تراجعت الأسهم العالمية يوم الجمعة بعد بيانات اقتصادية أمريكية وألمانية قوية عززت احتمالات بقاء أسعار الفائدة مرتفعة لفترة أطول على جانبي المحيط الأطلسي.

انخفض مؤشر الأسهم العالمية MSCI، الذي سجل مؤخرا أعلى مستوياته خلال اليوم بعد الاندفاع إلى أسهم الذكاء الاصطناعي الذي أشعلته النتائج القوية من شركة نافيديا لصناعة الرقائق التي تبلغ قيمتها 2.6 تريليون دولار، بنسبة 0.2% وكان من المقرر أن يسجل خسارة أسبوعية بنسبة 0.9%.

تراجع مؤشر ستوكس 600 الأوروبي 0.7% في التعاملات المبكرة، منخفضا 1% خلال الأسبوع.

أظهرت بيانات يوم الخميس انخفاض طلبات إعانة البطالة الأمريكية، في حين توسع نشاط الاعمال بشكل أسرع مما توقعه الاقتصاديون.

وفي أوروبا، أكد تقرير رسمي يوم الجمعة تقديرات سابقة بأن اقتصاد ألمانيا نما بنسبة 0.2% في الربع الأول من عام 2024، متعافيا من الانكماش في نهاية العام الماضي.

أدت البيانات الاقتصادية الأمريكية القوية، إلى جانب المحضر المتشدد من الاجتماع الأخير للاحتياطي الفيدرالي في وقت سابق من الأسبوع، إلى تراجع المتداولين عن رهاناتهم على تخفيضات أسعار الفائدة الأمريكية هذا العام.

تسعر الأسواق الآن 35 نقطة أساس فقط من التيسير في عام 2024، مقابل توقعات بتخفيضات قدرها 150 نقطة أساس في بداية العام، مع تسعير كامل لخفض الفائدة في ديسمبر.

ارتفع مؤشر الدولار ، الذي يقيس العملة الأمريكية مقابل سلة من ستة عملات رئيسية، بأكثر من 0.5% خلال الأسبوع إلى 105.06، وهو أكبر ارتفاع له في أسبوع واحد منذ منتصف أبريل.

ارتفعت العملة الأمريكية حوالي 0.5% مقابل اليورو هذا الأسبوع وحوالي 1% مقابل الين الياباني، الذي ضعف بشدة في الأشهر الأخيرة إلى 157 مقابل الدولار حيث أبقى بنك اليابان السياسة النقدية متساهلة.

استقرت أسعار النفط يوم الجمعة، مع أخذ المستثمرين في الاعتبار أحدث تعليقات من الاحتياطي الفيدرالي بشأن أسعار الفائدة وسط تضخم ثابت، في حين لقيت مؤشرات على تزايد الطلب الموسمي على الوقود في الولايات المتحدة دعما.

ارتفعت العقود الاجلة لخام برنت 5 سنت إلى 81.41 دولار للبرميل الساعة 0640 بتوقيت جرينتش ، في حين ارتفعت العقود الاجلة لخام غرب تكساس الوسيط الأمريكي 2 سنت إلى 76.89 دولار.

واستقر الخامان القياسيان عند أدنى مستوياتها في عدة أشهر يوم الخميس، مع اغلاق العقود الآجلة لخام برنت عند أضعف مستوياتها منذ يناير، وسجلت العقود الآجلة للخام الأمريكي أدنى مستوى لها في ثلاثة أشهر.

أظهر محضر اجتماع السياسة الأخير للاحتياطي الفيدرالي يوم الأربعاء أن صناع السياسة يتساءلون عما إذا كانت أسعار الفائدة الحالية مرتفعة بما يكفي لترويض التضخم.

صرح بعض المسئولين إنهم سيكونوا على استعداد لرفع تكاليف الاقتراض مرة أخرى إذا ارتفع التضخم. ومع ذلك، قال رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باويل وصناع السياسة الآخرين منذ ذلك الحين إنهم يشعرون بأن المزيد من رفع أسعار الفائدة غير مرجح.

وقد يؤدي ارتفاع أسعار الفائدة إلى إبطاء النمو الاقتصادي وتقليص الطلب على الوقود.

وفي الوقت نفسه، ساعد تعزيز الطلب على البنزين في الولايات المتحدة على استقرار الأسعار قبل عطلة نهاية الأسبوع في يوم الذكرى، والتي تعتبر بداية موسم القيادة الصيفي في الولايات المتحدة.

صرحت إدارة معلومات الطاقة يوم الأربعاء إن الطلب على البنزين في الولايات المتحدة وصل إلى أعلى مستوى له منذ نوفمبر.

