ارتفع الين الياباني يوم الاثنين حيث سعى المستثمرون إلى الأصول الآمنة بعد فشل استحواذ يو بي إس بأسعار مخفضة على منافسه المحاصر كريدي سويس في تهدئة أعصاب السوق.

وبموجب الاتفاق ، سيتم القضاء على حاملي سندات كريدي سويس الإضافية من الدرجة الأولى (AT1) البالغة 17 مليار دولار. أثار ذلك غضب بعض حاملي الديون الذين اعتقدوا أنهم سيكونوا محميين بشكل أفضل من المساهمين وأثار قلق المستثمرين في سندات البنوك الأخرى.

ارتفع الين - الذي يُنظر إليه منذ فترة طويلة على أنه عملة آمنة للاحتفاظ بها في أوقات التوتر - مع انخفاض أسهم البنوك الآسيوية خلال الليل وانتشر إلى أوروبا يوم الاثنين.

وتراجع الدولار إلى أدنى مستوياته منذ 10 فبراير عند 130.55 ين ، وكان آخر انخفاض بنسبة 0.75% عند 130.83.

صرح تاكاهيرو سيكيدو ، كبير المحللين الاستراتيجيين في اليابان في MUFG: "القوة الدافعة للسوق هي العزوف عن المخاطرة".

وقال "لست متشائم جدا ، لكن لا يزال يتعين علينا الانتظار ونرى إلى أي مدى سنشهد انتقال عدوى المخاطر من أوروبا".

وانخفض مؤشر أسهم البنوك الأوروبية  بنسبة 3.12% في التعاملات المبكرة.

لم تتغير العملات الأخرى بشكل طفيف ، مع حدوث المعظم في أسواق الأسهم والسندات.

انخفض اليورو بنسبة 0.11% مقابل الدولار عند 1.065 دولار ، بينما ارتفع الاسترليني بنسبة 0.14% عند 1.22 دولار.

ارتفع الدولار بنسبة 0.31% مقابل الفرنك السويسري لـ 0.929.

كجزء من جهود المنظمين لتعزيز الثقة في النظام المصرفي العالمي ، تحركت البنوك المركزية يوم الأحد لتعزيز تدفق السيولة في جميع أنحاء العالم.

قال ألفين تان ، رئيس استراتيجية آسيا للعملات في RBC Capital Markets ، الانخفاض الحاد في عوائد السندات الأمريكية جعل الدولار أقل جاذبية وقلل من جاذبيته كأصل آمن.

استقر مؤشر الدولار الأمريكي - الذي يقيس العملة مقابل ستة أقران رئيسيين - عند 103.79 ، بعد انخفاض الأسبوع الماضي بنسبة 0.73%.

وقال: "مع انخفاض العوائد الامريكية ، واستمرارها في الانخفاض هذا الصباح ، أدى ذلك إلى انخفاض الدولار الأمريكي". "الين في الأساس هو أنظف ملاذ آمن في العملات الأجنبية."

تراجعت عوائد السندات الأمريكية لاجل 10 سنوات بمقدار 8 نقاط أساس إلى 3.313% يوم الاثنين حيث انتقل المستثمرون إلى السندات الحكومية ، والتي يُنظر إليها على أنها الأصول الأكثر أمانا ، ويراهنوا على أن الاحتياطي الفيدرالي سيكافح الآن لرفع أسعار الفائدة أكثر من ذلك بكثير .

سجلت العوائد الامريكية لأجل 10 سنوات ، والتي تتحرك عكسيا مع الأسعار ، أعلى مستوى لها في 16 عام عند 4.091% في بداية مارس.

من المقرر صدور أحدث قرار لاسعار الفائدة من الاحتياطي الفيدرالي يوم الأربعاء ويضيف طبقة إضافية من عدم اليقين.

تستقر الفائدة حاليا عند 4.5% إلى 4.75% ، ويعتقد المتداولون الآن أن الاحتياطي الفيدرالي من المرجح أن يبقيها هناك يوم الأربعاء دون تغيير.

قفزت اسعار الذهب بنسبة 1% لاعلى مستوياتها منذ مارس العام الماضي يوم الاثنين ، ماحية خسائرها المبكرة ، حيث عادت المخاوف بشأن القطاع المصرفي العالمي إلى الواجهة على الرغم من جهود الإنقاذ التي يبذلها المقرض السويسري يو بي إس لشراء نظيره كريدي سويس لتحقيق استقرار الاسواق المالية.

