تراجعت أسعار النفط يوم الجمعة ، مع توجه المؤشرات الرئيسية للأسبوع الثاني على التوالي من الخسائر ، حيث تترقب السوق إشارات أخرى على تعافي الطلب على الوقود في الصين لتطغى على الركود الذي يلوح في الأفق في الاقتصادات الرئيسية الأخرى.

تراجعت العقود الاجلة لخام برنت 34 سنت أو 0.4% إلى 81.83 دولار للبرميل الساعة 0740 بتوقيت جرينتش ، في حين تراجعت العقود الاجلة لخام غرب تكساس الوسيط الأمريكي بمقدار 37 سنت أو 0.5% إلى 75.51 دولار.

وانخفض كلا العقدين بأكثر من 5% حتى الان هذا الأسبوع ، مع وجود إشارات متضاربة بشأن تعافي الطلب على الوقود في الصين ، أكبر مستورد للنفط في العالم ، مما كبح الأسعار.

عززت احتمالية حدوث انتعاش اقتصادي في الصين بعد تخفيف قيود كوفيد 19 سوق النفط حتى الآن هذا العام ، إلى جانب ضعف الدولار الذي يجعل السلعة أرخص لأولئك الذين يحملون عملات أخرى.

انخفض الدولار لأنه لم يعد من المتوقع رفع أسعار الفائدة بقوة من الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي. ومع ذلك ، تواصل البنوك المركزية للاقتصادات الكبرى الأخرى زيادة معدلات الفائدة حتى مع انحسار التضخم.

بينما كانت مكاسب النفط مدعومة بضعف الدولار ، كانت مكاسبها محدودة بسبب احتمالية تباطؤ النمو الامريكي ، أكبر مستهلك للنفط في العالم ، والركود في أماكن مثل بريطانيا وأوروبا واليابان وكندا.

صرح إدوارد مويا المحلل في أوندا في مذكرة "توقعات الطلب على النفط الخام تحتاج إلى إشارة واضحة على أن إعادة فتح الصين ستكون سلسة ، وأن زخم النمو الاقتصادي الأمريكي لن يتدهور بسرعة".

يتطلع المستثمرون أيضا إلى التطورات المتعلقة بحظر الاتحاد الأوروبي في 5 فبراير على المنتجات المكررة الروسية حيث ستسعى دول الاتحاد الأوروبي إلى اتفاق يوم الجمعة لتحديد سقف أسعار منتجات النفط الروسية.

استقرت أسعار الذهب يوم الجمعة بعد عمليات بيع حادة في الجلسة السابقة ، حيث استوعب المتداولون تصريحات رفع أسعار الفائدة من البنوك المركزية العالمية ، على الرغم من استقرار الدولار الذي أبقى المعدن في طريقه لأول انخفاض أسبوعي له في سبعة.

ارتفعت المعاملات الفورية للذهب بنسبة 0.2% لـ 1915.89 دولار للاونصة الساعة 0652 بتوقيت جرينتش ، بعد ان تراجعت بنسبة 2% يوم الخميس بفعل قوة الدولار وجني الارباح. هبط المعدن بنسبة 0.6% حتى الان هذا الاسبوع.

تغيرت العقود الاجلة للذهب الأمريكي تغير طفيف عند 1915.20 دولار.

ارتفع المعدن حوالي 300 دولار منذ نوفمبر بسبب توقعات ابطاء زيادات أسعار الفائدة من البنك المركزي الأمريكي ، حيث أن بيئة أسعار الفائدة المنخفضة تقلل من تكلفة الفرصة البديلة لحيازة المعدن الذي لا يدر عائد.

بعد رفع الاحتياطي الفيدرالي 25 نقطة أساس في سعر الفائدة ، رفع كل من البنك المركزي الأوروبي وبنك إنجلترا أسعار الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس كما كان متوقع يوم الخميس.

في الوقت ذاته ، ارتفع الدولار الامريكي بنسبة 0.1% ، مما ابقى قيود على اسعار الذهب.

على صعيد البيانات ، يترقب المستثمرون الان بيانات وظائف غير الزراعيين الامريكية المقررة في وقت لاحق اليوم.

من ناحية اخرى ، ارتفعت المعاملات الفورية للفضة بنسبة 0.2% لـ 23.502 دولار للاونصة ، وارتفع البلاتين 0.5% لـ 1026.17 دولار.

وقفز البلاديوم بنسبة 1.2% لـ 1674.17 دولار.

