جميع البيانات المنشورة من الشركة لا تعد توصية من الشركة باتخاذ قرار استثماري معين،
والشركة غير مسئولة عن أي تبعات قانونية أو قرارات استثمارية أو خسائر تنتج عن استعمال هذه البيانات.
تشرين2/نوفمبر 28, 2024
انتعش الدولار الأمريكي يوم الخميس حيث استوعب المستثمرون تداعيات تعليقات الاحتياطي الفيدرالي الأخيرة على المسار المستقبلي لأسعار الفائدة في حين تراجع اليورو على نطاق واسع مع قتامة التوقعات الاقتصادية للمنطقة.
فسر المتداولون قرار الاحتياطي الفيدرالي بالتخلي عن التزامه بتوجيه الأسواق على مسار سعر الفائدة في المستقبل بعد الارتفاع المتوقع على نطاق واسع بمقدار 75 نقطة أساس كإشارة إلى أن صانعي السياسة قد يخففون من موقفهم ، مما يدفع الدولار إلى الانخفاض.
لكن الدولار انتعش على نطاق واسع في منتصف يوم تداول لندن حيث خفض المتداولون بعض هذه الرهانات بفعل مخاوف من أن الاقتصادات الأخرى ، ولا سيما أوروبا والصين ، ستستمر في النضال على المدى القصير ، مما يفيد الأصول المعتمدة على الدولار.
صرح ستيوارت كول ، كبير استراتيجيي الاقتصاد الكلي في Equiti Capital في لندن "تستمر مشاكل العملات الأخرى في النمو ، وعلى الأخص في أوروبا ، حيث تستمر المخاوف المتزايدة بشأن نقص الغاز والطاقة في التأثير على اليورو وتهدد قدرة البنك المركزي الأوروبي على تشديد السياسة بقدر ما قد يرغب في القيام بذلك."
مقابل الدولار ، انخفضت العملة الموحدة بنسبة 0.7% لتصل إلى 1.0129 دولار بينما انخفضت بأكثر من 1.3% مقابل الين .
ارتفع الين مقابل العملة الأمريكية بنسبة 1% تقريبا عند 135.10 ين ، وهو أعلى مستوى له منذ أوائل يوليو.
تراجع الدولار الامريكي لادنى مستوى في 3 اسابيع مقابل الين الياباني وتعثر مقابل منافسيه الرئيسين يوم الخميس حيث كثفت الأسواق رهاناتها على تراجع وتيرة رفع أسعار الفائدة.
في حين قدم رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باويل ارتفاع متوقع على نطاق واسع بمقدار 75 نقطة أساس في أسعار الفائدة ، فقد قام بتغيير بيانه للإشارة إلى بعض التراجع في البيانات الأخيرة والتخلي عن التزامه بتوجيه الأسواق في المسار المستقبلي لأسعار الفائدة.
كان ضعف الدولار هو الأبرز مقابل الين مع تراجع العملة الأمريكية بنسبة 1% تقريبا مقابل الوحدة اليابانية ليسجل أدنى مستوياته منذ أوائل يوليو عند 135.10 ين. كان الين هو المستفيد الرئيسي من التداولات التفاضلية في أسعار الفائدة الآخذة في الاتساع بين الولايات المتحدة ونظرائها العالميين.
صرح كينيث بروكس ، المحلل في سوق العملات في بنك سوسيتيه جنرال في لندن: "تتزايد التكهنات الآن بأن الدولار قد يكون بلغ ذروته إذا تباطأت وتيرة التشديد في سبتمبر بعد التحركات المتتالية بمقدار 75 نقطة أساس في يونيو ويوليو".
"لا يزال من السابق لأوانه استخلاص أي استنتاجات مؤكدة وستعتمد الخطوة التالية على البيانات الواردة."
عززت الأسواق بالفعل رهاناتها على تخفيف ارتفاع أسعار الفائدة الأمريكية في المستقبل مع تحديد العقود الآجلة الآن احتمالية بنسبة 65% بزيادة 50 نقطة أساس في سبتمبر من 50% يوم الأربعاء . تم تقليص الرهانات على ارتفاع 75 نقطة أساس إلى 35% من 41%.
انخفض مؤشر الدولار ، الذي يقيس العملة الأمريكية مقابل ستة منافسين بما في ذلك الين ، بنسبة 0.05% إلى 106.31 بعد انخفاضه بنسبة 0.59% خلال الليل ومقتربا من 106.1 والذي سيكون الأدنى منذ 5 يوليو.