ارتفعت المعاملات الفورية للذهب بنسبة 1% عند 2007.30 دولار للاونصة الساعة 0747 بتوقيت جرينتش ، بعد ان هبطت بنسبة 1% في وقت سابق في الجلسة. وقفزت العقود الاجلة للذهب الامريكي بنسبة 2% لـ 2012.50 دولار.

يوم الاحد ، وافق يو بي إس على شراء كريدي سويس مقابل 3.23 مليار دولار وتحمل خسائر تصل إلى 5.4 مليار دولار في صفقة مدعومة بضمان سويسري ضخم.

ارتفعت أسعار الذهب بنسبة 10% أو حوالي 180 دولار ، بسبب الطلب على الملاذ الآمن بعد انهيار بنك سيليكون فالي الامريكي في وقت سابق هذا الشهر ، والذي أوقع بنك كريدي سويس البالغ من العمر 167 عام .

قادت البنوك أسواق الأسهم للانخفاض يوم الاثنين حيث فشلت صفقة الاستحواذ التي قدمها بنك كريدي سويس ووعود البنوك المركزية بتوفير السيولة في تبديد المخاوف من أزمة أكبر تختمر في النظام المالي.

في الوقت ذاته ، تتوقع الأسواق الآن فرصة بنسبة 66% لاحتفاظ الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي باسعار فائدته في النطاق الحالي 4.50% -4.75% في اجتماع هذا الأسبوع.

نظرا لكونه تحوط ضد عدم اليقين الاقتصادي ، يصبح الذهب ذو العائد الصفري أيضا رهان أكثر جاذبية في بيئة أسعار الفائدة المنخفضة.

لم تتغير المعاملات الفورية للفضة عند 22.59 دولار للاونصة ، وهبط البلاتين بنسبة 0.5% لـ 970.53 دولار ، وتراجع البلاديوم بنسبة 0.8% عند 1407.70 دولار.

تراجعت الاسهم الاوروبية يوم الاثنين وانخفضت أسهم بنك كريدي سويس بأكثر من 60% بعد أن وافق بنك يو بي إس على شراء البنك المتعثر في صفقة قيمتها 3 مليار دولار ، وهو ما قيم البنك السويسري بجزء بسيط من قيمته السوقية وأثار مخاوف من أزمة مصرفية أوسع.

وهبط مؤشر ستوكس 600 الأوروبي 0.8% الساعة 0807 بتوقيت جرينتش بعد أن سجل أكبر انخفاض أسبوعي له هذا العام يوم الجمعة.

تراجعت أسهم كريدي سويس بنسبة 62.3% بعد أن قالت منافستها يو بي إس إنها ستدفع 3 مليار فرنك سويسري (3.23 مليار دولار) للبنك البالغ من العمر 167 عام وتتوقع خسائر تصل إلى 5.4 مليار دولار ، في حزمة نظمها المنظمون السويسريون يوم الأحد. .

وانخفضت أسهم يو بي إس بنسبة 8.8%.

شعر المستثمرون بالفزع أيضا من الأخبار التي تفيد بأن سندات كريدي سويس الإضافية من الدرجة الأولى - أو سندات AT1 - بقيمة اسمية تبلغ 17 مليار دولار سيتم تقييمها عند الصفر ، مما أغضب بعض حاملي الديون الذين اعتقدوا أنهم سيكونوا محميون بشكل أفضل من المساهمين.

وانخفض مؤشر البنوك الأوروبية الأوسع بنسبة 3.2% ليسجل أدنى مستوى له في ثلاثة أشهر.

تراجعت أسعار النفط يوم الاثنين إلى أدنى مستوياتها في 15 شهر بسبب مخاوف من أن المخاطر في القطاع المصرفي العالمي قد تتسبب في ركود قد يؤدي إلى انخفاض الطلب على الوقود وقبل ارتفاع محتمل في أسعار الفائدة الأمريكية هذا الأسبوع.

انخفضت العقود الاجلة لخام برنت 2.32 دولار أو 3.2% إلى 70.65 دولار للبرميل الساعة 0710 بتوقيت جرينتش.

الاسبوع الماضي ، هبط خام برنت حوالي 12% ، مسجلا أكبر انخفاض أسبوعي له منذ ديسمبر.

تداول خام غرب تكساس الوسيط الأمريكي عند 64.59 دولار للبرميل ، بانخفاض 2.15 دولار أو 3.2%. وانخفض في وقت سابق إلى 64.51 دولار ، وهو أيضا أدنى مستوى له منذ ديسمبر 2021.

