جميع البيانات المنشورة من الشركة لا تعد توصية من الشركة باتخاذ قرار استثماري معين،
والشركة غير مسئولة عن أي تبعات قانونية أو قرارات استثمارية أو خسائر تنتج عن استعمال هذه البيانات.
تشرين2/نوفمبر 28, 2024
تحركت أسعار الذهب في نطاق ضيق اليوم الثلاثاء حيث أدى ارتفاع عوائد السندات الأمريكية والمراهنات على زيادات حادة لأسعار الفائدة إلى إضعاف جاذبية المعدن رغم تراجع الدولار.
ونزل الذهب في المعاملات الفورية 0.2٪ إلى 1834.72 دولار للأونصة بحلول الساعة 1646 بتوقيت جرينتش. وانخفضت العقود الآجلة الأمريكية للذهب 0.2٪ إلى 1837.50 دولار.
وفيما يحد من جاذبية المعدن النفيس، ارتفع عائد السندات الأمريكية لآجل عشر سنوات.
لكن انخفض مؤشر الدولار بنسبة 0.3٪، مما يجعل المعدن المسعر بالعملة الأمريكية أكثر جاذبية لحائزي العملات الأخرى.
وفي وقت سابق من هذا الشهر، أعلن بنك الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي عن أكبر زيادة لأسعار الفائدة منذ عام 1994. واحتذاءاً به، تميل بنوك مركزية رئيسية أخرى أيضًا نحو تشديد نقدي جريء للسيطرة على التضخم الآخذ في التسارع.
من جانبه، قال توماس باركين العضو بالاحتياطي الفيدرالي إن زيادة سعر الفائدة بمقدار 50 أو 75 نقطة أساس في اجتماع السياسة النقدية المقبل للبنك المركزي الأمريكي في يوليو هو توقع معقول.
وقال محللو ستاندرد تشارترد في مذكرة "الذهب حائر الآن بين التوقعات بزيادات حادة لأسعار الفائدة وأن يظل التضخم مرتفعا إذا فشلت السياسة النقدية في تهدئة النشاط الاقتصادي وخفض التضخم".
هذا وسيدلي رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باويل بشهادة نصف سنوية أمام مجلسي الكونجرس يومي الاربعاء والخميس.
استوردت سويسرا ذهبًا من روسيا لأول مرة منذ غزو أوكرانيا، مما يشير إلى أن موقف الصناعة تجاه المعادن الثمينة للدولة ربما يتخفف.
ووفق بيانات من إدارة الجمارك الاتحادية السويسرية، تم شحن أكثر من 3 أطنان من الذهب إلى سويسرا من روسيا في مايو. وهذه أول شحنة من نوعها بين البلدين منذ فبراير.
وتمثل الشحنات نحو 2٪ من واردات الذهب إلى سويسرا، مركز التكرير الرئيسي للمعدن الأصفر، الشهر الماضي. وقد يمثل أيضًا تغييرًا في التصور تجاه المعدن الروسي المنشأ، الذي أصبح من المحظورات بعد الغزو. فأحجمت أغلب المصافي عن قبول الذهب المنتج حديثا من روسيا بعد أن إستبعد "اتحاد سوق السبائك في لندن" المصنِّعين الروس من قائمتها المعتمدة.
وبينما كان يُنظر إلى ذلك على أنه حظر فعلي على الذهب الروسي الجديد من سوق لندن، وهي أحد أكبر الأسواق في العالم، إلا أن القواعد لا تحظر معالجة المعادن الروسية من قبل مصافي التكرير الأخرى.
وسويسرا هي موطن لأربع مصافي ذهب رئيسية، والتي تتعامل مع ثلثي الذهب في العالم.
وسجلت الجمارك السويسرية كل الذهب تقريبًا على أنه لأغراض التكرير أو معالجة أخرى، مما يشير إلى أن إحدى مصافي الدولة حصلت عليه. وقالت الشركات الأربع الكبرى - MKS PAMP SA و Metalor Technologies SA و Argor-Heraeus SA و Valcambi SA - إنها لم تستقبل المعدن.
وفي مارس، رفضت مصفاتان كبيرتان على الأقل لتكرير الذهب إعادة صهر السبائك الروسية على الرغم من أن قواعد السوق تسمح لهما بذلك. وقالت مصاف أخرى، مثل Argor-Heraeus، إنها ستقبل المنتجات التي تم تكريرها في روسيا قبل عام 2022، طالما كانت هناك وثائق تثبت أن القيام بذلك لن يعود بالفائدة المالية على شخص أو كيان روسي.