تغير اليورو تغير طفيف عند 1.02045 دولار ، بعد قفزة بنسبة 0.82% ليلا. ارتفع الاسترليني بنسبة 0.05% عند 1.21640 دولار ، بعد ارتفاعه بنسبة 1.06% يوم الأربعاء.
استقر مؤشر DBVIX ، وهو مقياس لتقلبات سوق العملات ، عند أعلى مستوى له منذ 8 يوليو فوق 10%.
ارتفعت اسعار الذهب لاعلى مستوى في اسبوعين يوم الخميس بعد ان أشارت تعليقات رئيس الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي جيروم باويل إلى مسار رفع أسعار الفائدة لدى الاحتياطي الفيدرالي بشكل اقل صرامة ، مما أدى إلى انخفاض الدولار.
ارتفعت المعاملات الفورية للذهب بنسبة 0.6% عند 1743.49 دولار للاونصة الساعة 0711 بتوقيت جرينتش ، وهو اعلى مستوى منذ 13 يوليو.
وارتفعت العقود الاجلة للذهب الامريكي بنسبة 1.1% لـ 1737.40 دولار.
رفع البنك المركزي الأمريكي أسعار الفائدة يوم الأربعاء بمقدار ثلاثة أرباع نقطة مئوية للاجتماع الثاني على التوالي لمكافحة التضخم المرتفع.
وقال باويل إن زيادة أخرى "كبيرة بشكل غير عادي" في أسعار الفائدة قد تكون مناسبة في اجتماع سبتمبر ، لكن القرار سيحدد من خلال البيانات الاقتصادية الواردة ولن يعطي توجيهات مستقبلية.
قال إدوارد مائير المحلل في ED&F Man Capital Markets : "ترك باويل الباب مفتوح قليلا لمراجعة وضع الأسعار وقدم نوع من الضوء في نهاية النفق لن نشهد زيادة في الأسعار في العام المقبل أيضا".
"على المدى القريب ، من المتوقع أن ترتفع أسعار الذهب مع وجود فرصة جيدة لاختبار المقاومة بين 1780 و 1800 دولار خلال الشهر المقبل."
انخفض الدولار بنسبة 0.6% ليلا وكان بالقرب من أدنى مستوى له في ثلاثة أسابيع يوم الخميس مقابل العملات الأخرى ، مما يجعل الذهب المقوم بالدولار الأمريكي أقل تكلفة لحاملي العملات الأخرى.
ارتفعت المعاملات الفورية للفضة بنسبة 1.1% ل 19.34 دولار للاونصة ، وارتفع البلاتين بنسبة 0.9% لـ 894.14 دولار ، وقفز البلاديوم بنسبة 2.3% لـ 2077.79 دولار.
ارتفع النفط بأكثر من 1 دولار للبرميل يوم الخميس ، مواصلا مكاسبه من الجلسة السابقة ، مدعوما بتحسن الرغبة في المخاطرة بين المستثمرين حيث دعم انخفاض مخزونات النفط الخام وانتعاش الطلب على البنزين في الولايات المتحدة الأسعار.
ارتفعت العقود الآجلة لخام برنت 1.13 دولار أو 1.1% إلى 107.75 دولار للبرميل الساعة 0619 بتوقيت جرينتش بعد أن ارتفعت 2.22 دولار يوم الأربعاء.
سجل سعر خام غرب تكساس الوسيط الأمريكي 98.53 دولار للبرميل ، مرتفعا 1.27 دولار أو 1.3% ، بعد ارتفاعه 2.28 دولار في الجلسة السابقة.
صرحت تينا تينج ، المحللة في CMC Markets: "تعافت معنويات المخاطرة من مخاوف الركود بسبب التفاؤل المستمر بشأن الأرباح الامريكية وخطاب الاحتياطي الفيدرالي الأقل حدة بشأن رفع أسعار الفائدة ، وهو ما دعم انتعاش في سوق النفط الخام" ، مضيفة أن ضعف الدولار الأمريكي قد ادى أيضا لارتفاع أسعار السلع.
رفع الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي سعر الفائدة القياسي خلال الليل بمقدار ثلاثة أرباع نقطة مئوية ، بما يتماشى مع التوقعات ، لتهدئة التضخم ، في حين انخفض الدولار بسبب الآمال في مسار أبطأ للزيادات.