انخفض اليورو والاسترليني مقابل الدولار يوم الجمعة حيث اتخذت الأسواق اشارات ميسرة من صانعي السياسة في البنك المركزي الأوروبي وبنك إنجلترا ، الذين قالوا إن الضغوط التضخمية في اقتصاداتهم أصبحت أكثر قابلية للإدارة.

تعزز الدولار عاكسا خسائره في وقت سابق من الأسبوع مقابل سلة من العملات ، حيث ارتفع مؤشر الدولار الأمريكي بنسبة 0.02% إلى 101.81 ، ليبتعد عن أدنى مستوى له في تسعة أشهر والذي سجل يوم الأربعاء عند 100.80.

هبط الاسترليني إلى أدنى مستوى له في أكثر من أسبوعين عند 1.2203 دولار في التداولات الاسيوية وانخفض أخيرا بنسبة 0.04% عند 1.2219 دولار. وانخفض بنسبة 1.2% في الجلسة السابقة ، وهو أكبر انخفاض يومي له في شهر.

انخفض اليورو بنسبة 0.12% إلى 1.0897 دولار ، بعد أن انخفض بنسبة 0.7% يوم الخميس ليبتعد أكثر عن اعلى مستوياته في 10 أشهر عند 1.1034 دولار.

يوم الخميس ، رفع كل من البنك المركزي الأوروبي وبنك إنجلترا أسعار الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس كما كان متوقع .

وبينما ألمح البنك المركزي الأوروبي صراحة إلى زيادة إضافية واحدة على الأقل بنفس الحجم الشهر المقبل وأعاد تأكيد التزامه في مكافحة التضخم المرتفع ، أقرت الرئيسة كريستين لاجارد بأن توقعات منطقة اليورو أصبحت أقل إثارة للقلق بشأن النمو والتضخم.

صرحت كارول كونج ، محللة العملات في بنك الكومنولث الاسترالي " كان البنك المركزي الأوروبي أكثر تيسيرا قليلا مما توقعته الأسواق سابقا ... (بينما) أعطى بنك إنجلترا تلميح صغير بأنه قد يكون على وشك إنهاء دورة التشديد ."

جاءت التصريحات من البنك المركزي الأوروبي وبنك إنجلترا بعد يوم من اثارة رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باويل موجة بيع مكثفة للدولار بإخباره في مؤتمر صحفي بعد رفع الاحتياطي الفيدرالي لسعر الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس أن عملية "خفض التضخم" في الولايات المتحدة تبدو وكأنها قيد التنفيذ.

سيكون تقرير وظائف غير الزراعيين الامريكي يوم الجمعة هو الاختبار الرئيسي التالي لمحاربة الاحتياطي الفيدرالي ضد التضخم. لا تزال المؤشرات تشير إلى سوق العمل الضيق ، حيث انخفض عدد الأمريكيين الذين قدموا طلبات جديدة للحصول على إعانات البطالة إلى أدنى مستوى في تسعة أشهر الأسبوع الماضي.

التعليقات من صانعي السياسة في أعقاب سلسلة من اجتماعات البنك المركزي هذا الأسبوع جعلت الأسواق تغلق على بوادر على أن أسعار الفائدة قد تكون قريبة من الذروة في معظم الاقتصادات الكبرى.

واضافت كونج: "بدأنا نرى البنوك المركزية تتقارب مع نمط الان ... البنوك المركزية الكبرى تقترب بالتأكيد من نهاية دورات التشديد الخاصة بها".

قدمت ذروة وشيكة في أسعار الفائدة الأمريكية بعض الراحة للين الياباني ، والذي انهار العام الماضي تحت ضغط من ارتفاع فروق أسعار الفائدة مقابل بيئة أسعار الفائدة المنخفضة في اليابان.

ارتفع الين بنسبة 0.1% عند 128.54 للدولار ويتجه نحو مكاسب أسبوعية بنسبة 1% ، عاكسا التراجع لأسبوعين متتاليين.

صرح محافظ بنك اليابان هاروهيكو كورودا يوم الجمعة إنه يتوقع ارتفاع الأجور "بشكل كبير للغاية" ، لكنه حافظ على موقفه من التمسك بالسياسة النقدية الميسرة للغاية لبنك اليابان لدعم الاقتصاد.

رفع البنك المركزي الأوروبي أسعار الفائدة مرة أخرى يوم الخميس وقرر رفع واحد على الأقل بنفس الحجم الشهر المقبل.