ولا يزال بعض المشترين حذرين من المعادن النفيسة الروسية، بما في ذلك السبائك التي تم سّكها قبل الحرب والتي لا تزال قابلة للتداول في الأسواق الغربية. وفي سوق البلاديوم، خلق هذا تفاوتا مستمرا بين الأسعار الفورية في لندن والعقود الآجلة في نيويورك، بسبب الخطر الأكبر لتلقي سبائك من روسيا في السوق الأخيرة.
وتستورد سويسرا كميات صغيرة من البلاديوم من روسيا - أكبر منتج للمعدن في العالم - منذ أبريل.
تراجعت أسعار الذهب يوم الثلاثاء حيث طغى ارتفاع عوائد السندات الأمريكية وسط احتمالات زيادة أسعار الفائدة على الدعم من تراجع الدولار.
انخفضت المعاملات الفورية للذهب بنسبة 0.1% إلى 1836.12 دولار للاونصة الساعة 1006 بتوقيت جرينتش. واستقرت العقود الاجلة للذهب الامريكي عند 1839.50 دولار.
صرح روس نورمان المحلل المستقل ، إن الدولار ، الذي كان في الواقع المحرك الرئيسي للذهب ، أضعف بشكل ملحوظ ، لكن القوة التعويضية تأتي من ارتفاع عوائد السندات الأمريكية.
ضعف الدولار يجعل المعدن أكثر جاذبية للمشترين الذين يحملون عملات أخرى ، لكن عوائد السندات الأمريكية لأجل 10 سنوات مرتفعة.
أسعار الفائدة المرتفعة وعوائد السندات تزيد من تكلفة الفرصة البديلة لحيازة الذهب ، والتي لا تدر أي فائدة.
تتطلع البنوك المركزية في جميع أنحاء العالم إلى رفع أسعار الفائدة بقوة لكبح جماح التضخم ، وفي وقت سابق من الجلسة ، أشار محافظ الاحتياطي الأسترالي فيليب لوي إلى المزيد من الزيادات في الأسعار وقال إنه من المتوقع أن يصل التضخم إلى 7% بحلول نهاية العام.
سيدلي رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول بشهادته في واشنطن في وقت لاحق من هذا الأسبوع.
في الوقت ذاته ، واصلت أسواق الأسهم الأوروبية مكاسبها ، مدعومة بمخزونات الكيماويات والتعدين والنفط حيث ظهر المشترون بعد عمليات بيع مكثفة الأسبوع الماضي وسط مخاوف من الركود.
ارتفعت المعاملات الفورية للفضة بنسبة 0.5% إلى 21.68 دولار للأونصة ، و صعد البلاتين بنسبة 1.1% إلى 941.51 دولار ، وارتفع البلاديوم 2.5% إلى 1893.24 دولار.
ارتفعت أسعار النفط يوم الثلاثاء ، لتعوض المزيد من خسائر الأسبوع الماضي حيث ركز المستثمرون على شح الإمدادات من الخام ومنتجات الوقود بدلا من المخاوف بشأن الركود الذي يضعف الطلب في المستقبل.
وارتفعت العقود الآجلة لخام برنت 81 سنت أو 0.7% إلى 114.94 دولار للبرميل الساعة 0703 بتوقيت جرينتش لتزيد من مكاسبها 0.9% يوم الاثنين.
ارتفعت العقود الآجلة لخام غرب تكساس الوسيط الأمريكي لشهر يوليو ، والتي تنتهي في وقت لاحق يوم الثلاثاء ، إلى 111.19 دولار للبرميل بزيادة 1.63 دولار أو 1.5% ، عن إغلاق يوم الجمعة.
صرح محللون إن الأسعار تلقت دعم من قلق الإمدادات بعد العقوبات المفروضة على شحنات النفط من روسيا ، ثاني أكبر مصدر للنفط في العالم ، بعد غزوها لأوكرانيا وتساؤلات بشأن الكيفية التي قد ينخفض بها الإنتاج الروسي بسبب العقوبات المفروضة على المعدات اللازمة للإنتاج.