ضعف الدولار يجعل النفط ، المسعّر بالدولار ، أرخص للمشترين في البلدان الأخرى للشراء.
فيما يتعلق بالإمدادات ، تراجعت مخزونات النفط الخام الأمريكية 4.5 مليون برميل الأسبوع الماضي ، مقابل توقعات بانخفاض قدره مليون برميل ، بينما انتعش الطلب على البنزين في الولايات المتحدة بنسبة 8.5% على أساس أسبوعي ، حسبما أظهرت بيانات من إدارة معلومات الطاقة.
سجلت صادرات النفط الخام الأمريكية رقما قياسيا جديدا حيث تسعى أوروبا لاستبدال إمدادات النفط الروسية في ظل حرب أوكرانيا.
وقفزت الصادرات بنسبة 21٪ إلى 4.55 مليون برميل يوميًا خلال الأسبوع المنتهي يوم 22 يوليو، وفقًا لبيانات إدارة معلومات الطاقة الصادرة اليوم الأربعاء.
كما ارتفع إجمالي شحنات النفط الخام والمنتجات البترولية إلى أعلى مستوى لها على الإطلاق.
ومن المرجح أن تستمر هذه التدفقات القوية خلال الأسابيع المقبلة حيث يستمر الفارق السعري بين الخامين القياسيين الأمريكي والدولي في الاتساع، مما يعطي دفعة لصادرات الخام الأمريكي.
ويرجع ذلك جزئيًا إلى سحوبات النفط الخام الأمريكية الطارئة التي عززت المعروض، بينما تكافح بقية دول العالم مع نقص في الإمدادات.
ارتفعت أسعار النفط في جلسة متقلبة حيث إنكمشت مخزونات الخام الأمريكية بأكبر قدر منذ أواخر مايو بينما ينتظر المتداولون رفع أسعار الفائدة من قبل بنك الاحتياطي الفيدرالي.
وتتداول العقود الآجلة لخام غرب تكساس الوسيط الأمريكي قرب 95 دولار للبرميل اليوم الأربعاء. وشهدت مخزونات الخام الأمريكية أكبر سحب منذ نهاية مايو حيث انخفضت بمقدار 4.52 مليون برميل الأسبوع الماضي، وفقًا لتقرير إدارة معلومات الطاقة.
وفي وقت لاحق من اليوم، من المتوقع أن يوافق بنك الاحتياطي الفيدرالي على زيادة كبيرة أخرى في أسعار الفائدة لمكافحة التضخم الآخذ في التسارع. وتنتشر المخاوف بشأن التباطؤ الاقتصادي عبر أسواق السلع وتخيم بظلالها على الدلائل على ضيق معروض سوق الخام الفعلي.
ولا يزال النفط مرتفعًا 25% منذ بداية العام، إلا أن أغلب المكاسب الناتجة عن الغزو الروسي لأوكرانيا قد تبخرت. ومن المقرر أن تعلن شركات نفط كبرى، من بينها شيل وإيكسون موبيل، عن أرباح الربع الثاني هذا الأسبوع والتي ستظهر أرباحًا وفيرة بعد ارتفاع أسعار الطاقة. ويواصل المتعاملون أيضًا مراقبة إصابات فيروس كورونا المتزايدة في الصين، والتي تشكل تهديدًا لاستراتيجية "صفر إصابات" بكوفيد.
وارتفع خام غرب تكساس الوسيط الأمريكي تسليم سبتمبر 59 سنتًا إلى 95.57 دولار للبرميل. فيما زاد خام القياس الدولي برنت تسليم شهر سبتمبر 71 سنتا إلى 105.11 دولار للبرميل.
ارتفع الذهب يوم الاربعاء مدعوما بانخفاض الدولار ، لكن الحذر بشأن خطة تشديد سياسة الاحتياطي الفيدرالي أبقت أسعار المعدن مقيدة بنطاق محدد.
ارتفعت المعاملات الفورية للذهب بنسبة 0.2% لـ 1720.57 دولار للاونصة الساعة 1100 بتوقيت جرينتش. وتغيرت العقود الاجلة للذهب الامريكي تغير محدود عند 1719.60 دولار.
تراجع الدولار ، وهو ما يزيد من جاذبية الذهب بين المشترين حاملي العملات الاخرى.
