قفز الدولار يوم الاثنين حيث دفعت الاحتجاجات في الصين ضد سياسات الحكومة المناهضة لفيروس كورونا المستثمرين إلى الابتعاد عن الأصول ذات المخاطر العالية ، وأدت لتراجع اليوان الصيني إلى أدنى مستوى في أكثر من أسبوعين مقابل الدولار كملاذ آمن.

اندلعت الاحتجاجات في جميع أنحاء الصين وامتدت إلى عدة مدن في أعقاب حريق في شقة أسفر عن مقتل 10 أشخاص في أورومتشي في أقصى غرب البلاد. اشتبك المئات من المتظاهرين ورجال الشرطة في شنغهاي ليلة الأحد.

كان المستثمرون قلقين بشأن رد فعل الحكومة في بكين على موجة العصيان المدني عندما تتزايد حالات كورونا.

انخفض اليوان إلى أدنى مستوى له في أكثر من أسبوعين في التداولات الآسيوية ، وانخفض بنسبة 0.4% تقريبا عند 7.2242 للدولار.

تسببت قيود الصين الصارمة المتعلقة بفيروس كورونا في خسائر فادحة باقتصادها ، واتخذت السلطات اجراءات مختلفة لإنعاش النمو. يوم الجمعة ، صرح بنك الشعب الصيني ، البنك المركزي في البلاد ، إنه سيخفض نسبة متطلبات الاحتياطي للبنوك بمقدار 25 نقطة أساس ، اعتبارا من 5 ديسمبر.

من ناحية اخرى في سوق العملات ، انخفض اليورو بنسبة 0.5% إلى 1.0350 دولار ، في حين تراجع الاسترليني بنسبة 0.26% عند 1.2057 دولار.

أدت التطورات الأخيرة في الصين إلى وقف انخفاض الدولار الأمريكي ، والذي كان قد تراجع خلال الأسابيع القليلة الماضية على أمل أن يبطئ الاحتياطي الفيدرالي قريبا وتيرة رفع أسعار الفائدة - وهي وجهة نظر أيدها محضر اجتماع نوفمبر الصادر الأسبوع الماضي.

مقابل سلة من العملات ، ارتفع مؤشر الدولار الأمريكي بنسبة 0.07% إلى 106.41 ، مبتعدا عن أدنى مستوى له في ثلاثة أشهر عند 105.30.

من المقرر أن يتحدث رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باويل عن توقعات الاقتصاد الأمريكي وسوق العمل في حدث معهد بروكينجز يوم الأربعاء ، والذي يمكن أن يوفر المزيد من الادلة حول توقعات السياسة النقدية الأمريكية.

صرح موه سيونج سيم ، محلل العملات في بنك سنغافورة ، إن توقعات السوق بشأن ان يكون الاحتياطي الفيدرالي اقل تشددا ساعدت الين الياباني على الارتفاع.

 ارتفع الين بحوالي 0.5% إلى 138.40 للدولار.

تراجعت اسعار الذهب يوم الاثنين ، حيث تعزز الدولار بفعل الطلب عليه كملاذ امن الذي أثارته الاحتجاجات في العديد من المدن الصينية على قيود البلاد الصارمة بشأن فيروس كورونا.

انخفضت المعاملات الفورية للذهب بنسبة 0.4% عند 1748.84 دولار للاونصة الساعة 0555 بتوقيت جرينتش. وهبطت العقود الاجلة للذهب الامريكي بنسبة 0.3% لـ 1749.60 دولار.

ارتفع مؤشر الدولار بنسبة 0.4% ، وهو ما جعل المعدن المقوم بالعملة الامريكية اكثر تكلفة للمشترين حائزي العملات الاخرى.

صرح محلل السوق في يب جون رونج : "إن أسعار الذهب تتعقب تحركات الدولار الأمريكي عن كثب ، ويبدو أن عدم اليقين المتزايد من الاضطرابات المتزايدة في الصين يدعم الدولار هذا الصباح".