يرفع البنك المركزي الأوروبي اسعار الفائدة بوتيرة قياسية لمحاربة التضخم المرتفع في منطقة اليورو - نتيجة ثانوية لعوامل مثل تداعيات جائحة كورونا وأزمة الطاقة التي أعقبت الغزو الروسي لأوكرانيا.

ورفع البنك المركزي للدول الـ 20 التي تشترك في اليورو السعر الذي يدفعه على الودائع المصرفية بمقدار نصف نقطة مئوية أخرى إلى 2.5% ، تماشيا مع ما صرح به في ديسمبر ومع توقعات السوق.

بشكل حاسم ، قال إن الزيادة التالية في المعدل ستكون بنفس الحجم.

وصرح البنك المركزي الأوروبي: "في ضوء ضغوط التضخم الأساسية ، يعتزم مجلس الإدارة رفع أسعار الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس أخرى في اجتماعه المقبل للسياسة النقدية في مارس ، ثم يقوم بعد ذلك بتقييم المسار اللاحق لسياسته النقدية".

قبل القرار ، توقع المستثمرون والاقتصاديون أن يرفع البنك المركزي الأوروبي سعر الفائدة على الودائع بمقدار 50 نقطة أساس أخرى في مارس ويأخذها إلى ذروة 3.25% / 3.50% بحلول الصيف ، والتي ستكون الأعلى منذ مطلع القرن.

يوم الأربعاء ، أبطأ الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي وتيرة زياداته الخاصة ، بينما أعاد التأكيد على أن تكاليف الاقتراض لا تزال بحاجة إلى المزيد من الارتفاع.

ستعقد رئيسة البنك المركزي الأوروبي كريستين لاجارد مؤتمر صحفي الساعة 1345 بتوقيت جرينتش.

من المحتمل أن تواجه أسئلة حول مدى دعم زملائها في مجلس الإدارة لقرار يوم الخميس وما سيتطلبه البنك المركزي الأوروبي أيضا لبدء زيادة المعدلات بزيادات أصغر.

واصل الاسترليني خسائره مقابل اليورو والدولار يوم الخميس بعد أن رفع بنك إنجلترا سعر الفائدة الرئيسي إلى أعلى مستوى منذ عام 2008 ، في حين ألمح إلى أن زيادات الفائدة اقتربت من ذروتها.

صوت بنك إنجلترا 7-2 لرفع سعر الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس إلى 4% في زيادته العاشرة على التوالي ، وهي الخطوة التي توقعها في الغالب المستثمرون والاقتصاديون. لكنه تخلى عن تعهده "بالاستجابة بقوة ، حسب الضرورة" لعلامات المزيد من الضغوط التضخمية ، مضيفا أن التضخم ربما بلغ ذروته.

تعزز الاسترليني مباشرة بعد الإعلان عن القرار ، حيث توقع البعض أن البنك المركزي سيخفض رفع الفائدة إلى 25 نقطة أساس ، لكن سرعان ما عكس الاسترليني مساره ليصل إلى أدنى مستوياته في الجلسة.

الساعة 1246 بتوقيت جرينتش ، انخفض الاسترليني بنسبة 0.8% مقابل الدولار إلى 1.2267 دولار.

ارتفع اليورو بنسبة 0.8%مقابل الاسترليني إلى 89.55 بنس ، وهو أعلى مستوى له منذ 29 سبتمبر 2022.

كما يعلن البنك المركزي الأوروبي عن قراره الأخير بشأن السياسة يوم الخميس ومن المتوقع على نطاق واسع أن يرفع أسعار الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس ، بينما يشير إلى مزيد من الرفع في الأسعار في الاجتماعات المستقبلية.

يوم الأربعاء ، رفع الاحتياطي الفيدرالي سعر الفائدة الرئيسي بمقدار 25 نقطة أساس ، وهو تحول هبوطي من الارتفاع البالغ 50 نقطة أساس في الاجتماع الأخير.".

في الوقت ذاته ، ارتفعت عوائد السندات البريطانية لأجل 10 سنوات في البداية ولكنه انخفض بعد ذلك إلى ما دون المستويات التي شوهدت قبل القرار ، وانخفض أخيرا 18 نقطة أساس إلى 3.128%.

رفع بنك إنجلترا أسعار الفائدة للمرة العاشرة على التوالي يوم الخميس لكنه تخلى عن تعهده بمواصلة زيادتها "بقوة" إذا لزم الأمر وقال إن التضخم ربما بلغ ذروته.