يأتي التراجع في أسعار النفط على الرغم من صفقة تاريخية ستشهد شراء يو بي اس ، أكبر بنك في سويسرا ، المقرض رقم 2 في البلاد كريدي سويس في محاولة لمنع انتشار الأزمة المصرفية.

بعد الإعلان ، تعهد الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي والبنك المركزي الأوروبي والبنوك المركزية الرئيسية الأخرى بتعزيز سيولة السوق ودعم البنوك الأخرى.

صرح بادن مور ، رئيس أبحاث السلع في بنك أستراليا الوطني: "ينصب تركيز السوق على التقلبات الحالية في القطاع المصرفي واحتمال قيام الاحتياطي الفيدرالي برفع أسعار الفائدة".

وأضاف مور في إشارة إلى منظمة البلدان المصدرة للبترول (أوبك) "اجتماع أوبك القادم محفز محتمل آخر لتوقعات السوق. المزيد من مخاطر الهبوط على الأسعار تزيد من احتمال خفض أوبك للإنتاج بشكل أكبر لدعم الأسعار".

من المتوقع أن يرفع الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس في 22 مارس على الرغم من الاضطرابات الأخيرة في القطاع المصرفي ، وفقا لمعظم الاقتصاديين الذين استطلعت رويترز آراءهم.

ومع ذلك ، يطالب بعض المديرين التنفيذيين البنك المركزي بإيقاف تشديد سياسته النقدية مؤقتا في الوقت الحالي ، لكن يجب أن يكونوا مستعدين لاستئناف رفع أسعار الفائدة لاحقا. قد يؤدي التباطؤ في رفع أسعار الفائدة إلى انخفاض العملة الأمريكية ، مما يجعل السلع المقومة بالدولار مثل النفط الخام في متناول حاملي العملات الأخرى.

من المقرر أن تجتمع لجنة وزارية من أوبك وحلفاء المنتجين بما في ذلك روسيا ، المعروفة باسم أوبك + في 3 أبريل ، مع اجتماع وزاري كامل مخطط له في 4 يونيو. واتفقت المنظمة في أكتوبر على خفض أهداف إنتاج النفط بمقدار 2 مليون برميل يوميا حتى نهاية عام 2023.

بشكل منفصل ، خفض بنك جولدمان ساكس توقعاته لخام برنت بعد انخفاض الأسعار بسبب مخاوف البنوك والركود. يتوقع البنك الاستثماري الآن أن يبلغ متوسط سعر خام برنت 94 دولار للبرميل في الأشهر الـ 12 المقبلة ، و 97 دولار في النصف الثاني من عام 2024 ، انخفاضا من 100 دولار سابقا.

استعادت أسعار الذهب بعض مكاسبها يوم الاثنين ، مقلصة خسائرها السابقة ، حيث عادت المخاوف بشأن القطاع المصرفي العالمي إلى الواجهة على الرغم من جهود الإنقاذ التي بذلها المقرض السويسري يو بي اس لشراء نظيره كريدي سويس لتحقيق الاستقرار في الأسواق المالية الأوسع.

ارتفعت المعاملات الفورية للذهب بنسبة 0.1% عند 1988.89 دولار للاونصة الساعة 0624 بتوقيت جرينتش ، بعد ان انخفضت بنسبة 1% في وقت سابق في الجلسة. وقفزت العقود الاجلة للذهب الامريكي بنسبة 1% لـ 1994.10 دولار.

يوم الأحد ، وافق يو بي اس على شراء كريدي سويس مقابل 3.23 مليار دولار وتحمل خسائر تصل إلى 5.4 مليار دولار في صفقة مدعومة بضمان سويسري ضخم.

وقع بنك كريدي سويس في أزمة آخذة في الاتساع نجمت عن انهيار بنك سيليكون فالي الامريكي ، وبعد ذلك ارتفع الذهب بأكثر من 8% أو 160 دولار بفعل الطلب على الملاذ الآمن.

كافحت العقود الاجلة للأسهم والأسهم الآسيوية لتحقيق الاستقرار يوم الاثنين حيث لم توفر صفقة إنقاذ كريدي سويس ووعود السيولة من البنوك المركزية راحة دائمة.

ارتفع الدولار بنسبة 0.1% ، وهو ما جعل المعدن اكثر تكلفة للمشترين في الخارج.

في الوقت ذاته ، تتوقع الأسواق الآن فرصة بنسبة 59% لاحتفاظ الاحتياطي الفيدرالي باسعار الفائدة في النطاق الحالي 4.50% -4.75% في اجتماع هذا الأسبوع.