اشتبك المئات من المتظاهرين والشرطة في شنغهاي ليلة الأحد حيث اندلعت الاحتجاجات على قيود الصين الصارمة المتعلقة بفيروس كورونا لليوم الثالث وانتشرت إلى عدة مدن في أعقاب حريق مميت في أقصى غرب البلاد.

في الوقت ذاته ، سجلت الصين يوم الاثنين رقم قياسي لليوم الخامس على التوالي لحالات الإصابة بفيروس كورونا.

يترقب المستثمرون خطاب رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باويل يوم الأربعاء حول الاقتصاد الأمريكي وسوق العمل للحصول على أدلة حول توقعات السياسة النقدية.

يسعر غالبية المشاركين في السوق زيادة بمقدار 50 نقطة أساس في اجتماع الاحتياطي الفيدرالي في ديسمبر بعد أن أشار محضر الاجتماع الأخير للسياسة إلى تباطؤ وتيرة الزيادات.

تؤدي أسعار الفائدة المرتفعة إلى زيادة تكلفة الفرصة البديلة لحيازة المعدن الذي لا يدر عائد.

سيتم أيضا فحص تقرير التوظيف الوطني وبيانات وظائف غير الزراعيين الصادرة عن وزارة العمل الأمريكية في وقت لاحق هذا الأسبوع لمعرفة تأثيرها المحتمل على استراتيجية رفع أسعار الفائدة لدى الاحتياطي الفيدرالي.

وفقا للمحلل الفني لرويترز وانج تاو ، ربما تعيد المعاملات الفورية للذهب اختبار ادنى مستوى سجل في 23 نوفمبر عند 1727.50 دولار للاونصة.

انخفضت الفضة بنسبة 2.2% لـ 21.12 دولار ، وهبط البلاتين 0.5% لـ 975.88 دولار وتراجع البلاديوم بنسبة 0.2% لـ 1848.38 دولار.

تراجعت اسعار الذهب يوم الجمعة مع استعادة الدولار الامريكي بعض قوته ، لكن التوقعات بابطاء وتيرة زيادات الفائدة من الاحتياطي الفيدرالي جعلت المعدن يستعد لمكاسب اسبوعية صغيرة.

انخفضت المعاملات الفورية للذهب بنسبة 0.1% عند 1753.06 دولار للاونصة الساعة 1044 بتوقيت جرينتش ، مبتعدة عن اعلى مستوى في اسبوع والذي سجل في وقت سابق في الجلسة. ارتفع المعدن بنسبة 0.2% هذا الاسبوع حتى الان.

ارتفعت العقود الاجلة للذهب الامريكي بنسبة 0.5% لـ 1753.80 دولار.

استقر الدولار بنسبة 0.1% ، وهو ما جعل الذهب المقوم بالعملة الامريكية اكثر تكلفة للمشترين في الخارج.وتتجه العملة لخسارة اسبوعية.

صرح كريج إيرلام ، كبير محللي السوق في أوندا ، إن محضر اجتماع الاحتياطي الفيدرالي في نوفمبر قد أعطى الذهب دفعة إضافية للارتفاع ، مما يمكنه من المضي قدما إذا سمحت البيانات بذلك.

وأضاف إيرلام أن الذهب يبدو أنه قد استقر في مكان ما في النطاق الأخير الذي أنشأه بين 1730 دولار و 1780 دولار.

أظهرت قراءات اجتماع 1 و 2 نوفمبر يوم الأربعاء أن "أغلبية كبيرة" من صانعي السياسة في الاحتياطي الفيدرالي اتفقوا على أنه "من المحتمل أن يكون من المناسب قريبا" إبطاء وتيرة رفع أسعار الفائدة.

يتوقع معظم المتداولين زيادة في سعر الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس في اجتماع الاحتياطي الفيدرالي في ديسمبر.

