفعة من استضافة فرنسا للألعاب الأولمبية الشهر الماضي، لكن من المرجح أن يعود الركود في الكتلة بمجرد انتهاء الألعاب البارالمبية مع بقاء الطلب الأساسي ضعيف.

أظهر مسح يوم الأربعاء أن نمو قطاع الخدمات في ألمانيا تباطأ للشهر الثالث على التوالي في أغسطس ، في إشارة أخرى إلى أن أكبر اقتصاد في أوروبا يفقد قوته الدافعة. وانخفض مؤشر داكس القياسي الألماني 0.8%.

انخفضت أسعار النفط يوم الأربعاء، لتواصل هبوطها بأكثر من 4% في اليوم السابق، وسط توقعات بإمكانية حل النزاع السياسي الذي يوقف الصادرات الليبية ومخاوف بشأن انخفاض نمو الطلب العالمي.

انخفضت العقود الاجلة لخام برنت لشهر نوفمبر 37 سنت أو 0.5% إلى 73.38 دولار الساعة 0330 بتوقيت جرينتش، بعد هبوطها 4.9% في الجلسة السابقة. وانخفضت العقود الاجلة لخام غرب تكساس الوسيط الأمريكي 41 سنت أو 0.6% إلى 69.93 دولار، بعد انخفاضها 4.4% يوم الثلاثاء.

هبط كلا الخامان إلى أدنى مستوياتهما منذ ديسمبر وسط إشارات حول التوصل إلى اتفاق لحل النزاع السياسي بين الفصائل المتنافسة في ليبيا والذي خفض الانتاج بنحو النصف وكبح الصادرات.

وظلت السوق تحت الضغط أيضا بسبب المخاوف بشأن تباطؤ الطلب على الوقود في أعقاب المؤشرات الاقتصادية الضعيفة من الصين والولايات المتحدة".

اتفقت الهيئتان التشريعيتان الليبيتان يوم الثلاثاء على تعيين محافظ للبنك المركزي بشكل مشترك، وهو ما قد يؤدي إلى تهدئة معركة السيطرة على عائدات النفط التي أشعلت النزاع.

توقفت صادرات النفط الليبية في الموانئ الرئيسية يوم الاثنين وانخفض الانتاج على مستوى البلاد. وأعلنت المؤسسة الوطنية للنفط في ليبيا حالة القوة القاهرة في حقل الفيل النفطي اعتبارا من 2 سبتمبر.

في الصين، أكبر مستورد للنفط الخام في العالم، أظهرت بيانات حديثة أن نشاط التصنيع هبط إلى أدنى مستوى في ستة أشهر في أغسطس ، عندما تباطأ نمو أسعار المنازل الجديدة.

وتأخر صدور بيانات المخزونات الأسبوعية الامريكية بسبب عطلة عيد العمال يوم الاثنين. ومن المقرر صدور التقرير من معهد البترول الأمريكي الساعة 4:30 مساء بتوقيت شرق الولايات المتحدة (2030 بتوقيت جرينتش) يوم الأربعاء، كما ستنشر بيانات إدارة معلومات الطاقة الساعة 11:00 صباحا بتوقيت شرق الولايات المتحدة (1500 بتوقيت جرينتش) يوم الخميس.

استقرت أسعار الذهب يوم الأربعاء مع استعداد المستثمرين لتقرير الوظائف الشهري الذي قد يؤثر على مدى سرعة وعمق خفض الاحتياطي الفيدرالي لأسعار الفائدة هذا العام.

احتفظت المعاملات الفورية للذهب بقوتها عند 2495 دولار للاونصة الساعة 0436 بتوقيت جرينتش. وارتفعت العقود الاجلة للذهب الامريكي بنسبة .1% لـ 2526.40 دولار.

قبل تقرير وظائف غير الزراعيين يوم الجمعة، ستكون بيانات الوظائف الشاغرة يوم الأربعاء وتقرير وظائف القطاع الخاص وطلبات البطالة يوم الخميس محل التركيز.

يرى المتداولون فرصة بنسبة 41% لخفض أسعار الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس في 18 سبتمبر وفرصة بنسبة 59% لخفض بمقدار 25 نقطة أساس.

أظهرت بيانات يوم الثلاثاء أن التصنيع الأمريكي انكمش بوتيرة معتدلة في أغسطس وسط بعض التحسن في التوظيف.

يعتبر المعدن من الأصول الآمنة خلال اوقات عدم اليقين السياسي والاقتصادي ويميل إلى الازدهار في بيئة أسعار الفائدة المنخفضة.

حتى الآن هذا العام، ارتفع الذهب بنسبة 21%، ليصل إلى أعلى مستوى له على الاطلاق عند 2531.60 دولار في 20 أغسطس.

تراجعت المعاملات الفورية للفضة بنسبة 0.1% لـ 28.02 دولار للاونصة.

وارتفع البلاتين 0.2% لـ 905.39 دولار وصعد البلاديوم 0.3% لـ 941.06 دولار.

حام  الدولار بالقرب من أعلى مستوى في أسبوعين يوم الثلاثاء مع استعداد المستثمرين لسلسلة من البيانات الاقتصادية، بما في ذلك بيانات وظائف غير الزراعيين يوم الجمعة، والتي قد تؤثر على حجم خفض أسعار الفائدة المتوقع من الاحتياطي الفيدرالي.

في الوقت ذاته ، كسر الين سلسلة خسائر استمرت أربعة أيام مقابل الدولار بعد أن نقلت تقارير اعلامية عن محافظ بنك اليابان تأكيده في وثيقة قدمت إلى لجنة حكومية يوم الثلاثاء أن البنك المركزي سيواصل رفع أسعار الفائدة إذا كان أداء الاقتصاد والتضخم كما يتوقع صناع السياسات حاليا.

وحقق الين الياباني، الذي سجل ارتفاع بنسبة 10% في الشهرين الماضيين - بمساعدة جزئية من التدخل الرسمي - مكاسب، مما ترك الدولار منخفضا بنسبة 0.7% عند 145.815.

انخفض اليورو 0.13% إلى 1.1056 دولار، ليس بعيدا عن أدنى مستوى في أسبوعين عند 1.1042 دولار يوم الإثنين، بينما انخفض الاسترليني 0.17% إلى 1.3124 دولار.

وهذا ترك مؤشر الدولار، الذي يقيس العملة الأمريكية مقابل ست عملات منافسة، في منطقة إيجابية متواضعة عند 101.68، وهو أقل بقليل من أعلى مستوى في أسبوعين عند 101.79 الذي لامسه يوم الاثنين. وانخفض المؤشر 2.2% في أغسطس وسط توقعات بخفض أسعار الفائدة الأمريكية.

سينصب تركيز المستثمرين هذا الأسبوع بشكل مباشر على بيانات وظائف غير الزراعيين المقرر صدورها يوم الجمعة بعد أن أيد رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول الشهر الماضي بداية وشيكة لخفض أسعار الفائدة في إشارة إلى القلق بشأن ضعف سوق العمل.

قبل ذلك، ستكون بيانات الوظائف الشاغرة يوم الأربعاء وتقرير طلبات البطالة يوم الخميس محور الاهتمام.

تسعر الأسواق احتمالات بنسبة 69% لخفض أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس عندما يجتمع الاحتياطي الفيدرالي في 17 و18 سبتمبر ، مع احتمالات بنسبة 31% لخفض أسعار الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس.

يتوقع خبراء اقتصاديون استطلعت رويترز آراءهم زيادة قدرها 165 ألف وظيفة في أغسطس ، ارتفاعا من زيادة قدرها 114 ألف وظيفة في يوليو.