نظرًا لكونه تحوط ضد عدم اليقين الاقتصادي ، يصبح الذهب ذو العائد الصفري أيضا رهان أكثر جاذبية في بيئة أسعار الفائدة المنخفضة.

وفقا للمحلل الفني لرويترز وانج تاو ، من المتوقع ان يعيد الذهب اختبار المقاومة عند 1992 دولار للاونصة ، واختراق فوق هذا المستوى قد يؤدي لمكاسب عند 2005 دولار.

تراجعت المعاملات الفورية للفضة بنسبة 0.7% لـ 22.43 دولار للاونصة ، وهبط البلاتين بنسبة 0.8% لـ 968.39 دولار وانخفض البلاديوم بنسبة 0.5% عند 1412.48 دولار.

تراجعت اسهم كريدي سويس بنسبة 12% يوم الجمعة ، بعد ارتفاعها عن الجلسة السابقة حيث قال البنك إنه سيقترض ما يصل إلى 50 مليار فرنك سويسري (54 مليار دولار) من البنك الوطني السويسري.

دفع تدخل السلطات السويسرية هذا الأسبوع ، والتي أكدت أيضا على أن كريدي سويس استوفت متطلبات رأس المال والسيولة المفروضة على "البنوك المهمة على مستوى النظام" ، الأسهم للارتفاع بأكثر من 18% يوم الخميس بعد أن أغلقت عند أدنى مستوى لها على الإطلاق يوم الأربعاء. كما عرض كريدي سويس إعادة شراء ما قيمته حوالي 3 مليارات فرنك من ديون تتعلق بعشرة سندات دين كبيرة مقومة بالدولار الأمريكي وأربعة سندات دين كبيرة مقومة باليورو.

جاء الانخفاض إلى أدنى مستوى يوم الأربعاء بعد أن كشف أكبر مستثمر البنك الوطني السعودي أنه لن يزود البنك بأي نقود أخرى بسبب المتطلبات التنظيمية ، مما أدى إلى تفاقم دوامة هبوط في سعر سهم بنك كريدي سويس والذي بدأ مع تأخير نتائجه السنوية بسبب مخاوف بشأن التقارير المالية.

ارتفع الاسترليني مقابل الدولار يوم الخميس ، بعد سلسلة من شرايين الحياة للبنوك المتعثرة ساعدت على استعادة بعض ثقة المستثمرين ، متجاوزا ميزانية الربيع لهذا الأسبوع كمحفز للاسترليني.

الساعة 1014 بتوقيت جرينتش ، ارتفع الاسترليني بنسبة 0.2% مقابل الدولار عند 1.213 دولار ، وانخفض بنسبة 0.1% مقابل اليورو ، عند 87.790 بنس.

أعلن وزير المالية ، جيريمي هانت عن الميزانية يوم الأربعاء ، وكشف النقاب عن إصلاحات رعاية الأطفال والمعاشات التقاعدية بالإضافة إلى الإعفاءات الضريبية للشركات. وقال أيضا إن المملكة المتحدة مستعدة الآن لتجنب الركود هذا العام ، لكن التأثير على الاسترليني كان محدود.

حصل بنك فيرست ريبابليك على شريان حياة بقيمة 30 مليار دولار من مجموعة من البنوك الأمريكية الكبيرة يوم الخميس. جاء ذلك في أعقاب يوم مثير يوم الأربعاء شهد تدخل البنك الوطني السويسري لتقديم 54 مليار دولار لـ كريدي سويس لدعم السيولة واستعادة ثقة المستثمرين.

عقد البنك المركزي الأوروبي ، الذي حافظ على خطته لرفع أسعار الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس يوم الخميس ، اجتماعا غير مجدول لهيئة الرقابة يوم الجمعة لمناقشة الضغوط ونقاط الضعف في قطاع البنوك في منطقة اليورو بعد عمليات البيع الأخيرة لأسهم البنوك. ، وفقا لما صرح به المتحدث الرسمي.

صباح يوم الجمعة ، تسعر السوق فرصة بنسبة 51% لعدم حدوث تغيير في السعر الأساسي من قبل بنك إنجلترا الأسبوع المقبل ، وفرصة أقل قليلا لرفع 25 نقطة أساس.

أظهر استطلاع نشره بنك إنجلترا يوم الجمعة أن توقعات الجمهور البريطاني للتضخم قد انخفضت. يجتمع البنك المركزي الخميس المقبل لمناقشة السياسة النقدية وما إذا كان سيرفع أسعار الفائدة للاجتماع الحادي عشر على التوالي.