ومع ذلك ، صرح روبرت رولينج ، المحلل المالي في Kinesis Money ، في مذكرة إن الذهب من المرجح الآن أن يستمر في التداول بشكل جانبي حيث يهيئ المستثمرون أنفسهم للأسبوع الأوسط من شهر ديسمبر ، والذي سيشهد أولا أحدث أرقام التضخم الامريكية متبوعة بقرار الاحتياطي الفيدرالي بشأن سعر الفائدة.

وضعت أسعار الفائدة المرتفعة هذا العام قيود على الوضع التقليدي للذهب غير المربح كوسيلة للتحوط ضد التضخم وأوجه عدم اليقين الأخرى.

انخفضت الفضة بنسبة 0.7% لـ 21.35 دولار ، لكنها ارتفعت بنسبة 2.1% هذا الاسبوع. وتراجعت المعاملات الفورية للبلاتين بنسبة 0.1% لـ 986.88 دولار للاونصة. وتراجع البلاديوم 0.3% لـ 1875.13 دولار ، ويستعد لخسارة اسبوعية.

ارتفعت أسعار النفط في آسيا يوم الجمعة ، على الرغم من ضعف السيولة في السوق ، بعد أسبوع اتسم بمخاوف بشأن الطلب الصيني والمساومة حول سقف الاسعار الغربي لأسعار النفط الروسي.

ارتفعت العقود الاجلة لخام برنت 41 سنت أو 0.48% لتتداول عند 85.75 دولار للبرميل الساعة 0730 بتوقيت جرينتش.

ارتفعت العقود الاجلة لخام غرب تكساس الوسيط الأمريكي بمقدار 57 سنت أو 0.73% من إغلاق يوم الأربعاء إلى 78.51 دولار للبرميل. ولم يتم التوصل إلى تسوية لخام غرب تكساس الوسيط يوم الخميس بسبب عطلة عيد الشكر الامريكية.

لا يزال كلا العقدين يتجهان إلى الانخفاض الأسبوعي الثالث لهما على التوالي ، وفي طريقهما للانخفاض بنحو 2% أو أكثر مع مخاوف بشأن تخفيف شح الامدادات.

صرحت فيريندرا تشوهان ، كبيرة محللي منطقة آسيا والمحيط الهادئ في إنرجي أسبكتس ، إن ضعف السيولة والمخاوف بشأن الطلب الصيني وخلفية تقييم مدى شدة الركود هي المحركات الرئيسية للأسعار حتى الآن.

وأظهرت مذكرة ANZ بوجود دلائل متزايدة على أن زيادة حالات الإصابة بكوفيد 19 في الصين ، أكبر مستورد للنفط في العالم ، بدأت في التأثير على الطلب على الوقود ، مع انحراف حركة المرور وانخفاض الطلب الضمني على النفط بحوالي 13 مليون برميل يوميا ، أو مليون برميل يوميا أقل من المتوسط.

سجلت الصين يوم الجمعة رقم قياسي جديد يوميا لإصابات كورونا ، حيث واصلت المدن في جميع أنحاء البلاد فرض إجراءات التنقل وقيود أخرى للسيطرة على تفشي المرض.

صرحت تينا تينج ، محللة الأسواق في CMC ، إن عودة ظهور حالات كورونا في الصين لا يزال العامل الهبوطي الرئيسي الذي يؤثر على أسعار النفط من منظور الطلب.

وفيما يتعلق بسقف أسعار النفط الروسي ، ناقش دبلوماسيون من مجموعة السبع والاتحاد الأوروبي مستويات تتراوح بين 65 و 70 دولار للبرميل ، بهدف الحد من الإيرادات لتمويل هجوم موسكو العسكري في أوكرانيا دون تعطيل أسواق النفط العالمية.