وقال مادهافي ميهتا محلل أبحاث السلع في كوتاك للأوراق المالية "من غير المرجح أن تهدأ مخاوف الإمدادات ما لم يكن هناك حل للحرب الروسية الأوكرانية أو ما لم نشهد زيادة حادة في الامدادات من الولايات المتحدة أو أوبك".
"ومع ذلك ، فإن مخاوف الطلب تتسارع مع قيام البنوك المركزية والوكالات الرئيسية بخفض توقعات النمو ... مع ارتفاع مخاوف النمو ، قد يتكثف رد فعل السوق على الأرقام الاقتصادية في المدى القريب ، وإذا كانت هناك علامات على التباطؤ ، فقد تتعرض الأسعار لضغوط . "
قال محللون إن الشد والجذب بين مخاوف العرض وعدم اليقين بشأن النمو العالمي من المرجح أن يستمر في السوق لبعض الوقت.
ستتأخر بيانات مخزونات النفط الأمريكي الأسبوعية يوم هذا الأسبوع بسبب عطلة عيد الاستقلال يوم الاثنين ، مع بيانات الصناعة الخاصة بمعهد البترول الأمريكي للأسبوع المنتهي في 17 يونيو ، وذلك يوم الأربعاء وبيانات إدارة معلومات الطاقة الأمريكية يوم الخميس.
استقرت اسعار الذهب يوم الثلاثاء حيث ركز المستثمرون على موقف البنوك المركزية الرئيسية بشأن رفع أسعار الفائدة للحصول على نظرة أوضح للمعدن.
استقرت المعاملات الفورية للذهب عند 1838.26 دولار للاونصة الساعة 0502 بتوقيت جرينتش ، بعد ان تداولت ضمن نطاق محدود يوم الاثنين. تغيرت العقود الآجلة للذهب الأمريكي تغير قليل عند 1839.90 دولار.
صرح ستيفن إينيس ، الشريك الإداري في إس بي آي أسيت مانجمنت: "سوق (الذهب) متماسك حيث أن صانعي السياسة - بعد أسبوع تاريخي للبنوك المركزية العالمية - سوف يشرحون السبب وراء قراراتهم هذا الأسبوع".
سيدلي رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول بشهادته في واشنطن في وقت لاحق من هذا الأسبوع بعد أن وافق البنك المركزي الأمريكي على أكبر زيادة في سعر الفائدة منذ أكثر من ربع قرن ، في وقت سابق من هذا الشهر.
على الرغم من أنه غالبا ما يُنظر إلى الذهب على أنه وسيلة للتحوط من التضخم ، إلا أن ارتفاع أسعار الفائدة وعوائد السندات يزيد من تكلفة الفرصة البديلة لحيازة المعدن ، الذي لا يدر عائد.
تراجع الدولار بشكل طفيف ، مما جعل الذهب المسعر بالدولار الأمريكي أكثر جاذبية للمشترين الذين يحملون عملات أخرى.
وارتفعت عوائد السندات الامريكية لاجل 10 اعوام ، وهو ما منع اي مكاسب في الذهب.
ارتفعت المعاملات الفورية للفضة بنسبة 0.3% لـ 21.65 دولار للاونصة ، وارتفع البلاتين بنسبة 0.3% لـ 934.07 دولار ، وقفز البلاديوم بنسبة 1.4% لـ 1871.84 دولار.
احتفظ النفط بخسائر حادة تكبدها يوم الجمعة مع تقييم المتداولين ما إذا كان تشديد السياسة النقدية الأمريكية سيؤدي إلى ركود من شأنه خنق الاستهلاك.
وجرى تداول خام برنت بالقرب من 114 دولار للبرميل بعد أن هوى بأكثر من 5٪ يوم الجمعة حيث أثارت المخاوف بشأن وتيرة رفع الاحتياطي الفيدرالي لأسعار الفائدة اضطرابات في الأسواق المالية. وكان حجم التداول هزيلًا اليوم الاثنين بسبب عطلة أمريكية.
وتعافى إنتاج النفط اليومي في ليبيا إلى حوالي 800 ألف برميل يوميًا بعد أن قال وزير الطاقة الليبي مؤخرًا إنه انخفض إلى ما بين 100 ألف و 200 ألف برميل يوميًا. وهذا يعني أن تعطل الإنتاج في البلد العضو بأوبك قد يكون أقل مما كان يتوقع المتداولون.