انخفض الدولار يوم الجمعة بعد أن ألقى كبار سماسرة السلطة الامريكية ، بما في ذلك الحكومة والبنوك ، شريان الحياة لمقرض إقليمي يعاني من صعوبات لتخفيف الضغط على النظام المالي ، مما أعاد بعض الثقة للمستثمرين.

عزز إنقاذ بنك فيرست ريبابليك الامريكي يوم الخميس من الرغبة في المخاطرة على مستوى العالم يوم الجمعة مع انحسار المخاوف بشأن البنوك العالمية ، مما أفسح المجال لارتفاع الدولارين الأسترالي والنيوزيلندي.

أحيا هذا الأسبوع ذكريات الأزمة المالية لعام 2008 ، حيث فشلت عشرات المؤسسات أو تم إنقاذها بمليارات الدولارات من أموال الحكومة والبنوك المركزية.

كان لدى ثلاثة مقرضين أمريكيين أصغر جهات تنظيمية وبنوك أخرى تدخل لدعمها ، بينما في أوروبا ، أصبح كريدي سويس أول بنك عالمي كبير يحصل على شريان حياة طارئ من البنك المركزي السويسري منذ الأزمة المالية ، مما أعاد ثقة المستثمرين ووقف النزيف في ودائع العملاء.

مع اتخاذ اجراءات لدعم أي مقرضين يعانون بشكل واضح وضمانات من أمثال البنك المركزي الأوروبي بأن النظام المصرفي في منطقة اليورو قوي ، شعر المستثمرون بالجرأة الكافية لبيع الدولار الأمريكي كملاذ آمن.

انخفض مؤشر الدولار الأمريكي بنسبة 0.21% إلى 104.07 ، بقيادة قوة اليورو والين في الغالب.

في الوقت ذاته ، قام البنك المركزي الأوروبي برفع سعر الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس في اجتماعه الخاص بالسياسة يوم الخميس.

سعى صناع السياسة في البنك المركزي الأوروبي ، بقيادة الرئيسة كريستين لاجارد ، إلى طمأنة المستثمرين بأن بنوك منطقة اليورو تتمتع بالمرونة وأنه إذا كان هناك أي شيء ، فإن اسعار الفائدة المرتفعة يجب أن تعزز هوامشها الربحية.

صرح المحللون إنه لو شرع البنك المركزي الأوروبي في رفع سعر الفائدة بشكل أقل ، أو حتى لم يحدث زيادة على الإطلاق ، في ضوء الاضطرابات في القطاع المصرفي هذا الأسبوع ، لكان من الممكن أن يثير زعر المستثمرين بشدة ويؤدي إلى عمليات بيع أكبر بكثير.

قال محللون إن أسواق المال تظهر توقعات أقل بكثير لأسعار الفائدة مما كانت عليه في الآونة الأخيرة ، ولكن مع استمرار ارتفاع التضخم الأساسي وإثبات أنه قوي ، لن يكون هناك مبرر كبير للبنك المركزي للامتناع عن المزيد من رفع أسعار الفائدة.

في الواقع ، صرح صانع السياسة بالبنك المركزي الأوروبي بيتر كازيمير يوم الجمعة إن البنك بحاجة إلى الاستمرار في رفع أسعار الفائدة لهذا السبب.

ارتفع اليورو اخر مرة بنسبة 0.3% مقابل الدولار عند 1.0646 دولار ، وارتفع مقابل الاسترليني بنسبة 0.2% إلى 87.75 بنس. حتى الآن هذا الأسبوع ، كافح اليورو لإحراز أي تقدم مقابل الدولار وخسر 0.8% مقابل الاسترليني.

ارتفع الاسترليني بنسبة 0.12% إلى 1.2132 دولار ، بينما ارتفع الفرنك السويسري بنسبة 0.35%. في وقت سابق من الأسبوع ، انخفض الفرنك السويسري بأكبر قدر مقابل الدولار في يوم واحد منذ عام 2015 ، عندما خفف البنك المركزي ربط عملته.

وارتفع الين الياباني ، الذي يميل أيضا إلى الاستفادة في أوقات التقلبات الشديدة في السوق أو التوتر . وكان آخر ارتفاع بنسبة 0.5% عند 133.13 للدولار ، ومن المقرر أن يرتفع أسبوعيا بنسبة 1%.

ينتقل اجتماع السياسة النقدية للاحتياطي الفيدرالي الأسبوع المقبل الآن إلى مركز الصدارة. يأمل بعض المستثمرين أن يتباطأ الاحتياطي الفيدرالي في حملته العنيفة لرفع أسعار الفائدة في محاولة لتخفيف الضغط على القطاع المالي.