وقال محللو ANZ Research في مذكرة للعملاء "السوق تعتبر (سقوف الأسعار) مرتفعة للغاية مما يقلل من مخاطر انتقام موسكو".

صرح الرئيس الروسي فلاديمير بوتين إن موسكو لن تزود النفط والغاز لأي دولة تنضم إلى فرض سقف الأسعار ، وهو ما أكده الكرملين يوم الخميس.

من المتوقع أن يظل التداول حذر قبل اتفاق بشأن سقف الأسعار ، والمقرر أن يدخل حيز التنفيذ في 5 ديسمبر عندما يبدأ حظر الاتحاد الأوروبي على الخام الروسي ، وقبل الاجتماع المقبل لمنظمة البلدان المصدرة للبترول (أوبك) وحلفائها. ، المعروفة باسم أوبك + ، في 4 ديسمبر.

استقرت اسعار الذهب يوم الجمعة ، وفي طريقها إلى تحقيق مكاسب أسبوعية ، مدعومة بتراجع الدولار بفعل الميل الى التيسير في استراتيجية رفع أسعار الفائدة للاحتياطي الفيدرالي الأمريكي.

تغيرت المعاملات الفورية للذهب تغير طفيف عند 1755.13 دولار للاونصة الساعة 0633 بتوقيت جرينتش ، بعد ان ارتفعت بنسبة 0.4% حتى الان هذا الاسبوع. وارتفعت العقود الاجلة للذهب الامريكي بنسبة 0.5% لـ 1755 دولار.

تراجعت الفضة بنسبة 0.8% لـ 21.34 دولار ، لكنها مرتفعة بنسبة 2.2% للاسبوع.

أظهرت قراءات اجتماع 1 و 2 نوفمبر يوم الأربعاء أن "أغلبية كبيرة" من صانعي السياسة في الاحتياطي الفيدرالي اتفقوا على أنه "من المحتمل أن يكون من المناسب قريبا" إبطاء وتيرة رفع أسعار الفائدة.

ضغط هذا على الدولار ، مما جعل الذهب أرخص للمشترين في الخارج.

قال جيجار تريفيدي ، المحلل لدى ريلاينس سيكيوريتيز في مومباي ، إن الذهب قد يرتد إلى 1790-1820 دولار بحلول نهاية ديسمبر ، مدفوع بالطلب على الملاذ الامن وضعف الدولار وسط تباطؤ تشديد الاحتياطي الفيدرالي.

يتوقع غالبية المتداولين زيادة سعر الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس في اجتماع الاحتياطي الفيدرالي في ديسمبر.

أبقت اسعار الفائدة المرتفعة قيود على الوضع التقليدي للذهب كتحوط ضد التضخم المرتفع وغير ذلك من عوامل عدم اليقين هذا العام ، حيث تُترجم إلى تكلفة فرصة أعلى للاحتفاظ بالأصل الذي لا يدر عائد.

هبطت المعاملات الفورية للبلاتين بنسبة 0.6% لـ 981.90 دولار للاونصة ، في حين ارتفع البلاديوم 0.2% لـ 1885.13 دولار.

استقر الدولار الأمريكي بالقرب من أدنى مستوى في ثلاثة أشهر وكان يتجه نحو خسارة أسبوعية يوم الجمعة ، حيث أثار احتمال تباطؤ تشديد السياسة النقدية من الاحتياطي الفيدرالي في ديسمبر قلق المستثمرين وابقى المعنويات مزدهرة.

كان التداول ضعيف خلال الليل بسبب عطلة عيد الشكر في الولايات المتحدة ، على الرغم من التركيز على ضعف الدولار.

ارتفع الاسترليني بأكثر من 0.5% خلال الليل واستقر في آخر مرة عند 1.2103 دولار ، مقتربا من أعلى مستوياته في ثلاثة أشهر عند 1.2153 دولار الذي سجله في الجلسة السابقة وفي طريقه لتحقيق مكاسب أسبوعية بنسبة 2% تقريبا.