وترتفع بحدة أسعار النفط في عام 2022 حيث عطلت الحرب في أوكرانيا الإمدادات في وقت زاد فيه الاستهلاك في أعقاب الجائحة. وعلى الرغم من التراجع الأخير، لا يزال الخام القياسي الأمريكي في طريقه نحو تحقيق مكاسب للفصل السنوي التاسع على التوالي وهي فترة قياسية، الذي يساهم في تسارع التضخم.
وفي الأسبوع الماضي، رفع الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة بمقدار 75 نقطة أساس لكبح زيادات الأسعار، ويتعهد صناع سياسة كبار بالاستمرار في مثل هذا التشديد النقدي الجريء حتى يبدأ التضخم في الانحسار.
وقال ستيفن برينوك، المحلل في شركة الوساطة بي في إم أويل أسوشييتس، "يبدو أن تباطؤ النمو الاقتصادي العالمي الآن حتمي". وقال معلقًا على موجة بيع يوم الجمعة "سياسات التشديد النقدي الجريئة وقوة الدولار والتلميحات الروسية إلى زيادة إنتاج وصادرات النفط خلق مزيجا هبوطيا قويا".
وارتفع خام غرب تكساس الوسيط الأمريكي تسليم يوليو 0.7٪ إلى 110.32 دولار للبرميل في الساعة 2:05 مساءً بتوقيت القاهرة. وتغلق العديد من الأسواق المالية الأمريكية اليوم الاثنين من أجل عطلة. فيما صعد خام برنت تسليم أغسطس 0.5% إلى 113.71 دولار للبرميل
وسوف يسمع المستثمرون المزيد عن تقييم بنك الاحتياطي الفيدرالي للاقتصاد والخطوات التالية المحتملة للبنك عندما يدلي رئيس البنك جيروم باويل بشهادته أمام المشرعين في وقت لاحق من هذا الأسبوع. ويوم الأحد، حذرت وزيرة الخزانة جانيت يلين من أن الأسعار المرتفعة من المرجح أن تستمر حتى نهاية عام 2022 بينما يتباطأ النمو.
وفي عطلة نهاية الأسبوع، حذرت وزيرة الطاقة الأمريكية جينيفر جرانهولم السائقين من "ارتفاع مستمر في الطلب" واحتمال استمرار ارتفاع أسعار البنزين.
وبينما توقعت الولايات المتحدة في توقعاتها قصيرة المدى لشهر يونيو أن أسعار البنزين المحلية ستبلغ في المتوسط حوالي 4.27 دولار للجالون في الربع الثالث، فإنه يمكن أن تنقلب التوقعات "تمامًا" بسبب الأحداث العالمية، على سبيل المثال إذا حظر الاتحاد الأوروبي بشكل كامل النفط الروسي، هذا ما قالته جرانهولم لشبكة سي إن إن.
ارتفع الاسترليني يوم الاثنين ، منهيا سلسلة خسائر استمرت ثلاثة أسابيع مقابل الدولار الأمريكي المتعثر على نطاق واسع حيث دعمت التعليقات المتشددة من صانعي السياسة العملة.
في حين رفع بنك إنجلترا أسعار الفائدة بمقدار ربع نقطة فقط الأسبوع الماضي - متخلفا عن إجراءات أكثر قوة من الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي والبنوك المركزية الأخرى ، تضع الأسواق فرصة بنسبة 80% لرفع اسعار الفائدة نصف نقطة في يوليو وتتوقع ما يقرب من 100 نقطة أساس من التشديد بحلول سبتمبر.
صرح كبير الاقتصاديين بالبنك المركزي يوم الجمعة إن رسالة بنك إنجلترا الجديدة بأنه قد يتعين عليه التصرف "بقوة" بشأن أسعار الفائدة ليست غير مشروطة وتعتمد على استمرار ضغوط التضخم.
مقابل الدولار الأمريكي ، ارتفع الاسترليني بنسبة 0.1% إلى 1.2236 دولار بعد ثلاثة أسابيع متتالية من الخسائر. وانخفض إلى أدنى مستوى له في مارس 2020 عند 1.1934 دولار والذي سجل الأسبوع الماضي.
ارتفعت أسعار النفط يوم الاثنين في تداولات متقلبة ، لتعكس الخسائر السابقة ، حيث طغى شح الإمدادات على المخاوف بشأن تباطؤ النمو الاقتصادي العالمي وتغذية الطلب.