وخفف من توقعاتهم للركود هذا العام ، صوت تسعة من واضعي أسعار الفائدة في بنك إنجلترا 7-2 على رفع سعر الفائدة البنكي إلى 4% - وهو أعلى مستوى منذ عام 2008 - من 3.5%. كان هذا التحرك متوقع من قبل معظم المستثمرين والاقتصاديين.

يأتي هذا الإعلان بعد يوم من إبطاء الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي وتيرة رفع أسعار الفائدة بحركة أصغر بمقدار ربع نقطة ، لكنه قال إنه يتوقع المزيد من الزيادات.

يبدو أن البنك المركزي الأوروبي عازم على رفع أسعار الفائدة بمقدار نصف نقطة مئوية في وقت لاحق يوم الخميس إلى 2.5%.

صرح بنك إنجلترا - الذي يحاول تهدئة المخاطر الناجمة عن معدل التضخم البريطاني البالغ 10% دون تعميق الركود المتوقع - إن رفع أسعار الفائدة منذ ديسمبر 2021 من المرجح أن يكون له تأثير متزايد على الاقتصاد.

وأضاف أن ذلك من شأنه أن يساعد في خفض التضخم إلى نحو 4% بنهاية العام الحالي. في السابق ، توقع بنك إنجلترا أن يبلغ معدل التضخم في 2023 حوالي 5%.

وقالت لجنة السياسات النقدية بالبنك المركزي: "إذا كان هناك دليل على مزيد من الضغوط المستمرة ، فستكون هناك حاجة إلى مزيد من التشديد في السياسة النقدية".

كان ذلك بمثابة إشارة للمستثمرين بأن الارتفاع الحاد في أسعار الفائدة من جانب البنك المركزي قد يقترب من نهايته.

صرح بنك إنجلترا سابقا إنه "سيستجيب بقوة ، حسب الضرورة" لإشارات المزيد من ضغط التضخم ، و "قد تكون هناك حاجة إلى مزيد من الزيادات في سعر فائدة البنك".

يرى بنك إنجلترا أن التضخم ينخفض إلى ما دون هدفه البالغ 2% في الربع الثاني من عام 2024 ، لكنه حذر من وجود مخاطر صعودية لهذه التوقعات من ضغوط سوق العمل المستمرة وتضخم أساسي أعلى من المتوقع وتضخم محلي.

قبل إعلان يوم الخميس مباشرة ، كان يسعر المستثمرون فائدة البنك عند 4.5% في منتصف العام ، على الرغم من وجود فرصة كبيرة للتوقف في وقت سابق عند 4.25% حيث من المرجح أن يتخلف الاقتصاد البريطاني عن الدول الغنية الأخرى هذا العام.

وصرح البنك المركزي إن بريطانيا لا تزال في طريقها إلى الركود ، لكن من المرجح أن يكون "أقل بكثير" مما كان يخشى في اخر توقعاته في نوفمبر ، ويرجع الفضل في ذلك إلى حد كبير إلى انخفاض أسعار الطاقة فضلا عن انخفاض توقعات أسعار السوق.

استقر اليورو عند أعلى مستوى في 10 أشهر مقابل الدولار يوم الخميس ، قبل اجتماع البنك المركزي الأوروبي الذي تتوقع فيه الاسواق زيادة سعر الفائدة بمقدار نصف نقطة مئوية ، بعد يوم من إبطاء الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي وتيرة ارتفاعاته إلى 25 نقطة اساس.

 صرح الاحتياطي الفيدرالي أيضا إنه تجاوز منعطف في الحرب ضد التضخم ، وهو أول اعتراف صريح له بأن زيادات الأسعار تتباطأ ، مما يدعم توقعات السوق بأن نهاية حملة رفع سعر الفائدة للبنك المركزي قد اقتربت وأن التخفيضات قد تتبعها.

جاء الانخفاض الأكثر دراماتيكية للدولار ليلا بعد أن صرح رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باويل في مؤتمر صحفي بعد الاجتماع إن "عملية خفض التضخم قد بدأت" ، على الرغم من أنه أشار أيضا إلى أن أسعار الفائدة ستستمر في الارتفاع وأن التخفيضات ليست وشيكة.

يجتمع بنك انجلترا يوم الخميس ، مع صدور قرار الفائدة الساعة 1200 بتوقيت جرينتش قبل قرار البنك المركزي الاوروبي الساعة 1315 بتوقيت جرينتش. تتوقع الاسواق ايضا زيادة بمقدار نصف نقطة من البنك المركزي الانجليزي.