من المتوقع أن يرفع البنك المركزي الأمريكي أسعار الفائدة بمقدار 75 نقطة أساس أخرى في ختام اجتماع السياسة النقدية الذي يستمر يومين في وقت لاحق يوم الأربعاء.
قال مايكل هيوسون ، كبير محللي السوق في CMC Markets UK ، إنه أكثر من رفع سعر الفائدة ، ينصب التركيز على توجيهات رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول ، ومن المرجح أن يعيد الذهب اختبار أدنى مستوياته في غياب نقطة محورية.
على الرغم من اعتباره تحوط ضد التضخم ، إلا أن أسعار الفائدة المرتفعة لترويض الأسعار المرتفعة تزيد من تكلفة الفرصة البديلة لحيازة المعدن الذي لا يدر عائد.
صرح بريان لان ، العضو المنتدب لدى GoldSilver Central: "يريد الجميع الآن معرفة الأدوات الأخرى التي سيستخدمها الاحتياطي الفيدرالي لدعم الاقتصاد أو ما إذا كان سيركز فقط على خفض التضخم المرتفع".
تراجع الذهب أكثر من 300 دولار ، منذ أن تجاوز مستوى 2000 دولار للأونصة في أوائل مارس ، بسبب الزيادات السريعة في أسعار الفائدة التي قام بها الاحتياطي الفيدرالي والارتفاع الأخير للدولار ، مما ألقى بظلاله على جاذبية المعدن كملاذ آمن على الرغم من مخاطر الركود.
خفض صندوق النقد الدولي توقعاته للنمو العالمي يوم الثلاثاء ، محذرا من مخاطر الهبوط من التضخم وحرب أوكرانيا قد تدفع الاقتصاد إلى حافة الركود إذا تركت دون رادع.
صرح ريكاردو إيفانجليستا ، كبير المحللين في ActivTrades ، إذا أقر رئيس الاحتياطي الفيدرالي بالعوائق التي تواجه الاقتصاد وألمح إلى توقف مؤقت في حملة تشديده ، فقد يضعف الدولار ويقدم دعم للذهب.
ارتفعت المعاملات الفورية للفضة بنسبة 0.8% لـ 18.75 دولار للاونصة ، وارتفع البلاتين 0.4% لـ 877.52 دولار ، في حين ارتفع البلاديوم بنسبة 1.1% لـ 2031.65 دولار.
ارتفع الجنية الاسترليني يوم الاربعاء بفضل تماسك الدولار على نطاق واسع ولكن كبحت المكاسب بمجموعة جديدة من البيانات الضعيفة التي تسلط الضوء على المشاكل التي تواجه الاقتصاد.
يشعر أرباب العمل البريطانيون بأكبر قدر من التشاؤم بشأن التوظيف والاستثمار منذ أعماق أزمة جائحة فيروس كورونا في عام 2020 ، بينما زادت المتاجر ومحلات السوبر ماركت في بريطانيا الأسعار بنسبة 4.4% في 12 شهر حتى يوليو ، وهو أكبر ارتفاع منذ أكثر من عقد.
أدت مجموعة من البيانات الاقتصادية الضعيفة إلى الضغط على بنك إنجلترا لتخفيف مسار تشديد سياسته النقدية. بينما يتوقع الاقتصاديون في استطلاع أجرته رويترز أن يرفع البنك المركزي أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس الأسبوع المقبل ، يتوقع بعض المحللين زيادة أكبر بمقدار 50 نقطة أساس.
مقابل الدولار الأمريكي ، ارتفع الاسترليني عند 1.2051 دولار واستقر مقابل اليورو عند 84.13 بنس.
ابتعد الدولار عن أعلى مستوياته في 20 عام يوم الأربعاء قبل اجتماع سياسة الاحتياطي الفيدرالي ، والذي متوقع فيه ان يرفع البنك المركزي اسعار الفائدة بـ 75 نقطة اساس اخرى لترويض التضخم المتصاعد.
لكن التحركات في أسواق العملات كانت متواضعة حيث يترقب المتداولون إعلان السياسة الساعة 1800 بتوقيت جرينتش.