وارتفعت العقود الآجلة لخام برنت 42 سنت أو 0.4 % إلى 113.54 دولار للبرميل الساعة 0633 بتوقيت جرينتش.
سجل خام غرب تكساس الوسيط الأمريكي 109.85 دولار للبرميل ، مرتفعا 29 سنت أو 0.3%.
لا يزال النفط القادم من روسيا ، ثاني أكبر مصدر للنفط في العالم ، بعيدا عن متناول معظم الدول بسبب العقوبات الغربية بسبب غزو موسكو لأوكرانيا ، وهي الإجراءات التي تسميها روسيا "عملية خاصة".
تم تخفيف الأثر جزئيا من خلال إطلاق احتياطيات النفط الإستراتيجية ، بقيادة الولايات المتحدة ، وزيادة الإنتاج من منظمة البلدان المصدرة للبترول (أوبك) وحلفائها ، المعروفين معا باسم أوبك + .
صرح محللو ANZ في مذكرة "إذا التزمت واشنطن بوتيرتها الحالية ، فإن الاحتياطي الاستراتيجي الأمريكي سيصل إلى أدنى مستوى له في 40 عام عند 358 مليون برميل بحلول أكتوبر
ظل إنتاج النفط الليبي متقلب بعد الحصار الذي فرضته الجماعات في شرق البلاد.
صرح وزير النفط الليبي محمد عون لرويترز يوم الاثنين إن إجمالي إنتاج البلاد يبلغ نحو 700 ألف برميل يوميا. قال متحدث باسم وزارة النفط الأسبوع الماضي إن إنتاج ليبيا انخفض إلى ما بين 100 ألف و 150 ألف برميل يوميا.
ارتفعت اسعار الذهب في تداولات متقلبة يوم الاثنين حيث عزز ضعف الدولار الطلب على المعدن ، مع توقع أن تؤدي العطلة الامريكية إلى ضعف التداول خلال اليوم.
استقرت المعاملات الفورية للذهب بنسبة 0.1% لـ 1841.59 دولار للاونصة الساعة 0717 بتوقيت جرينتش ، بعد ان انخفضت باكثر من 0.3% في وقت مبكر من الجلسة. وارتفعت العقود الاجلة للذهب الامريكي بنسبة 0.2% لـ 1843.40 دولار.
انخفض مؤشر الدولار من اعلى مستوى في عقدين ، وهو ما أدى إلى إحياء بعض الطلب على المعدن المسعر بالدولار الأمريكي بين المشترين في الخارج.
صرح مات سيمبسون كبير محللي السوق في سيتي إندكس: "إنها عطلة عامة في الولايات المتحدة اليوم ، مما يعني أن السيولة - وبالتالي التقلب - من المرجح أن تكون أقل ، مما يجعل التحركات الاتجاهية على الذهب صعبة بدون محفز جديد".
سيتم إغلاق مكاتب الحكومة الفيدرالية ونظام الاحتياطي الفيدرالي وأسواق الأسهم والسندات في امريكا يوم الاثنين بمناسبة عطلة عيد الاستقلال.
تراجعت الأسهم الآسيوية يوم الاثنين وحققت العقود الآجلة في وول ستريت مكاسب طفيفة وسط مخاوف من أن يؤكد الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي هذا الأسبوع على التزامه بمحاربة التضخم مهما كان الألم المطلوب.
اختتم الذهب الأسبوع الماضي على انخفاض حيث أدى ارتفاع الدولار وارتفاع أسعار الفائدة من قبل البنوك المركزية الرئيسية إلى إضعاف جاذبية المعدن ، والذي لا يدر أي عائد.
ومع ذلك ، قال SPDR Gold Trust ، أكبر صندوق متداول مدعوم بالذهب في العالم ، إن حيازاته ارتفعت بنسبة 1.1% إلى 1075.54 طن يوم الجمعة من 1063.94 طن يوم الخميس.
هبطت المعاملات الفورية للفضة بنسبة 0.3% لـ 21.59 دولار للاونصة ، وارتفع البلاتين بنسبة 0.3% لـ 934.93 دولار ، وقفز البلاديوم بنسبة 2.5% لـ 1860.05 دولار.
انخفض الين بالقرب من أدنى مستوى في 24 عام مقابل الدولار يوم الاثنين ، بعد أن جدد بنك اليابان الأسبوع الماضي التزامه بسياسة شديدة التيسير وخالف الاتجاه السائد بين أقرانه العالميين برفع أسعار الفائدة بسرعة.