استقر الاسترليني ، الذي ارتفع بنسبة 0.47% يوم الاربعاء عند 1.236 دولار ، وانخفض الدولار مقابل الين الياباني الى ادنى مستوى في أسبوعين عند 128.07.

سجل اليورو 1.1034 دولار في التداولات الاسيوية يوم الخميس ، وهو أعلى مستوى منذ 4 أبريل ، بعد أن قفز بنسبة 1.2% يوم الأربعاء. كان آخر مرة عند 1.100 دولار ، مستقرا على نطاق واسع خلال اليوم ، حيث تحول التركيز إلى اجتماع البنك المركزي الأوروبي.

مقابل سلة من العملات ، انخفض مؤشر الدولار الأمريكي بأكثر من 1% إلى أدنى مستوى له في تسعة أشهر عند 100.80 يوم الأربعاء ، وتم تداوله فوق ذلك بقليل يوم الخميس.

سيكون تقرير وظائف غير الزراعيين الامريكين يوم الجمعة هو الاختبار التالي لمحاربة الاحتياطي الفيدرالي ضد التضخم ، على الرغم من أن الإحصاءات الرسمية يوم الأربعاء أظهرت أن الوظائف الشاغرة قد ارتفعت بشكل غير متوقع في ديسمبر ، مما يشير إلى سوق العمل الذي لا يزال ضيق.

انخفض الدولار يوم الخميس بعد أن صرح الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي إنه تجاوز منعطف في المعركة ضد التضخم ، مما أعطى الأسواق دفعة ثقة بأن نهاية حملة رفع أسعار الفائدة قد اقتربت.

أخذ المستثمرون إشارة تحمل التيسير من تصريحات رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باويل يوم الأربعاء بأن "عملية تخفيف التضخم قد بدأت" في أكبر اقتصاد في العالم ، على الرغم من أنه أشار أيضا إلى أن أسعار الفائدة ستستمر في الارتفاع وأن التخفيضات لم تكن وشيكة.

بيان الاحتياطي الفيدرالي يوم الأربعاء ، والذي جاء بعد اختتام اجتماع السياسة الذي استمر يومين حيث اتفق صانعو السياسة على رفع أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس ، يمثل أول اعتراف صريح من البنك المركزي بتباطؤ التضخم.

انخفض الدولار بعد تصريحات باويل ، ومقابل سلة من العملات ، هبط مؤشر الدولار الأمريكي إلى أدنى مستوى له في تسعة أشهر عند 100.80.

وانخفض اخر مرة بنسبة 0.12% عند 100.83 ، بعد أن انخفض أكثر من 1% يوم الأربعاء.

مقابل الين الياباني ، انخفض الدولار بنسبة 0.55% إلى 128.21.

مع خروج الاحتياطي الفيدرالي عن الطريق ، تم إعداد المسرح للبنك المركزي الأوروبي وبنك إنجلترا للإعلان عن قراراتهما بشأن سعر الفائدة في وقت لاحق يوم الخميس ، حيث تشير التوقعات إلى ارتفاع بمقدار 50 نقطة أساس من كل منهما.

ارتفع اليورو الى أعلى مستوى له في 10 أشهر تقريبا عند 1.1034 دولار يوم الخميس ، بعد أن ارتفع بنسبة 1.2% في الجلسة السابقة ، بينما ارتفع الاسترليني بنسبة 0.19% عند 1.2399 دولار.

أظهرت بيانات يوم الأربعاء أن التضخم في منطقة اليورو تراجع للشهر الثالث على التوالي في يناير، لكن أي راحة للبنك المركزي الأوروبي قد تكون محدودة حيث أن نمو الأسعار الأساسي ثابت وقد أثيرت مخاوف بالفعل بشأن موثوقية الأرقام.

في الولايات المتحدة ، سيكون تقرير وظائف غير الزراعيين يوم الجمعة هو الاختبار التالي لمحاربة الاحتياطي الفيدرالي ضد التضخم ، على الرغم من أن تقرير الوظائف الشاغرة يوم الأربعاء أظهر أن فرص العمل ارتفعت بشكل غير متوقع في ديسمبر ، مشيرا إلى سوق العمل الذي لا يزال ضيق.

تتوقع الأسواق الان أن يصل سعر الفائدة على الأموال الفيدرالية إلى ذروته أقل بقليل من 4.9% بحلول يونيو ، مقارنة بالتوقعات السابقة لذروة أقل بقليل من 5%.