تراهن أسواق المال على أن الاحتياطي الفيدرالي سيرفع أسعار الفائدة بمقدار 75 نقطة أساس ، مع وجود فرصة خارجية لزيادة أكبر بمقدار 100 نقطة أساس. يتوقع المتداولون أن يرفع الاحتياطي الفيدرالي سعر الفائدة إلى 3.4% بحلول نهاية العام للمساعدة في إعادة التضخم إلى الهدف.
ساعدت الرهانات على الزيادات الكبيرة في أسعار الفائدة على دفع مؤشر الدولار إلى أعلى مستوى له في ما يقرب من 20 عام في وقت سابق من هذا الشهر عند 109.29 ، مع ارتفاع الدولار حاليا بنسبة 2.3% في يوليو.
الساعة 0758 بتوقيت جرينتش ، انخفض مؤشر الدولار 0.1% إلى 107.
ارتفع اليورو بنسبة 0.3% إلى 1.0144 دولار ، لكنه فشل في تعويض الكثير من انخفاض يوم الثلاثاء بنسبة 1% ، وهو أكبر انخفاض له منذ أكثر من أسبوعين ، بعد تصاعد المخاوف من الركود الأوروبي عندما خفضت روسيا إمدادات الغاز إلى أوروبا من خلال خط انابيب نورد ستريم 1.
صرح محللون إن التركيز في أوروبا لا يزال على وضع إمدادات الغاز والعوائد الإيطالية ، التي ارتفعت يوم الأربعاء بعد أن عدلت وكالة التصنيف الائتماني ستاندردن اند بور توقعاتها بشأن تصنيف إيطاليا إلى مستقر من إيجابي.
صرح كولين آشر ، كبير الاقتصاديين في ميزوهو في مذكرة: "نتوقع أن يكافح اليورو للارتفاع بينما تظل أسعار الغاز مرتفعة".
في الوقت ذاته ، انخفض الدولار الأسترالي بنسبة 0.2% إلى 0.6926 دولار حتى مع وصول التضخم الأساسي السنوي إلى 4.9% في يونيو ، وهو أعلى بكثير من هدف بنك الاحتياطي الأسترالي ، حيث لم يكن الرقم مرتفع كما كان يخشى بعض المستثمرين .
يسعّر المتداولون الآن حوالي 86% فرصة لرفع سعر الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس من قبل بنك الاحتياطي الأسترالي الأسبوع المقبل ، و 14% زيادة متواضعة بمقدار 25 نقطة أساس.
استقر الدولار عند 137 ين ومقابل الفرنك السويسري الذي يعتبر ملاذ آمن عند 0.9628 دولار.
استقرت أسعار النفط يوم الأربعاء حيث طغت المخاوف بشأن ضعف الطلب على بيانات الصناعة التي أظهرت انخفاض أكبر من المتوقع في مخزونات الخام الأمريكية.
سجلت العقود الآجلة لخام برنت 104.55 دولار للبرميل الساعة 0640 بتوقيت جرينتش ، مرتفعة 15 سنت أو 0.1%. وارتفع خام غرب تكساس الوسيط الأمريكي بمقدار 27 سنت أو 0.5% إلى 95.25 دولار للبرميل.
وبعد تسوية يوم الثلاثاء ، صرحت مجموعة معهد البترول الأمريكي الصناعية إن مخزونات الخام الامريكية تراجعت أربعة ملايين برميل الأسبوع الماضي.
وهذا أكبر بأربعة أضعاف من الانخفاض الذي توقعه محللون في استطلاع أجرته رويترز.
صرح ليون لي ، المحلل في CMC Markets ومقره شنغهاي: "يجب أن يدعم الانخفاض الحاد في المخزونات أسعار النفط ، لكن الانتعاش كان محدود بسبب المخاوف بشأن ضعف الطلب المحتمل ، وصرح البيت الأبيض بأنه سيطلق المزيد من الاحتياطيات الاستراتيجية".
بالإضافة إلى ذلك ، فإن احتمالية إعلان الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي عن ارتفاع حاد في أسعار الفائدة في وقت لاحق يوم الأربعاء قد أثرت على المعنويات وحدت من ارتفاع أسعار النفط .
من المتوقع أن يرفع الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي أسعار الفائدة بمقدار 75 نقطة أساس في وقت لاحق يوم الأربعاء ، مما يؤكد القلق بشأن توقعات الطلب الأمريكي واحتمال ارتفاع الدولار ، مما يجعل السلع المقومة بالدولار أكثر تكلفة بالنسبة للمشترين الذين يحملون عملات أخرى.