في الوقت ذاته ، فقد الدولار قوته مقابل معظم العملات الرئيسية الأخرى حيث واصل المستثمرون تقييم المخاطر التي يتعرض لها الاقتصاد من السياسة النقدية المتشددة في أعقاب أكبر زيادة لسعر فائدة الاحتياطي الفيدرالي في ربع قرن.
ارتفع اليورو على الرغم من خسارة الرئيس الفرنسي إيمانويل ماكرون للأغلبية المطلقة في الانتخابات البرلمانية في البلاد خلال عطلة نهاية الأسبوع.
تراجع مؤشر الدولار ، الذي يقيس العملة مقابل الين واليورو وأربعة أقران رئيسيين آخرين ، بنسبة 0.28% إلى 104.40 بعد أن سجل أعلى مستوى في عقدين عند 105.79 منتصف الأسبوع الماضي.
استقر الدولار إلى حد كبير عند 134.87 ين ياباني ، وسجل مبكرا 135.44 ، بالقرب من ذروة يوم الأربعاء عند 135.60 ، وهو أعلى مستوى منذ أكتوبر 1998.
خالف بنك اليابان يوم الجمعة موجة التشديد التي شملت الاحتياطي الفيدرالي وبنك إنجلترا وحتى زيادة مفاجئة بمقدار نصف نقطة من البنك الوطني السويسري.
يدلي رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول بشهادته أمام مجلسي الشيوخ والنواب يومي الأربعاء والخميس.
رتفع اليورو بنسبة 0.37% إلى 1.0528 دولار ، لكنه ظل ضمن نطاقه الأخير. فقد الرئيس الفرنسي ماكرون السيطرة على الجمعية الوطنية في الانتخابات التشريعية يوم الأحد مع تحقيق الأحزاب الشعبوية مكاسب كبيرة - وهي نكسة كبيرة قد تدفع البلاد إلى الشلل السياسي.
تراجع الدولار بنسبة 0.35% إلى 0.96605 فرنك سويسري ، بينما ارتفع الاسترليني بنسبة 0.11% إلى 1.22325 دولار.
كما ظلت العملة المشفرة الرائدة بيتكوين ضعيفة ، حيث انزلقت بنسبة 2.49% إلى 20041.30 دولار ، وعادت نحو أدنى مستوى سجل الأسبوع الماضي عند 17592.78 دولار، وهو مستوى لم نشهده منذ أواخر عام 2020.
More...
هبط النفط بأكبر قدر منذ خمسة أسابيع حيث أكد رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي جيروم باويل تصميمه على كبح التضخم الأكثر سخونة منذ عقود بمزيد من الزيادات الأكثر جراءة لأسعار الفائدة.
ونزل خام غرب تكساس الوسيط الأمريكي إلى حوالي 110 دولار، منخفضًا 6.3٪. وأيد رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باويل هذا الأسبوع بشكل صريح ولأول مرة رفع أسعار الفائدة بشكل كبير إلى مستويات تقييدية، وهي استراتيجية كثيرًا ما أدت إلى ركود اقتصادي وقد تحد من استهلاك الطاقة. وكرر باويل اليوم الجمعة أن الاحتياطي الفيدرالي يركز على إعادة التضخم إلى مستهدفه البالغ 2٪.
وقال فؤاد رزاق زادة، محلل السوق في سيتي إندكس، إن "دخل المستهلكين المتاح للإنفاق انخفض بشكل حاد عبر العالم بسبب الارتفاع الكبير في التضخم، مما أضر ببعض الأسواق الناشئة بشكل سيئ". "ومن الممكن أن يكون التباطؤ أكثر حدة من المتوقع، وهذا أكثر ما يقلق المستثمرين".
وقال مشاركون في السوق إن المخاوف من أن يؤدي ارتفاع معدلات الفائدة وتباطؤ النمو الاقتصادي إلى تدمير الطلب سيطرت على السوق، لكن على المدى الطويل، لا تزال الإمدادات تبدو ضيقة.
من جانبه، قال فيل فلين، كبير محللي السوق في برايس فيوتشرز جروب "بينما الركود قد يهدئ الأسعار على المدى القصير بسبب نقص الاستثمار في الطاقة على صعيدي المنبع والمصب، فإننا سنستمر في رؤية سوق ضيقة للغاية وأي تراجع في أسعار النفط قد يكون قصير الأجل".