ارتفع اليورو بنسبة 0.02% إلى 1.0413 دولار ، متجها نحو أعلى مستوى في أربعة أشهر عند 1.0481 دولار الذي سجله الأسبوع الماضي.

صرح راي أتريل ، رئيس إستراتيجية العملات الأجنبية في البنك الوطني الاسترالي : "ما زلنا نعيش اليوم الثالث على التوالي من معنويات المخاطرة الإيجابية ... أعتقد أن هذا يبقي الدولار الأمريكي ضعيف إلى حد كبير في جميع المجالات".

أظهر محضر اجتماع الاحتياطي الفيدرالي في نوفمبر والذي صدر في وقت سابق هذا الأسبوع أن "الغالبية العظمى" من صانعي السياسة اتفقوا على أنه "من المحتمل قريبا أن يكون من المناسب" إبطاء وتيرة ارتفاع أسعار الفائدة - وهي تصريحات أدت إلى تراجع الدولار.

كانت الزيادات الشديدة في سعر الفائدة الفيدرالية وتوقعات السوق حول مدى الارتفاع الذي يمكن أن يتحمله البنك المركزي بمثابة محرك كبير لارتفاع الدولار بنسبة 10% هذا العام.

مقابل سلة من العملات ، استقر مؤشر الدولار عند 105.83 ، ليختبر أدنى مستوى له في ثلاثة أشهر عند 105.30 الذي سجله الأسبوع الماضي. وانخفض هذا الأسبوع بأكثر من 1%.

كما ساعد الاستطلاع الذي أظهر أن معنويات الأعمال الألمانية ارتفعت أكثر من المتوقع في نوفمبر على الشعور بالمخاطرة بشكل طفيف.

بصرف النظر عن الاحتياطي الفيدرالي ، أظهر محضر اجتماع أكتوبر للبنك المركزي الأوروبي الصادر الليلة الماضية خوف صانعي السياسة من أن التضخم قد يكون راسخ في منطقة اليورو. وبينما التزم البنك المركزي الأوروبي بشدة برفع أسعار الفائدة ، تتوقع الأسواق الآن تحرك أكثر تواضع بمقدار 50 نقطة أساس في اجتماع ديسمبر.

من ناحية اخرى ، تداول الين الياباني عند 138.635 للدولار ، بعد ارتفاعه بنسبة 0.7% ليلا.

أظهرت بيانات حكومية أن أسعار المستهلكين الأساسية في العاصمة اليابانية ارتفعت بأسرع وتيرة سنوية لها منذ 40 عام في نوفمبر ، متجاوزة هدف البنك المركزي البالغ 2% للشهر السادس على التوالي.

اظهر محضر اجتماع البنك المركزي الاوروبي ليومي 26-27 اكتوبر يوم الخميس ، خوف صانعو السياسة في البنك من احتمال ترسخ التضخم في آخر تجمع للسياسة ، لذا فإن أسعار الفائدة ستحتاج إلى المزيد من الارتفاع .

رفع البنك المركزي الأوروبي أسعار الفائدة بمقدار 75 نقطة أساس إلى 1.5% في الاجتماع لمحاربة التضخم المرتفع ، ليصل إجمالي ارتفاعاته إلى 200 نقطة أساس منذ يوليو في أسرع تشديد للسياسة على الإطلاق.

وأظهر المحضر أنه " من الواضح أيضا أن معدلات الفائدة بحاجة إلى مزيد من الزيادة للوصول إلى مستوى من شأنه أن يحقق هدف البنك المركزي الأوروبي البالغ 2% على المدى المتوسط".

وأضاف البنك المركزي الأوروبي أن بعض صانعي السياسة عبروا عن وجهة نظر مفادها أن "التشديد النقدي ربما يحتاج إلى الاستمرار بعد تطبيع موقف السياسة النقدية وانتقاله إلى منطقة محايدة على نطاق واسع".