صرحت إدارة بايدن يوم الثلاثاء إنها ستبيع 20 مليون برميل إضافية من النفط من احتياطي البترول الاستراتيجي في البلاد كجزء من خطة أعلن عنها سابقا للاستفادة من المنشأة لتهدئة أسعار النفط التي عززها الغزو الروسي لأوكرانيا وانتعاش الطلب في أعقاب جائحة كورونا.
وقالت الإدارة في أواخر مارس إنها ستفرج عن مليون برميل من النفط يوميا لمدة ستة أشهر من احتياطي البترول الاستراتيجي. باعت الولايات المتحدة بالفعل 125 مليون برميل من الاحتياطي مع تسليم ما يقرب من 70 مليون برميل للمشترين.
More...
كافحت أسعار الذهب لتجد اتجاه واضح يوم الأربعاء ، حيث تجنب المستثمرون التحركات الكبيرة قبل قرار الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي بشأن سعر الفائدة الذي قد يؤثر على توقعات المعدن.
استقرت المعاملات الفورية للذهب عند 1715.43 دولار للاونصة الساعة 0517 بتوقيت جرينتش. وتراجعت العقود الاجلة للذهب الامريكي بنسبة 0.3% لـ 1712.80 دولار.
من المتوقع على نطاق واسع أن يرفع البنك المركزي الأمريكي أسعار الفائدة بمقدار 75 نقطة أساس أخرى في ختام اجتماع سياسته في وقت لاحق يوم الأربعاء ، حيث يحاول ترويض التضخم الجامح دون التسبب في ركود.
صرح مايكل لانجفورد ، مدير شركة AirGuide الاستشارية للشركات ، مع تسعير زيادة بمقدار 75 نقطة أساس بالفعل ، يمكن للمعدن أن يصمد أو يتجه نحو الانخفاض بعد اجتماع الاحتياطي الفيدرالي ، اعتمادا على مقدار تغطية البيع على المكشوف.
واضاف لانجفورد إن ارتفاع أسعار الفائدة للأشهر الثلاثة المقبلة سيضع ضغوط هبوطية على الذهب وسيشهد انخفاض الأسعار إلى ما دون 1700 دولار للاونصة ، بسبب التدفق المستمر للأموال إلى الدولار.
تزيد معدلات الفائدة وعوائد السندات المرتفعة من تكلفة الفرصة البديلة لحيازة المعدن الذي لا يدر عائد.
استقرت عوائد السندات الأمريكية لأجل 10 سنوات يوم الأربعاء ، مما أثر على الطلب على الذهب.
تراجع الدولار بعد ارتفاع حاد في الجلسة السابقة ، مما زاد من جاذبية الذهب المسعّر بالدولار بين المشترين الذين يحملون عملات أخرى ، ويحد من الخسائر.
هبطت المعاملات الفورية للفضة بنسبة 0.3% لـ 18.54 دولار للاونصة ، واستقر البلاتين عند 872.43 دولار ، في حين استقر البلاديوم عند 2011.61 دولار.
مُنيت الأسهم الأمريكية بخسائر بعد بيانات اقتصادية مخيبة وتوقعات ضعيفة لأكبر شركة تجارة تجزئة في العالم والتي سلطت الضوء على تأثيرات ضغوط التضخم على الإنفاق الاستهلاكي، مع انتشار مخاوف الركود بينما يستعد بنك الاحتياطي الفيدرالي لزيادة كبيرة جديدة لأسعار الفائدة.
وأدت موجة بيع في أسهم وول مارت إلى تراجع أقرانها في الصناعة، حيث قال بنك مورجان ستانلي إن الخبر "إشارة تحذيرية محتملة" لهوامش أرباح شركة أمازون دوت كوم العملاقة. وانخفضت أسهم "يونيتد بارسيل سيرفيس" التي تعد مقياسا لأداء الاقتصاد حيث انخفضت عمليات تسليم الطرود بأكثر من المتوقع. ونزل مؤشر ناسدك 100 الذي تطغى عليه شركات التقنية قبل صدور أرباح مايكروسوفت وألفابيت المالكة لجوجل.