وأدى الغزو الروسي لأوكرانيا إلى تفاقم الزيادات العالمية في الأسعار وساعد في رفع تكلفة كل شيء من الغذاء إلى الوقود. وسجلت أسعار التجزئة للبنزين في الولايات المتحدة مستويات قياسية لأكثر من مرة وتجاوز المتوسط على مستوى الدولة مؤخرًا 5 دولار للجالون. ويدرس البيت الأبيض فرض قيود على صادرات الوقود في محاولة لتخفيف العبء على المواطن في محطات البنزين.
ولا يزال يرتفع النفط الخام بأكثر من 50٪ هذا العام حيث إقترن إنتعاش الطلب بتعطل التدفقات التجارية عقب الغزو الروسي لأوكرانيا في الضغط على السوق.
وهبط خام غرب تكساس الوسيط الأمريكي تسليم يوليو 6.21 دولار إلى 111.38 دولار للبرميل في الساعة 5:42 مساءً بتوقيت القاهرة. فيما خسر خام برنت تسليم شهر أغسطس 5.33 دولار إلى 114.48 دولار للبرميل.
ومع استمرار الحرب في أوكرانيا، يظل التركيز على مدى تغير تدفقات النفط الروسي. وقال نائب رئيس الوزراء ألكسندر نوفاك اليوم الجمعة إن الإنتاج في مصافي تكرير الدولة قد ينخفض 10٪ هذا العام.
انخفض الاسترليني يوم الجمعة مقابل الدولار القوي ، متخليا عن المكاسب التي تحققت في اليوم السابق بعد أن رفع بنك إنجلترا أسعار الفائدة.
انخفض الاسترليني بنسبة 0.5% مقابل الدولار إلى 1.2290 دولار ، مبتعدا عن أعلى مستوى في أسبوع واحد عند 1.2405 دولار الذي لامسه في اليوم السابق. تداول آخر مرة عند 1.23015 دولار.
ارتفع مؤشر الدولار ، الذي يقيس العملة مقابل ستة أقران بما في ذلك الين ، بنسبة 0.23% إلى 104.12 ، مع ارتفاع الدولار مقابل الين الياباني بعد أن أبقى بنك اليابان سياسته النقدية شديدة التيسير دون تغيير.
مقابل اليورو ، تداول الاسترليني باستقرار عند 85.46 بنس ، واستعاد بعض قوته بعد أن تراجع حوالي 0.3%.
ارتفع الاسترليني يوم الخميس بنسبة 1.4% مقابل الدولار ، مدعوما برفع سعر الفائدة بنسبة 0.25% من بنك إنجلترا.
فاجأت الزيادة بعض المستثمرين الذين توقعوا تحرك أكثر صرامة لإخماد التضخم المتصاعد في بريطانيا ، على الرغم من أن معظمهم توقعوا أنها ستدعم الإسترليني مع احتمالية رفع أسعار الفائدة خلال العام.
تراجعت أسعار النفط يوم الجمعة مع ظهور مخاوف بشأن الطلب بعد زيادات أسعار الفائدة هذا الأسبوع ، على الرغم من استمرار تشديد الامدادات والعقوبات الجديدة على إيران التي حدت من الاتجاه الهبوطي.
انخفضت العقود الآجلة لخام برنت 35 سنت أو 0.3% إلى 119.46 دولار للبرميل الساعة 0620 بتوقيت جرينتش ، بينما تراجعت العقود الآجلة لخام غرب تكساس الوسيط الأمريكي إلى 117.16 دولار للبرميل بانخفاض 43 سنت أو 0.4%.
إذا استمرت الخسائر خلال اليوم ، فسوف تسجل العقود الآجلة لخام برنت أول انخفاض أسبوعي لها في خمسة أسابيع ، في حين ستشهد العقود الآجلة للخام الأمريكي أول انخفاض لها في ثمانية أسابيع.
صرح جيفري هالي كبير محللي السوق في منطقة آسيا والمحيط الهادئ في أواندا: "شهد خام برنت وغرب تكساس الوسيط بعض عمليات البيع المكثفة خلال اليوم حيث حاولت الأسواق تسعير عدد كبير من ارتفاعات البنوك المركزية وحالات الركود المحتملة".