تتجه الأنظار الآن نحو منظمة البلدان المصدرة للبترول وحلفائها، المعروفين بـ أوبك+، واجتماعهم في 1 يونيو لمناقشة ما إذا كان سيتم تمديد تخفيضات إنتاج النفط الطوعية بمقدار 2.2 مليون برميل يوميا.

سجلت أسعار الذهب أدنى مستوياتها في أسبوعين يوم الجمعة، متجهة لاكبر خسارة أسبوعية في أكثر من خمسة أشهر، مع بدء تراجع توقعات خفض أسعار الفائدة بعد لهجة متشددة في محضر اجتماع الاحتياطي الفيدرالي.

ارتفعت المعاملات الفورية للذهب بنسبة 0.4% عند 2336.86 دولار للاونصة الساعة 0546 بتوقيت جرينتش ، بعد ان سجلت ادنى مستوياتها منذ 9 مايو في وقت سابق. سجل المعدن مستوى قياسي مرتفع عند 2449.89 دولار يوم الاثنين ، لكن تراجع حوالي 5% حتى الان.

ولم تتغير العقود الآجلة للذهب الامريكي عند 2337.80 دولار.

صرح ايليا سبيفاك، رئيس الاقتصاد الكلي العالمي في Tastylive: " اللهجة المتشددة في محضر اجتماع سياسة الاحتياطي الفيدرالي في مايو والتي تشير إلى عدم قدرة صناع السياسة على خفض أسعار الفائدة بثقة ... أدت إلى ارتفاع عوائد السندات والدولار، ويبدو أن المعادن قد انتبهت لذلك".

يُعرف الذهب بأنه وسيلة للتحوط من التضخم، لكن ارتفاع أسعار الفائدة يزيد من تكلفة الفرصة البديلة لحيازة المعدن الذي لا يدر عائد.

في حين أن استجابة السياسة في الوقت الحالي سوف "تتضمن الحفاظ" على سعر الفائدة القياسي للبنك المركزي الأمريكي عند مستواه الحالي، فإن المحضر الذي صدر يوم الأربعاء يعكس أيضا مناقشات حول المزيد من الارتفاعات المحتملة.

أشارت رهانات المتداولين إلى تزايد الشكوك في أن الاحتياطي الفيدرالي سوف يخفض أسعار الفائدة أكثر من مرة في عام 2024.

ارتفعت المعاملات الفورية للفضة بنسبة 1.3% لـ 30.49 دولار.

وارتفع البلاتين 0.3% لـ 1022.35 دولار وارتفع البلاديوم 0.6% لـ 974.73 دولار. وتتجه الثلاث معادن نحو خسارة اسبوعية.

حام الدولار بالقرب من أعلى مستوى في أسبوع يوم الخميس بعد أكبر مكاسبه اليومية بالنسبة المئوية هذا الشهر مقابل سلة من نظرائه في اليوم السابق حيث كشف محضر الاجتماع الأخير للاحتياطي الفيدرالي عن استعداد بعض المسئولين لرفع أسعار الفائدة.

لم يتأثر الاسترليني بالاعلان عن الانتخابات البريطانية، بعد أن قفز إلى أعلى مستوى له في شهرين بعد التضخم الأكثر سخونة من المتوقع يوم الأربعاء.

ارتفع مؤشر الدولار ، الذي يتتبع العملة مقابل ستة منافسين رئيسيين بما في ذلك الاسترليني واليورو والين، عند 104.93 بعد ارتفاعه بنسبة 0.28% في اليوم السابق.

أشار مسئولو الاحتياطي الفيدرالي في جلستهم في الفترة من 30 أبريل إلى 1 مايو إلى أنهم ما زالوا على ثقة بأن ضغوط الأسعار سوف تتراجع، ولو ببطء، لكن ملخص الاجتماع يعكس أيضا مناقشة التشديد المحتمل، حسبما أظهر المحضر الذي صدر يوم الأربعاء.

واستقر اليورو عند 1.0824 دولار، بعد أن انخفض بنسبة 0.3% في اليوم السابق، ومن المرجح أن تحدد بيانات مؤشر مديري المشتريات اليوم اتجاه العملة الموحدة.

استقر الاسترليني مقابل كل من الدولار واليورو يوم الخميس، حيث استقر عند 1.2726 دولار و85.06 بنس لليورو بعد أن ارتفع مقابل كليهما في اليوم السابق حيث أدى تضخم الخدمات الثابت إلى تبديد الرهانات على خفض بنك إنجلترا في يونيو.

ودعا رئيس الوزراء ريشي سوناك يوم الأربعاء أيضا إلى إجراء انتخابات عامة من المتوقع على نطاق واسع أن يخسرها حزب المحافظين الذي يتزعمه أمام حزب العمال المعارض بعد 14 عام في السلطة، لكن محللين قالوا إنه من غير المرجح أن يكون لها تأثير كبير على الاسترليني.