وقال أنجيلو كوركافاس، خبير الاستثمار في إدوارد جونز "من منظور الشركة اليوم، ما يقود إلى الخسائر هو التوقعات المخيبة للآمال من وول مارت، التي تثير الشكوك حول صمود الأرباح". "لقد تحدثنا مع عملائنا حول تقديرات الأرباح وكيف، على الرغم من أننا لا نتوقع ركودًا عميقًا، نعتقد أن تقديرات الأرباح مرتفعة نظرًا لخلفية الاقتصاد الكلي الصعبة".
ويستعد المتعاملون أيضًا لزيادة أخرى في أسعار الفائدة بمقدار 75 نقطة أساس من قبل مسؤولي الاحتياطي الفيدرالي يوم الأربعاء، لتمثل زيادة مجمعة قدرها 150 نقطة أساس خلال شهري يونيو ويوليو أكبر ارتفاع في أسعار الفائدة منذ أوائل الثمانينيات عندما كان رئيس البنك آنذاك بول فولكر يكافح تضخمًا مرتفعًا للغاية. وأدت الأراء المتشائمة بشأن الاقتصاد إلى تراجع ثقة المستهلك الأمريكي إلى أدنى مستوى لها منذ فبراير 2021، في حين انخفضت مبيعات المنازل الجديدة للمرة الخامسة هذا العام.
وتثقل زيادات أسعار الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي على أسواق السندات، حيث يعطي مقياس لمنحنى العائد سلط عليه رئيس البنك جيروم باويل الضوء على أنه مؤشر للركود رسالة تحذير. فانخفض فارق العائد بين أذون الخزانة لآجل ثلاثة أشهر ونظيرتها التي تستحق بعد 18 شهرًا بنحو 95 نقطة أساس في يوليو، وهو أكبر انخفاض شهري في البيانات منذ عام 1996.
ومن المرجح أن يظل المسؤولون الأمريكيون مؤيدين للتشديد النقدي لفترة أطول وسط ارتفاع مستمر في التضخم، وفقًا لمحللي جولدمان ساكس، وهو أحدث من يدخل الجدل حول تحول محتمل للبنك المركزي مع تباطؤ النمو. ويتماشى رأيهم مع مايكل ويلسون من مورجان ستانلي، الذي قال أيضًا يوم الاثنين أنه من السابق لأوانه توقع توقف الاحتياطي الفيدرالي عن رفع أسعار الفائدة. في نفس الأثناء، أشار محللو "جي بي مورجان تشيس" إلى أن المراهنات على أن الأسعار قد بلغت ذروتها ستؤدي إلى تحول في موقف الفيدرالي وتحسن صورة الأسهم في النصف الثاني من العام.
وكتبت سيما شاه، كبيرة المحللين الاستراتيجيين العالميين في برينسيبال جلوبال إنفستورز "يبدو الهبوط السلس مستبعدًا هنا". في آخر 11 دورة تشديد نقدي، تجنب الاحتياطي الفيدرالي الركود ثلاث مرات فقط (1965 و 1984 و 1994). وفي كل من هذه الدورات، كان التضخم أقل وكان سعر الفائدة أعلى بشكل كبير عند نقطة الإنطلاق، لذلك لم يكن هناك حاجة إلى أن يكون تشديد الاحتياطي الفيدرالي دراماتيكيًا كما هو الحال اليوم".
قالت إدارة بايدن اليوم الثلاثاء إنها ستبيع 20 مليون برميل نفط إضافية من الاحتياطي البترولي الاستراتيجي ضمن خطة سابقة للاستفادة من الاحتياطي لتهدئة أسعار النفط التي غذى صعودها الغزو الروسي لأوكرانيا وتعافي الطلب من جائحة كورونا.
وأعلنت الإدارة في أواخر مارس إنها ستسحب مليون برميل نفط يوميًا لمدة ستة أشهر من احتياطي البترول الاستراتيجي، المخزن في كهوف ملحية مجوفة على سواحل لويزيانا وتكساس.
وصرح مسؤول كبير بالإدارة الأمريكية للصحفيين بأن الولايات المتحدة باعت بالفعل 125 مليون برميل من الاحتياطي مع تسليم نحو 70 مليون برميل بالفعل لمشترين.
وقال المسؤول إن السحوبات من الاحتياطي كانت "مصدر إمداد حيوي" لشركات النفط والتكرير حيث تواصل الصناعة جهودها لتعزيز إنتاج النفط بعد تراجعات خلال ذروة جائحة كوفيد-19.