وأضاف هالي "لسوء الحظ ، لا يغير أي من ذلك حقيقة أنه على الرغم من هذه المخاطر ، لا يزال العالم يعاني من نقص في إمدادات الخام من أوبك + ، وقدرة التكرير العالمية ، مما يضغط على أسعار البنزين والديزل للارتفاع في احتضان مصحوب بركود تضخمي".
رفعت البنوك المركزية في جميع أنحاء أوروبا أسعار الفائدة يوم الخميس ، بعضها بمبالغ صدمت الأسواق ، ولمحت إلى ارتفاع تكاليف الاقتراض لتهدئة التضخم المتصاعد الذي يؤدي إلى تآكل المدخرات والضغط على أرباح الشركات.
في أمريكا الجنوبية ، رفع البنك المركزي الأرجنتيني يوم الخميس سعره القياسي بأكبر قدر خلال ثلاث سنوات ، حيث يحارب التضخم الذي تجاوز 60%.
جاءت هذه التحركات في أعقاب رفع الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي سعر الفائدة بمقدار 75 نقطة أساس يوم الأربعاء ، وهو الأعلى منذ عام 1994.
ومع ذلك ، ظل المستثمرون يركزون على نقص الإمدادات بعد أن أعلنت الولايات المتحدة عقوبات جديدة على إيران.
وقال محللو ANZ Research في مذكرة "كانت السوق تراقب المفاوضات بين الغرب وإيران تحسبا لإحياء الاتفاق النووي في الأشهر الأخيرة. وهذا أعاد التركيز على قضايا جانب الإمداد الجارية في السوق".
فرضت واشنطن يوم الخميس عقوبات على شركات صينية وإماراتية وشبكة شركات إيرانية تساعد في تصدير البتروكيماويات الإيرانية ، في خطوة قد تهدف إلى زيادة الضغط على طهران لإحياء الاتفاق النووي لعام 2015.
تراجع الين بشكل حاد من أعلى نقطة له في ما يقرب من أسبوعين يوم الجمعة ، بعد أن أبقى بنك اليابان على سياسته شديدة التيسير دون تغيير ، متحديا ضغوط التشديد الصارم من أقرانه بما في ذلك الاحتياطي الفيدرالي والبنك المركزي السويسري.
في الوقت ذاته ، شق الدولار طريقه عائدا من أدنى مستوى له في أسبوع مقابل أقرانه الرئيسيين ، بعد انخفاض استمر لمدة يومين بعد رفع الاحتياطي الفيدرالي لأسعار الفائدة في منتصف الأسبوع والذي على الرغم من أنه الأكبر منذ عام 1995 إلا أنه لم يتجاوز توقعات السوق.
ارتفع مؤشر الدولار ، الذي يقيس العملة مقابل ستة أقران بما في ذلك الين ، بنسبة 0.23% إلى 104.12 ، بعد أن تراجع إلى أدنى مستوى منذ 10 يونيو عند 103.41 خلال الليل. وكان عند أعلى مستوى خلال عقدين عند 105.79 قبل قرار الاحتياطي الفيدرالي.
ارتفع الدولار بنسبة 1% إلى 133.63 ين بعد الكثير من التقلبات في أعقاب قرار بنك اليابان مباشرة. في البداية وسع مكاسبه إلى ما يصل إلى 1.89% ليسجل 134.64 ، ثم تراجع مؤقتا إلى 132.42 قبل أن يرتفع إلى المستويات الحالية.
أدى ذلك بشكل أساسي إلى إعادة زوج العملات إلى حيث انتهى يوم الأربعاء.
يوم الأربعاء ، صرح رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول إن زيادة 75 نقطة أساس تبدو الإجراء المناسب للسياسة لهذا الاجتماع ، لكن هذا لن يكون هو القاعدة. ومع ذلك ، من المتوقع على نطاق واسع زيادة أخرى بنفس الحجم في اجتماع الشهر المقبل أيضا.
استقرت عوائد السندات الامريكية طويلة الأجل ، والتي تحمل ارتباطًا وثيق بسعر الدولار مقابل الين ، في طوكيو يوم الجمعة ، بعد انخفاضها بحدة خلال ساعات التداول الامريكية حيث يخشى المستثمرون من أن يؤدي تشديد الاحتياطي الفيدرالي الشديد إلى حدوث ركود.
الأجندة الاقتصادية