وانخفض الدولار قليلا مقابل العملة اليابانية عند 156.64 ين بعد أن ارتفع إلى 156.85 وهو أعلى مستوى منذ 1 مايو حتى مع قلق المتعاملين من خطر تدخل السلطات اليابانية لدعم العملة.

تراجعت اسعار الذهب للجلسة الثالثة على التوالي يوم الخميس بعد أن أشار محضر اجتماع الاحتياطي الفيدرالي الأخير إلى أن بعض المسئولين يميلون إلى رفع أسعار الفائدة.

انخفضت المعاملات الفورية للذهب بنسبة 0.6% عند 2365.49 دولار للاونصة الساعة 0638 بتوقيت جرينتش. وسجل المعدن مستوى قياسي مرتفع عند 2449.89 دولار يوم الاثنين.

هبطت العقود الآجلة للذهب الامريكي 1.1% إلى 2367.60 دولار.

في حين أن استجابة السياسة في الوقت الحالي سوف "تتضمن الحفاظ" على سعر الفائدة القياسي للبنك المركزي الأمريكي عند مستواه الحالي، فإن المحضر الذي صدر يوم الأربعاء يعكس أيضا مناقشات حول المزيد من الارتفاعات المحتملة.

صرح تيم ووترر، كبير محللي السوق في KCM Trade: " تعرض الذهب لصدمة بعد أن ذكّر محضر الاحتياطي الفيدرالي المستثمرين بأن تخفيضات أسعار الفائدة بعيدة كل البعد عن أن تكون وشيكة".

يُعرف المعدن بأنه تحوط من التضخم، لكن ارتفاع أسعار الفائدة يزيد من تكلفة الفرصة البديلة لحيازة الذهب الذي لا يدر عائد.

أشارت رهانات المتداولين إلى تزايد الشكوك في أن الاحتياطي الفيدرالي سيخفض أسعار الفائدة أكثر من مرة في عام 2024، ويتوقع حاليا فرصة بنسبة 72% لخفض أسعار الفائدة في نوفمبر.

هبطت المعاملات الفورية للفضة بنسبة 0.9% لـ 30.48 دولار ، وتراجع البلاتين 0.6% لـ 1028.55 دولار وانخفض البلاديوم 1.1% لـ 988.62 دولار.

تراجعت أسعار النفط للجلسة الرابعة على التوالي يوم الخميس بعد أن كشف محضر اجتماع الاحتياطي الفيدرالي عن مناقشات بشأن مزيد من التشديد في أسعار الفائدة إذا ظل التضخم ثابت، وهي خطوة قد تضر بالطلب على النفط.

وانخفضت العقود الاجلة لخام برنت 46 سنت بما يعادل 0.6% إلى 81.44 دولار للبرميل الساعة 0424 بتوقيت جرينتش. وانخفضت العقود الاجلة لخام غرب تكساس الوسيط الأمريكي 54 سنت أو 0.7% إلى 77.03 دولار. وتراجع الخامان القياسيان أكثر من 1% يوم الأربعاء.

أظهر محضر اجتماع السياسة الأخير للاحتياطي الفيدرالي الصادر يوم الأربعاء أن استجابة البنك المركزي الأمريكي للتضخم الثابت "ستتضمن الحفاظ" على سعر الفائدة في الوقت الحالي ولكنها تعكس أيضا مناقشة احتمال حدوث زيادات أخرى.

يؤدي ارتفاع أسعار الفائدة إلى زيادة تكاليف الاقتراض، مما يؤدي إلى تقليص الأموال التي يمكن أن تعزز النمو الاقتصادي والطلب على النفط في أكبر دولة مستهلكة للنفط في العالم.

ومما أثر على السوق أيضا ارتفاع مخزونات الخام الامريكية بمقدار 1.8 مليون برميل الأسبوع الماضي، وفقا لادارة معلومات الطاقة، مقارنة مع تقديرات لانخفاض قدره 2.5 مليون برميل.

على الصعيد العالمي، تعرضت أسواق النفط الخام في الآونة الأخيرة لضغوط بسبب الطلب الضعيف من مصافي التكرير ووفرة الامدادات.

صرحت وزارة الطاقة الروسية في وقت متأخر من مساء الأربعاء، إن روسيا قالت إنها تجاوزت حصتها الانتاجية في إطار أوبك+ في أبريل "لأسباب فنية" وستقدم قريبا إلى أمانة منظمة البلدان المصدرة للبترول (أوبك) خطتها للتعويض عن الخطأ.