كان رفع سعر الفائدة بمقدار 75 نقطة أساس مدعوم بأغلبية كبيرة ، على الرغم من أن "عدد قليل" من صناع السياسة أرادوا تحرك أصغر بمقدار 50 نقطة أساس.

في حين أن البنك المركزي الأوروبي ملتزم بشدة بمزيد من رفع أسعار الفائدة ، تتوقع الأسواق الآن تحرك أكثر تواضع بمقدار 50 نقطة أساس في 15 ديسمبر ، حيث اشار عدد من صانعي السياسة أن التباطؤ بعد الزيادات المتتالية بمقدار 75 نقطة أساس كان مناسب.

ارتفع الاسترليني يوم الخميس ، مستقرا بالقرب من أعلى مستوى في ثلاثة أشهر مقابل الدولار الأمريكي المتعثر ، على الرغم من احتمالية شتاء صعب في المملكة المتحدة بسبب أزمة تكلفة المعيشة وارتفاع أسعار الفائدة.

 الساعة 1022 بتوقيت جرينتش ، ارتفع الاسترليني بنسبة 0.4% مقابل الدولار عند 1.2095 دولار. وقد سجل في وقت سابق 1.2113 دولار ، وهو أعلى مستوى منذ 17 أغسطس. ارتفع الاسترليني بنسبة 0.2% مقابل اليورو عند 86.10 بنس.

كان ضعف الدولار وراء التحرك الصعودي للاسترليني إلى حد كبير وفقا للمحللين ، حيث راهن المستثمرون على الأصول ذات المخاطر العالية حيث اثار محضر اجتماع الاحتياطي الفيدرالي احتمالية تباطؤ رفع أسعار الفائدة الامريكية.

يبدو أن الأخبار التي وردت يوم الأربعاء عن عدم تمكن الحكومة الاسكتلندية من إجراء استفتاء ثان على الاستقلال العام المقبل دون موافقة البرلمان البريطاني كان لها تأثير ضئيل على العملة البريطانية.

أظهرت بيانات مؤشر مديري المشتريات يوم الأربعاء بقاء النشاط الاقتصادي البريطاني بالقرب من أدنى مستوياته في 21 شهر ، على الرغم من أن الأرقام كانت أفضل قليلا مما توقعه الاقتصاديون الذين استطلعت رويترز آراءهم ، مما يدعم ارتفاع الاسترليني هذا الأسبوع.

في وقت سابق هذا الأسبوع ، صرحت منظمة التعاون الاقتصادي والتنمية إن الاقتصاد البريطاني من المقرر أن يتخلف عن أقرانه الرئيسيين في عام 2023. وأظهرت البيانات الرسمية أن اقتراض الحكومة البريطانية كان أقل من المتوقع في أكتوبر على الرغم من أن عجز الميزانية من المرجح أن يتضخم في الأشهر المقبلة.

صرح ستيوارت كول خبير الاقتصاد الكلي في Equiti Capital "البيانات التي رأيناها هذا الأسبوع تؤكد ببساطة أننا نتطلع إلى عام صعب قادم ... كثير من الناس لا يقدرون حجم الزيادات الضريبية التي يواجهونها".

سيكون كبير الاقتصاديين في بنك إنجلترا هوو بيل من بين المتحدثين في مؤتمر مراقبي بنك إنجلترا يوم الخميس ، حيث يبحث المتداولون عن تلميحات حول ما قد يفعله البنك المركزي بعد ذلك فيما يتعلق بأسعار الفائدة.

وجد استطلاع أجرته رويترز لخبراء اقتصاديين أنه بعد رفع سعر الأساس بمقدار 75 نقطة أساس في وقت سابق من هذا الشهر ، من المتوقع أن تضيف لجنة السياسة النقدية 50 نقطة أساس في 15 ديسمبر ، ليرتفع السعر الأساسي إلى 3.50%.