وذكرت إدارة معلومات الطاقة الأمريكية، الذراع الإحصائي لوزارة الطاقة، هذا الشهر إن إنتاج الولايات المتحدة من النفط سيرتفع إلى أكثر من 11.9 مليون برميل يوميًا في عام 2022 وإلى نحو 12.8 مليون برميل يوميًا في عام 2023، مقابل حوالي 11.2 مليون برميل يوميًا في عام 2021.
ويقارن هذا مع مستوى قياسي حوالي 12.3 مليون برميل يوميًا في عام 2019.
تسببت احتمالية خفض آخر لإمدادات الغاز الروسي في انخفاض اليورو يوم الثلاثاء ، في حين تراجعت مكاسب الدولار بسبب تصاعد حالة عدم اليقين بشأن مسار تشديد سياسة الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي بعد الارتفاع المتوقع في أسعار الفائدة هذا الأسبوع.
كانت دول الاتحاد الأوروبي تستعد للموافقة على اقتراح طارئ للحد من الطلب على الغاز ، والذي أدى احتماله إلى انخفاض العملة الموحدة وعوائد السندات الألمانية وأضربالأسهم الألمانية .
صرح لين جراهام تيلور كبير المحللين الاستراتيجيين في رابوبنك: "لقد أصبحت وجهة نظر أكثر شيوعا مفادها أن الثمن الذي يجب دفعه مقابل دعم أوكرانيا ضد روسيا سيكون تقنين الغاز".
"كل هذا يضيف إلى قصة الركود والتضخم".
صرحت روسيا يوم الاثنين إنها ستخفض تدفق الغاز إلى ألمانيا عبر خط أنابيب نورد ستريم 1 إلى 33 مليون متر مكعب يوميا اعتبارا من الأربعاء. هذا هو نصف التدفق الحالي ، والذي يمثل بالفعل 40% فقط من السعة العادية.
الساعة 1045 بتوقيت جرينتش ، انخفض اليورو بنسبة 0.7% إلى 1.0142 دولار ، وتراجع بنسبة 0.3% مقابل الاسترليني عند 84.6 بنس . وانخفض أيضا بنسبة 0.8% مقابل الفرنك السويسري ، وهبط إلى أدنى مستوى جديد في سبع سنوات حول 0.977 فرنك.
لا يزال اليورو أعلى من التكافؤ مقابل الدولار ، الذي سجله في وقت سابق هذا الشهر ، لكن فرانشيسكو بيسول ، المحلل الاستراتيجي في بنك ING ، حذر من أن المتداولين قد يبدؤا في إعادة تسعير توقعات رفع أسعار الفائدة من البنك المركزي الأوروبي.
تشهد أسواق المال الآن ارتفاع 39 نقطة أساس في البنك المركزي الأوروبي في سبتمبر ، مقابل 50 نقطة أساس الأسبوع الماضي وترى حوالي 100 نقطة أساس بحلول نهاية العام ، وهو ما يقول بيسول إنه متشدد للغاية.
"حتى لو لم يتم إغلاق تدفق الغاز بالكامل ولم يتم تقنينه ، فقد تم بالفعل حدوث الكثير من الضرر للاقتصاد الأوروبي."
واتفق محللو سيتي على ذلك ، مشيرين إلى أن مسح ايفو القاتم للأعمال من ألمانيا "كان على الأرجح مدفوع بمجرد عدم اليقين بشأن مستقبل إمدادات الغاز الروسي".
وأضافوا أن التخفيض الأخير في الامدادات "سيبقي على الأقل حالة عدم اليقين هذه مرتفعة".
في الوقت ذاته ، ارتفع الدولار بنسبة 0.6% عند 107.08 ، وهو أعلى مستوى في أربعة أيام مقابل سلة من العملات ، على الرغم من أنه لا يزال أقل من أعلى مستوياته في 20 عام عند 109.29 والذي سجل منذ أقل من أسبوعين.
يبدأ الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي اجتماعه لمدة يومين في وقت لاحق من اليوم ، ومن شبه المؤكد أنه سيرفع سعر الفائدة بمقدار 75 نقطة أساس. لكن المتداولون يقيمون ما إذا كان النمو الضعيف قد يرى أنه يشير إلى تباطؤ وتيرة رفع سعر الفائدة في المستقبل.
الأجندة الاقتصادية
